TerrAscend Corp.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 6 lat obrotowych, z danych XBRL, które TerrAscend Corp. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	139	201	249	251	268	261
Koszt sprzedaży	46,5	81,7	146	112	132	124
Zysk brutto ze sprzedaży	85,7	113	102	138	136	136
Badania i rozwój	0,14
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	60,8	75,1	116	115
Sprzedaż i marketing	1,67	1,86	10,3	9,66
Ogólne i administracyjne	60,8	75,1	116	83,5	90,6	86,2
Koszty operacyjne	65,1	89,6	437	108	96,9	94,3
Zysk operacyjny	20,6	22,9	-336	29,7	38,9	42
Koszty odsetkowe	1,96	21,2	26,8	31,1	27,5	28,8
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-0,39	0,23	0,21	-0,8	0,85	0,89
Zysk przed opodatkowaniem	-117	44,5	-310	-4,24	4,24	4,98
Podatek dochodowy	10,8	28,9	-10,8	23,4	25,1	29,5
Zysk z działalności kontynuowanej	-139	12,6	-304	-36,4	-28,5	-29,4
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym		3,02	4,56	8,82	7,56	4,9
Zysk netto	-142	6,14	-325	-86,7	-72,7	-81,3
EBITDA	24,4	28,4	-326	35,5	44	47,4
Zysk na akcję, podstawowy	-1,03	0,02	-1,35	-0,34	-0,28	-0,29
Zysk na akcję, rozwodniony	-1,03	0,01	-1,35	-0,34	-0,28	-0,29
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	150	181	244	279	292	301
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	150	209	244	279	292	301

Bilans

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne		79,6	26,2	22,2	26,4	37,4
Inwestycje krótkoterminowe			3,6	1,91	1,73	0,36
Należności		12,5	22,4	19	20,2	16,9
Zapasy		36,1	46,3	51,7	39,7	34,1
Pozostałe aktywa obrotowe		5,03	5,51	4,9	5,12	8,56
Aktywa obrotowe razem		172	122	103	177	110
Rzeczowe aktywa trwałe		112	216	196	124	130
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania		43,4	29,5	43,4	28,8	26,7
Wartość firmy	72,8	90,3	90,3	107	107	110
Wartości niematerialne		168	240	216	170	167
Pozostałe aktywa trwałe		3,14	3,46	0,85	0,72	13,5
Aktywa razem		582	702	667	607	557
Zobowiązania handlowe		27,9	44,3	49,9	40,3	39,8
Przychody przyszłych okresów		1,07	2,94	4,15	3,58	3,99
Zadłużenie krótkoterminowe			39	126
Zobowiązania krótkoterminowe razem		66,2	138	207	91	79,9
Zobowiązania leasingowe		30,6	31,5	45,4	30,7	28,6
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		13,1	15,8	2,12	0,09	0,09
Zobowiązania razem		353	380	426	430	458
Zadłużenie razem			200	206	205	225
Kapitał wpłacony		535	935	945	952	960
Zyski zatrzymane		-315	-618	-704	-779	-865
Akcje własne				0	0	0
Skumulowane inne całkowite dochody		2,82	2,09	1,8	3,01	1,99
Udziały niekontrolujące	3,8	5,37	2,37	-1,76	-0,14	1,54
Kapitał własny razem	-13,3	229	321	241	177	99
Pasywa razem		582	702	667	607	557
Akcje w obrocie		191	260	288	293	309

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-142	6,14	-325	-86,7	-72,7	-81,3
Amortyzacja	3,89	5,53	9,66	5,76	5,07	5,42
Wynagrodzenia w akcjach	10,5	14,9	12,2	7,71	9,71	5,01
Podatek odroczony	-12	-1,25	-35,3	-10,3	1,37	-0,53
Zmiana należności	-4,04	-3,21	2,86	-8,68	-5,3	1,65
Zmiana zapasów	-8,09	-18,5	0,68	-4,25	1,17	5,95
Przepływy operacyjne	-37	-31,8	-26,1	27,5	38	21,5
Nakłady inwestycyjne	-43,8	-39,8	-39,6	-4,87	-6,87	-8,61
Przejęcia		-29,7	-7,04	-0,75	-4,93	-0,39
Przepływy inwestycyjne	-45,9	-132	-27,6	-16,2	-12,2	-14,6
Emisja długu	196	0,77	43,4	23,9	129	78,9
Spłata długu	-48,9	-4,5	-42,2	-42,8	-137	-70,5
Emisja akcji				0,1
Skup akcji własnych					-0,22	-0,41
Przepływy finansowe	133	182	3,72	-12,5	-24,7	4,19
Zmiana stanu środków pieniężnych	50,5	18	-50	-1,25	0,99	11,1
Wolne przepływy pieniężne	-80,8	-71,7	-65,8	22,6	31,1	12,9
Zapłacone odsetki	1,96	21,2	26,8	23	23,8	27,9
Zapłacony podatek dochodowy	11,2	37,1	-9,92	-3,28	-5,03	9,4

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 0,61 USD z 28 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	52,8%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	16,1%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	18,2%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	1,5%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-14,0%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	7,3%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	9,8%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	801,8%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność aktywów (ROA)	-6,7%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,7%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	2,5%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	2,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-2,8%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	1,5%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	13,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	0,3%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	10,3%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	9,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	8,0%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 5 lat	15,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	7,8%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 5 lat	14,2%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-43,3%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-58,5%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: wzrost r/r	-8,2%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-7,4%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	3,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	7,2%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	15,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,83x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,94x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,68x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / aktywa	37,9%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	84,8%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	167,6 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	3,48x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	1,42x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	51,5 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	52,2%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,48x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	2,13x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	3,18x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	115 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	16,2x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	23 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	118 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	20 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Nakłady / przepływy operacyjne	25,1%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,12 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	0,85 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,06 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,08 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Gotówka na akcję	0,14 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	2,2%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	188,6 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	356,2 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,71x	Kapitalizacja / przychody.
C/FCF	9,77x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	7,32x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	1,35x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	8,39x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	7,40x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	18,4x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	10,2%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-19,6%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,2%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała TerrAscend Corp. w roku obrotowym 2025?

TerrAscend Corp. wykazała przychody 260,6 mln USD za rok obrotowy 2025, o 2,8% mniej niż rok wcześniej.

Czy TerrAscend Corp. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 81,3 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała TerrAscend Corp. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 21,5 mln USD minus nakłady inwestycyjne 8,6 mln USD dały wolne przepływy 12,9 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do TerrAscend Corp.