Invesaro

Spółki CLF Sprawozdania finansowe

Sprawozdania finansowe

CLEVELAND-CLIFFS INC.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które CLEVELAND-CLIFFS INC. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Przychody1914208923321990535420 44422 98921 99619 18518 610
Koszt sprzedaży1274139815231414510215 91020 47120 62319 12219 470
Zysk brutto ze sprzedaży28046881057625245342518137363-860
Sprzedaż, ogólne i administracyjne116103113113244422465577486543
Koszty operacyjne14977,4136146
Zysk operacyjny131390673429-14240121939659-763-1579
Pozostałe przychody pozaoperacyjne-20,3-282-108-116-51-209-143-80-187-425
Zysk przed opodatkowaniem110108565313-19338031796579-950-2004
Podatek dochodowy-12,2-252-47518-111773423144-236-581
Zysk z działalności kontynuowanej97,43651040295-12329851332384-760-1473
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym25,2-3,900414541514650
Zysk netto1743671128293-12229881335385-760-1478
EBITDA246478762514166490929731632188-344
Zysk na akcję, podstawowy0,881,283,801,06-0,325,632,570,75-1,58-2,91
Zysk na akcję, rozwodniony0,871,263,711,03-0,325,362,550,75-1,58-2,91
Liczba akcji, podstawowa (średnia)198288297277379498519510480508
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)200293304284379558524511480508
Dywidenda na akcję0,000,000,050,270,06

Bilans

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Środki pieniężne31397882335311248261985457
Należności12910722794116921541960184015761442
Zapasy178138181317382851885130446050944772
Pozostałe aktywa obrotowe2111,139,875189263306138183164
Aktywa obrotowe razem82515451480898529876537422663669076435
Rzeczowe aktywa trwałe984103412861929874391869070889599429481
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania11,7228351292
Wartość firmy2140611161130100517681814
Wartości niematerialne53,848,118822121420111701135
Pozostałe aktywa trwałe1151021782151324797777471733678
Aktywa razem192429533530350416 77118 97518 75517 53720 94720 012
Zobowiązania handlowe10899,5187193157520732186209920081893
Rozliczenia międzyokresowe bierne41,179,1159126460585383380375396
Przychody przyszłych okresów16,223,821
Zadłużenie krótkoterminowe17,534
Zobowiązania krótkoterminowe razem391452468409292935613549350833613302
Zadłużenie długoterminowe2175230420932114539052384249313770657253
Zobowiązania leasingowe10,5211220195197275234
Pozostałe zobowiązania długoterminowe21416412431112601329126775314531422
Zobowiązania razem325433983105314613 69213 20110 713941514 08013 689
Zadłużenie razem2193230420932114542452384249313770657253
Kapitał wpłacony3347393439173873543148924871486147585736
Zyski zatrzymane-4574-4207-3060-2842-2989-113341733949-529
Akcje własne-246-170-186-391-354-82-310-430-676-659
Skumulowane inne całkowite dochody-21,3-39-284-319-1336181830165715371492
Kapitał własny-1464-444424358201854907791788766346116
Udziały niekontrolujące1340,200323284251235233207
Kapitał własny razem-1331-445424358234157748032809868676323
Pasywa razem192429533530350416 77118 97518 75517 53720 94720 012
Akcje w obrocie233297293270478500513505494570

Rachunek przepływów pieniężnych

FY2016FY2017FY2018FY2019FY2020FY2021FY2022FY2023FY2024FY2025
Zysk netto1993631128293-8130331376436-714-1428
Amortyzacja11587,7898530889710349739511235
Wynagrodzenia w akcjach13,618,21518171828415057
Podatek odroczony00-46117-10176790110-196-506
Zmiana należności-754197120364134
Zmiana zapasów158-4,244-136-146-137064670-5315
Zmiana zobowiązań handlowych-73,9-69-31-575457-7022-401-78
Przepływy operacyjne303338479568-258278524232267105-462
Nakłady inwestycyjne-7,4-135-296-656-525-705-943-646-695-561
Przepływy inwestycyjne-57,9-156-273-644-2042-1379-936-591-3212-479
Emisja długu01772072117631000075032211983
Spłata długu-1721-235-729-1023-1372-13580-845-685
Emisja akcji287661000322000951
Skup akcji własnych0-48-25300-240-152-7330
Wypłacone dywidendy000-72-41
Przepływy finansowe-206499-376-3942059-1470-1509-15042970942
Różnice kursowe-0,53,3-2,3000-12
Zmiana stanu środków pieniężnych73,5666-172-470-241-64-22172-1371
Wolne przepływy pieniężne296203183-88-783208014801621-590-1023
Zapłacone odsetki18413910698170299249256255459
Zapłacony podatek dochodowy5,91,7305166334-111-30-16

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 12,18 USD z 25 września 2026.

Rentowność

WskaźnikWartośćJak liczymy
Marża brutto-1,1%Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna-4,2%Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA1,5%EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem-6,3%Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto-4,6%Zysk netto / przychody.
Marża FCF-4,5%Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych-1,3%Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)-15,6%Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)-4,4%Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)-4,8%Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Koszty SG&A / przychody2,9%Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody3,2%Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody5,6%Amortyzacja / przychody.

Wzrost

WskaźnikWartośćJak liczymy
Przychody: wzrost r/r-3,0%Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat-6,8%Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat28,3%Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r-1465,0%Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r-283,0%EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r-540,0%Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: wzrost r/r-7,8%Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat-7,8%Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat24,8%Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r-4,5%Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat2,2%Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat3,6%Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r5,8%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat-1,0%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat6,0%Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

WskaźnikWartośćJak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej1,89xAktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki0,59x(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy0,02x(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny1,37xZadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa38,3%Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa71,1%Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto7,63 mld USDZadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA26,9xDług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Kapitał obrotowy3,21 mld USDAktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa14,2%(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa2,76 mld USDKapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

WskaźnikWartośćJak liczymy
Rotacja aktywów0,95xPrzychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych2,08xPrzychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów4,29xKoszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów85 dni365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności9,39xPrzychody / średnie należności.
Dni należności39 dni365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań41 dni365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki83 dniDni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.

Na akcję

WskaźnikWartośćJak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony-1,53 USDZysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję33,62 USDPrzychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję-1,50 USDWolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję-0,44 USDPrzepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję9,82 USDKapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję4,83 USDMaterialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję0,12 USD(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

WskaźnikWartośćJak liczymy
Kapitalizacja6,95 mld USDKurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)14,58 mld USDKapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P0,36xKapitalizacja / przychody.
C/WK1,24xKapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa2,52xKapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
EV/przychody0,76xWartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBITDA51,3xWartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF-12,3%Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku-12,6%Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Jakie przychody miała CLEVELAND-CLIFFS INC. w roku obrotowym 2025?

CLEVELAND-CLIFFS INC. wykazała przychody 18,61 mld USD za rok obrotowy 2025, o 3% mniej niż rok wcześniej.

Czy CLEVELAND-CLIFFS INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 1,48 mld USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała CLEVELAND-CLIFFS INC. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 462,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 561,0 mln USD dały wolne przepływy -1,02 mld USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do CLEVELAND-CLIFFS INC.