Invesaro

Spółki MSEX Sprawozdania finansowe

Sprawozdania finansowe

MIDDLESEX WATER CO: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które MIDDLESEX WATER CO składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Przychody133131138135142143162166192195
Koszty operacyjne92,69310199,1104110120127139140
Zysk operacyjny40,337,837,135,537,433,247,339,253,254,4
Koszty odsetkowe5,295,516,767,267,498,119,3713,11414,3
Pozostałe przychody pozaoperacyjne-0,531,622,992,494,385,967,76,4912,17,56
Zysk przed opodatkowaniem34,533,933,430,734,331,145,732,651,347,6
Podatek dochodowy11,711,10,92-3,14-4,12-5,493,241,046,914,82
Zysk netto22,722,832,533,938,436,542,431,544,442,8
EBITDA53,852,652,952,858,36074,868,781,286,9
Zysk na akcję, podstawowy1,391,391,972,022,192,082,401,772,482,36
Zysk na akcję, rozwodniony1,381,381,962,012,182,072,391,762,472,36
Liczba akcji, podstawowa (średnia)16,316,30,0216,70,020,0217,617,717,818,1
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)16,416,50,0216,80,020,0217,717,817,918,1
Dywidenda na akcję0,810,860,910,981,041,111,181,261,321,38

Bilans

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Środki pieniężne4,324,943,712,234,493,533,832,394,232,8
Inwestycje krótkoterminowe0,20,20,2
Należności10,110,811,811,914,615,31618,218,819,2
Pozostałe aktywa obrotowe2,022,412,642,372,892,882,621,832,422,84
Aktywa obrotowe razem26,729,230,829,134,134,437,31094341,8
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania5,945,214,53,833,192,571,97
Pozostałe aktywa trwałe0,290,622,091,90,080,080,021,993,866,15
Aktywa razem62066176891097610201074123612551366
Zobowiązania handlowe12,313,919,323,330,421,124,827,628,131,3
Rozliczenia międzyokresowe bierne7,092,543,142,923,31
Przychody przyszłych okresów0,920,951,041,211,261,331,371,391,480,5
Zadłużenie krótkoterminowe6,166,877,347,187,266,7317,53657,717,85
Zobowiązania krótkoterminowe razem47,164,594,46556,856,611810482,993,8
Zadłużenie długoterminowe135139153231273307290358353379
Zobowiązania leasingowe5,044,373,12,431,84
Pozostałe zobowiązania długoterminowe1,441,322,732,551,141,090,920,590,340,23
Zobowiązania razem630652674813810872
Zadłużenie razem142148163234277311306365361387
Zyski zatrzymane65,474,191,4109129146167176197215
Kapitał własny346368400423445494
Kapitał własny razem346368400423445494
Pasywa razem62066176891097610201074123612551366
Akcje w obrocie16,316,416,417,417,50,0217,617,817,918,5

Rachunek przepływów pieniężnych

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Zysk netto22,722,832,533,938,436,542,431,544,442,8
Amortyzacja13,514,815,817,220,826,827,529,42832,5
Wynagrodzenia w akcjach0,830,841,080,641,11,341,632,211,541,24
Podatek odroczony3,557,94-8,72-11,7-13,5-11-5,33-5,6-1,61-5,23
Zmiana należności-0,07-0,66-0,98-0,15-2,66-0,74-0,71-2,15-0,67-0,37
Zmiana zobowiązań handlowych5,821,595,43,987,14-9,323,722,772,571,3
Przepływy operacyjne47,142,845,936,153,43361,452,858,762,6
Nakłady inwestycyjne-106-79,4-91,3-90,2-74,6
Przepływy inwestycyjne-47,4-50,3-72,1-89,1-106-79,4-88,2-90,2-74,6-101
Emisja długu8,5911,522,17950,386,62,6675,82,333,6
Spłata długu-5,9-6,16-7,02-7,34-7,47-52,7-7,42-17,5-7,65-7,32
Emisja akcji1,451,231,1556,81,233,8410,312,10,9730,5
Skup akcji własnych-0,62-1,47
Wypłacone dywidendy-13,1-14-14,9-16,2-18,2-19,4-20,8-22,4-23,4-24,9
Przepływy finansowe0,719,5425,593,916,239,527,13617,738,6
Zmiana stanu środków pieniężnych0,412,08-0,7440,8-36,1-6,870,3-1,441,840,25
Wolne przepływy pieniężne-52,3-46,4-30-37,4-15,9
Zapłacone odsetki5,435,626,116,947,648,559,2512,814,513,5
Zapłacony podatek dochodowy5,732,754,6910,32,513,343,232,963,171,64

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 52,45 USD z 28 września 2026.

Rentowność

WskaźnikWartośćJak liczymy
Marża operacyjna29,2%Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA44,0%EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem25,8%Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto23,3%Zysk netto / przychody.
Marża przepływów operacyjnych28,4%Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa10,0%Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)9,2%Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)3,4%Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)5,9%Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody0,7%Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Amortyzacja / przychody14,7%Amortyzacja / przychody.

Wzrost

WskaźnikWartośćJak liczymy
Przychody: wzrost r/r1,5%Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat6,2%Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat6,6%Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r2,2%Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat4,7%Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: CAGR 5 lat7,8%Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r6,9%EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat5,1%Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat8,3%Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r-3,4%Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat0,3%Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: CAGR 5 lat2,2%Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: wzrost r/r-4,5%EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: CAGR 3 lat-0,4%Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: CAGR 5 lat1,6%Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r6,6%Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat0,7%Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat3,2%Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: wzrost r/r4,9%Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat5,3%Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat5,8%Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r11,0%Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat7,3%Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat7,4%Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r8,8%Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat8,3%Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat6,9%Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r1,1%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat0,8%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat300,6%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

WskaźnikWartośćJak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej0,50xAktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki0,22x(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy0,02x(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny0,77xZadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa28,3%Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa63,4%Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto401,4 mln USDZadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA4,43xDług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek3,97xZysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy-52,7 mln USDAktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa521,1 mln USDKapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

WskaźnikWartośćJak liczymy
Rotacja aktywów0,14xPrzychody / średnie aktywa razem.
Rotacja należności9,84xPrzychody / średnie należności.
Dni należności37 dni365 x średnie należności / przychody.

Na akcję

WskaźnikWartośćJak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony2,56 USDZysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję11,00 USDPrzychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję3,13 USDPrzepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję27,65 USDKapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję27,65 USDMaterialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję0,10 USD(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Wskaźnik wypłaty54,5%Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.

Wycena

WskaźnikWartośćJak liczymy
Kapitalizacja988,4 mln USDKurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)1,39 mld USDKapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z20,6xKapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P4,79xKapitalizacja / przychody.
C/WK1,90xKapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa1,90xKapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/przepływy operacyjne16,9xKapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody6,74xWartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT23,1xWartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA15,3xWartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
Stopa zysku4,9%Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy2,6%Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy2,6%(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.
Jakie przychody miała MIDDLESEX WATER CO w roku obrotowym 2025?

MIDDLESEX WATER CO wykazała przychody 194,7 mln USD za rok obrotowy 2025, o 1,5% więcej niż rok wcześniej.

Czy MIDDLESEX WATER CO była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 42,8 mln USD, marża netto 22%.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do MIDDLESEX WATER CO