Liberty Global Ltd.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Liberty Global Ltd. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	13 731	11 276	11 958	11 542	11 545	10 311	7196	7491	4342	4879
Koszt sprzedaży	3499	2974	3246	3131	3321	3018	1066	1286	1451	1671
Zysk brutto ze sprzedaży	10 232	8303	8712	8411	8225	7294	6129	6206	2891	3208
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	2495	1980	2049	2044	2150	2154	1006	1119	1139	1224
Zysk operacyjny	1570	792	839	660	2031	1320	110	-314	-60,1	-23,3
Koszty odsetkowe	1866	1416	1479	1384	1187	882	589	908	575	498
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-1327	-2904	-677	-1902	-3832	12 681	1069	-3132	1898	-7149
Zysk przed opodatkowaniem	243	-2111	162	-1242	-1801	14 001	1178	-3446	1838	-7173
Podatek dochodowy	-1407	239	1573	234	-276	473	407	213	-30,8	-75,8
Zysk z działalności kontynuowanej	1625	-2421	-1532	-1593	-1686	13 344	259	-3837	1811	-7138
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	62	57,5	125	117	161	183	513	178	57,9	41,4
Zysk netto	1705	-2778	725	11 521	-1628	13 427	1473	-4052	1588	-7138
EBITDA	5688	4583	4697	4206	4258	3674	1204	903	942	1016
Zysk na akcję, podstawowy			-1,97	16,32	-2,70	24,16	3,01	-9,52	4,33	-20,86
Zysk na akcję, rozwodniony			-1,97	16,32	-2,70	23,59	2,96	-9,52	4,23	-20,86
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	890	848	779	706	602	556	490	426	367	342
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	900	848	779	706	602	569	497	426	375	342

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	1077	1672	1481	8142	1327	911	1724	1410	1816	2081
Inwestycje krótkoterminowe				0	1600	2270	2622	1991	336	76,2
Należności	1375	1405	1342	1405	1078	907	831	404	450	558
Pozostałe aktywa obrotowe	526	351	568	1026	817	684	736	404	412	757
Aktywa obrotowe razem	7052	4332	4141	10 573	5802	5941	6297	5642	3300	3396
Rzeczowe aktywa trwałe	17 249	14 149	13 879	13 843	8054	6982	6505	4354	4326	5270
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				513	1440	1328	1724	713	711	774
Wartość firmy	12 759	14 354	13 716	13 558	9966	9523	2801	3308	3153	3503
Wartości niematerialne	2423	1609	1031	572	2880	2343	2342	674	1290	1349
Inwestycje długoterminowe	6389	6671	5122	4782	5355	19 703	14 949	13 336	11 688	7686
Pozostałe aktywa trwałe	3003	3720	3633	2766	3181	2426	3486	1632	1682	1391
Aktywa razem	68 684	57 597	53 154	49 046	59 093	46 917	42 895	42 088	25 440	22 596
Zobowiązania handlowe	955	926	874	964	579	613	610	408	371	479
Przychody przyszłych okresów	1059	937	847	835	427	275	264	170	285	292
Zadłużenie krótkoterminowe	2624	3668	3615	3877	1086	850	800	429	899	764
Zobowiązania krótkoterminowe razem	9723	9966	10 306	8652	4511	4085	3921	4333	3134	3159
Zadłużenie długoterminowe	39 662	36 769	25 647	23 770	13 387	13 558	12 606	14 913	8178	7805
Zobowiązania leasingowe				433	1255	1226	1646	680	678	740
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	2236	2247	2437	2891	2969	2033	1791	867	882	920
Zobowiązania razem	53 952	51 204	49 005	35 848	45 794	21 319	20 322	23 081	12 895	12 650
Zadłużenie razem	36 290	32 006	29 184	27 565	14 398	14 341	13 327	9243	9067	8562
Kapitał wpłacony	17 578	11 359	9215	6137	5272	3893	2301	1323	777	712
Zyski zatrzymane	-3455	-6218	-5172	6350	4692	18 145	19 618	15 566	12 243	5105
Akcje własne	-0,3	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1	-0,1
Skumulowane inne całkowite dochody	-372	1656	632	1113	3693	3892	513	2170	-657	3916
Kapitał własny	13 761	6805	4681	13 606	13 663	25 935	22 436	19 063	12 366	9736
Udziały niekontrolujące	971	-412	-533	-408	-364	-337	137	-55,2	178	210
Kapitał własny razem	14 732	6393	4148	13 199	13 298	25 598	22 573	19 007	12 544	9946
Pasywa razem	68 684	57 597	53 154	49 046	59 093	46 917	42 895	42 088	25 440	22 596

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	1767	-2721	850	11 638	-1467	13 610	1986	-3874	1646	-7097
Amortyzacja	4118	3791	3858	3546	2227	2354	1094	1216	1002	1039
Wynagrodzenia w akcjach	268	162	206	306	348	308	163	205	168	169
Podatek odroczony	-1428	46,6	438	64,5	-263	318	260	45,8	-53,1	-122
Zmiana zobowiązań handlowych	-915	-652	459	-795	-831	-872	-128	-681	-303	-201
Przepływy operacyjne	5941	5708	5963	4585	4186	3549	2838	2166	2033	1211
Nakłady inwestycyjne	-1540	-1250	-1453	-1168	-1293	-1408	-891	-922	-909	-1343
Przejęcia	-1393	-414	-82,5	-23,1	-5268	-70,8	0	0	-199	0
Sprzedaż i zapadalność inwestycji	147	25,5	36,2	0	6032	6171	9213	6989	4528	1014
Przepływy inwestycyjne	-7043	-561	87,3	9275	-8874	-5797	1281	-1845	685	-875
Emisja długu	14 803	7215	4397	4446	13 206	2571	4,7	3167	204	765
Spłata długu				-6292	-8857	-1721	-27,4	-1005	-25,5	-691
Skup akcji własnych	-1968	-2976	-2010	-3219	-1072	-1580	-1703	-1495	-690	-192
Przepływy finansowe	1699	-4680	-6190	-7177	1084	-1546	-3276	-692	-2250	-226
Różnice kursowe	-38,4	114	-43,2	0,4	141	-6,6	-26	57,9	-64	155
Zmiana stanu środków pieniężnych	558	583	-185	6683	-3464	-3800	815	-310	399	265
Wolne przepływy pieniężne	4401	4458	4510	3417	2893	2141	1947	1244	1124	-132
Zapłacone odsetki	2608	2286	1842	1784	1128	832	547	885	892	470
Zapłacony podatek dochodowy	441	413	364	494	248	190	172	494	197	200

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 12,41 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	67,2%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-1,8%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	20,4%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-57,5%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-62,1%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-5,2%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	26,0%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-32,9%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-14,1%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-0,5%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Koszty SG&A / przychody	25,6%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	3,4%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	31,2%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	22,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	12,4%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-12,2%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	-15,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	11,0%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-19,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	-17,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	7,8%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	-5,5%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	-24,9%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	-549,5%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: wzrost r/r	-593,1%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-40,4%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-24,7%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	-22,0%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-111,7%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-21,3%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-24,3%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-6,6%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-11,2%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-19,2%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-17,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	-8,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-11,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	-10,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,28x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,07x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,88x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,90x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	38,6%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	56,1%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	5,90 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	5,92x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	-0,18x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	756,1 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	21,7%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	4,54 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,23x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	0,90x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	9,37x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	39 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	101 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Nakłady / przepływy operacyjne	120,0%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-8,93 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	14,37 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-0,75 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	3,74 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	27,13 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	13,36 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	7,11 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	4,23 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	10,14 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,87x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	0,46x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	0,93x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/przepływy operacyjne	3,33x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	2,08x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBITDA	10,2x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	-6,0%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-71,7%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	2,1%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała Liberty Global Ltd. w roku obrotowym 2025?

Liberty Global Ltd. wykazała przychody 4,88 mld USD za rok obrotowy 2025, o 12,4% więcej niż rok wcześniej.

Czy Liberty Global Ltd. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 7,14 mld USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Liberty Global Ltd. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 1,21 mld USD minus nakłady inwestycyjne 1,34 mld USD dały wolne przepływy -132,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do Liberty Global Ltd.