Spółki TDAY Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweUSA TODAY Co., Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które USA TODAY Co., Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 1255 | 1342 | 1526 | 1868 | 3406 | 3208 | 2945 | 2664 | 2509 | 2302 |
| Koszt sprzedaży | 743 | 865 | 1080 | 2034 | 1902 | 1860 | 1692 | 1546 | 1411 | |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 599 | 661 | 788 | 1371 | 1307 | 1085 | 972 | 964 | 891 | |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 416 | 447 | 503 | 602 | 1000 | 902 | 852 | 723 | 704 | 640 |
| Zysk operacyjny | 60,6 | 33,8 | 58,1 | -147 | -448 | 109 | -33,6 | 86,3 | -42,8 | |
| Koszty odsetkowe | 29,6 | 30,5 | 36,1 | 63,7 | 229 | 136 | 108 | 112 | 105 | 97,2 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -1,62 | -34,3 | -38,1 | -60,2 | -258 | -197 | -43,3 | -92,4 | -34,8 | 26,3 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 29,3 | -0,43 | 20 | -207 | -706 | -87,9 | -76,9 | -6,17 | -77,7 | -1,28 |
| Podatek dochodowy | -2,32 | 0,48 | 1,91 | -86 | -33,5 | 48,3 | 1,35 | 21,7 | -51,3 | -3,03 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -1,35 | -1,92 | -1,21 | -0,25 | -0,1 | -0,03 | 0,01 | |||
| Zysk netto | 31,6 | -0,92 | 18,2 | -120 | -670 | -135 | -78 | -27,8 | -26,4 | 1,75 |
| EBITDA | 128 | 108 | 143 | -35,1 | -184 | 313 | 148 | 249 | 113 | |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,70 | -0,02 | 0,31 | -1,77 | -5,09 | -1,00 | -0,57 | -0,20 | -0,18 | 0,01 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,70 | -0,02 | 0,31 | -1,77 | -5,09 | -1,00 | -0,57 | -0,20 | -0,18 | 0,01 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 45,2 | 53 | 58 | 67,7 | 132 | 135 | 137 | 140 | 143 | 145 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 45,3 | 53 | 58,4 | 67,7 | 132 | 135 | 137 | 140 | 143 | 146 |
| Dywidenda na akcję | 1,34 | 1,42 | 1,49 | 1,52 | 0,00 | 0,00 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 172 | 43,1 | 48,7 | 156 | 171 | 131 | 94,3 | 100 | 106 | 90,2 |
| Należności | 152 | 174 | 439 | 314 | 329 | 289 | 266 | 240 | 224 | |
| Zapasy | 18,2 | 18,7 | 25 | 55,1 | 35,1 | 37,7 | 45,2 | 26,8 | 20,9 | 12,9 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 19,7 | 23,3 | 21,6 | 129 | 117 | 80,1 | 32,7 | 15 | 18,8 | 16,6 |
| Aktywa obrotowe razem | 370 | 263 | 298 | 779 | 637 | 577 | 508 | 444 | 426 | 389 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 381 | 373 | 340 | 816 | 590 | 415 | 306 | 239 | 241 | 178 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 309 | 290 | 272 | 233 | 222 | 144 | 123 | ||
| Wartość firmy | 228 | 237 | 311 | 914 | 534 | 534 | 533 | 534 | 530 | 519 |
| Wartości niematerialne | 351 | 403 | 486 | 1013 | 825 | 713 | 613 | 524 | 430 | 338 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 4,93 | 7,18 | 9,86 | 113 | 143 | |||||
| Aktywa razem | 1336 | 1284 | 1444 | 4020 | 3109 | 2828 | 2394 | 2181 | 2040 | 1837 |
| Zobowiązania handlowe | 19,1 | 15,8 | 16,6 | 147 | 132 | 157 | 189 | 142 | 154 | 144 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 84,4 | 97 | 110 | 307 | ||||||
| Przychody przyszłych okresów | 78 | 88,2 | 105 | 219 | 186 | 185 | 154 | 121 | 108 | 105 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 14,4 | 2,72 | 12,4 | 3,3 | 128 | 69,5 | 60,5 | 63,8 | 74,3 | 69,3 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 196 | 204 | 248 | 718 | 741 | 663 | 617 | 534 | 546 | 518 |
| Zadłużenie długoterminowe | 339 | 357 | 428 | 1636 | 1472 | 1163 | 1101 | 981 | 1006 | 885 |
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 298 | 274 | 255 | 219 | 204 | 168 | 146 | ||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 12,6 | 14,8 | 16,5 | 136 | 152 | 117 | 109 | 101 | 126 | 91,1 |
| Zobowiązania razem | 581 | 609 | 725 | 3037 | 2746 | 2298 | 2098 | 1864 | 1888 | 1683 |
| Zadłużenie razem | 363 | 368 | 445 | 1636 | 1600 | 1232 | 1162 | 1045 | 1080 | 954 |
| Kapitał wpłacony | 743 | 683 | 722 | 1091 | 1104 | 1400 | 1410 | 1426 | 1282 | 1288 |
| Zyski zatrzymane | 16,3 | -2,77 | 3,77 | -116 | -786 | -921 | -999 | -1027 | -1054 | -1052 |
| Akcje własne | -0,42 | -1,08 | -1,87 | -2,88 | -4,9 | -8,15 | -14,7 | -17,4 | -20,5 | -23,6 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -3,98 | -5,46 | -6,88 | 8,2 | 50,2 | 60 | -101 | -65,5 | -56,2 | -58,9 |
| Kapitał własny | 755 | 674 | 717 | 981 | 364 | 532 | 296 | 318 | 153 | 155 |
| Udziały niekontrolujące | 0 | -2,49 | -0,37 | -0,47 | -0,51 | -0,5 | ||||
| Kapitał własny razem | 755 | 674 | 717 | 981 | 364 | 530 | 295 | 317 | 153 | 155 |
| Pasywa razem | 1336 | 1284 | 1444 | 4020 | 3109 | 2828 | 2394 | 2181 | 2040 | 1837 |
| Akcje w obrocie | 53,2 | 60,3 | 129 | 138 | 142 | 146 | 149 | 147 | 147 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 31,6 | -0,92 | 18,1 | -121 | -672 | -136 | -78,3 | -27,9 | -26,4 | 1,76 |
| Amortyzacja | 67,8 | 74,4 | 84,8 | 112 | 264 | 204 | 182 | 163 | 156 | 166 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 2,44 | 3,14 | 3,16 | 11,3 | 26,4 | 18,4 | 16,8 | 16,6 | 12,5 | 9,15 |
| Podatek odroczony | -2,86 | -0,52 | 0,23 | -87,8 | -30,2 | 45 | 2,55 | 11,5 | -44,8 | -10,3 |
| Zmiana należności | 14,9 | 4,98 | 0,02 | 12,6 | 112 | -33,2 | 44,9 | 34,1 | 25,8 | 17,2 |
| Zmiana zapasów | -1 | 1,07 | -4,34 | 5,15 | 20 | -2,82 | -7,43 | 18,5 | 4,62 | 8,11 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 4,99 | -4 | -2,53 | 3,96 | -66,4 | -33,5 | -23,7 | -65,1 | -1,93 | -20,5 |
| Przepływy operacyjne | 94,8 | 111 | 110 | 25,5 | 57,8 | 127 | 40,8 | 94,6 | 100 | 114 |
| Nakłady inwestycyjne | -10,6 | -11,1 | -11,6 | -14 | -37 | -39,6 | -45,4 | -38,1 | -49,5 | -51,5 |
| Przejęcia | -137 | -164 | -205 | -797 | 0 | -0,13 | -15,4 | 0 | 0 | |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 0 | 1,05 | 6,16 | |||||||
| Przepływy inwestycyjne | -145 | -160 | -201 | -785 | 160 | 70,6 | 22,1 | 47 | -28 | 8,97 |
| Emisja długu | 0 | 20 | 79,7 | 1792 | ||||||
| Spłata długu | -3,51 | -14,4 | -3,09 | -481 | ||||||
| Emisja akcji | 136 | 0 | 111 | 0 | 0 | |||||
| Skup akcji własnych | -0,42 | -5 | 0 | 0 | -2,02 | -3,24 | -6,56 | -2,64 | -3,14 | -3,06 |
| Wypłacone dywidendy | -59,8 | -75,6 | -87,2 | -91,9 | 0 | 0 | ||||
| Przepływy finansowe | 72,1 | -79,7 | 98,5 | 899 | -201 | -261 | -103 | -136 | -68,9 | -140 |
| Różnice kursowe | 0 | 0 | -3,49 | 1,5 | -0,04 | 1,15 | -0,23 | 2,06 | -1,89 | |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 22 | -129 | 6,61 | 136 | 18,1 | -63,1 | -38,8 | 5,81 | 5,57 | -18,4 |
| Wolne przepływy pieniężne | 84,2 | 99,4 | 97,9 | 11,6 | 20,8 | 87,9 | -4,6 | 56,5 | 50,8 | 62,9 |
| Zapłacone odsetki | 26,9 | 33,6 | 31,2 | 40,2 | 218 | 104 | 86,5 | 89,3 | 86,3 | 84,2 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 2,6 | 0,05 | 1,27 | 1,19 | -3,96 | -8,32 | 3,41 | 8,22 | 10,1 | 10,6 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 39,5% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 3,0% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -1,8% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 2,8% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 5,1% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 160,0% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | -26,2% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -2,2% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Koszty SG&A / przychody | 27,5% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,4% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,3% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 6,4% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -8,3% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -7,9% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | -7,5% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | -7,5% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | -6,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | -8,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 14,0% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 41,0% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 14,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 23,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 24,8% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 1,3% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | -19,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | -15,7% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -9,9% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -8,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -10,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 2,4% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 2,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 2,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,81x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,62x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,17x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 6,18x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 53,1% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 91,4% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 863,4 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Kapitał obrotowy | -94,2 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 46,1% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | -672,1 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 1,25x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 13,6x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 106x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 3 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 10,1x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 36 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 39 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 0 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 45,6% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,21 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 11,50 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 0,32 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,58 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 1,05 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | -4,58 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,59 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Skup akcji / FCF | 4,5% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 942,6 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 1,81 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 0,42x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 6,13x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| C/FCF | 15,3x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 8,33x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,81x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/FCF | 29,3x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 6,5% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -4,3% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 0,3% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała USA TODAY Co., Inc. w roku obrotowym 2025?
USA TODAY Co., Inc. wykazała przychody 2,30 mld USD za rok obrotowy 2025, o 8,3% mniej niż rok wcześniej.
Czy USA TODAY Co., Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 1,7 mln USD, marża netto 0,1%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała USA TODAY Co., Inc. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 114,4 mln USD minus nakłady inwestycyjne 51,5 mln USD dały wolne przepływy 62,9 mln USD.