Spółki CDR-PB Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweCEDAR REALTY TRUST, INC.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które CEDAR REALTY TRUST, INC. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 151 | 146 | 152 | 144 | 127 | 39,2 | 34,3 | 34,6 | 34,5 | 29,7 |
| Ogólne i administracyjne | 18,2 | 16,9 | 16,9 | 18,8 | 16,7 | 17,8 | 10,1 | 3,19 | 2,41 | 2,57 |
| Koszty operacyjne | 107 | 102 | 105 | 113 | 44,7 | 43,8 | 34,1 | 27,3 | 24,3 | 21 |
| Zysk operacyjny | 37,9 | 42,1 | 31,3 | 25,1 | -2,68 | -21,8 | -68,1 | 10 | 13,6 | 7,98 |
| Koszty odsetkowe | 26,5 | 22,2 | 22,1 | 23,5 | 22 | 18,6 | 8,02 | 9,1 | 9,13 | |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -29,2 | -22,4 | -27 | -23,5 | -19,8 | -13,9 | -10,9 | -8,02 | -9,1 | -9,85 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | -33,9 | -46,7 | -89,3 | -8,75 | ||||||
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -0,18 | 0,51 | 0,47 | 0,49 | 0,55 | 0,1 | 0,13 | 0 | ||
| Zysk netto | 8,94 | 19,1 | 3,89 | 1,08 | -1,07 | -45,1 | 44 | 2,01 | 4,55 | -1,87 |
| EBITDA | 78,7 | 82,2 | 71,4 | 70,9 | 13,8 | -9,63 | -48,7 | 20,9 | 22,3 | 15,7 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -0,51 | -0,26 | -0,83 | -0,78 | -0,92 | -4,24 | 2,48 | -0,64 | 0,14 | 0,79 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,51 | -0,26 | -0,83 | -0,78 | -0,92 | -4,24 | 2,48 | -0,64 | 0,14 | 0,79 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 12,8 | 13,2 | 13,4 | 13,1 | 13,1 | 13,2 | 13,4 | 13,7 | 13,7 | 13,7 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 12,8 | 13,2 | 13,4 | 13,1 | 13,1 | 13,2 | 13,4 | 13,7 | 13,7 | 13,7 |
| Dywidenda na akcję | 1,28 | 1,28 | 1,32 | 1,32 | 0,53 | 0,26 | 19,52 | 0,00 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 2,88 | 3,7 | 1,98 | 2,75 | 1,64 | 3,04 | 3,9 | 6,52 | 23,1 | 5,15 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 0,43 | 0,39 | 0,36 | 0,2 | 0,09 | 0,05 | ||||
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 15 | 13,6 | 13,8 | 9,86 | 2,06 | 2,06 | 2,02 | 2,02 | ||
| Aktywa razem | 1234 | 1252 | 1223 | 1206 | 1177 | 1017 | 234 | 233 | 217 | 165 |
| Zobowiązania razem | 652 | 622 | 664 | 692 | 690 | 577 | 152 | 160 | 161 | 159 |
| Zadłużenie razem | 608 | 580 | 625 | 631 | 624 | 527 | 131 | 140 | 143 | 140 |
| Kapitał wpłacony | 830 | 875 | 876 | 877 | 880 | 881 | 868 | 868 | 869 | 872 |
| Akcje własne | -18,1 | -18,5 | -16,6 | -16,3 | -15,1 | -13,3 | ||||
| Skumulowane inne całkowite dochody | 0,43 | 5,69 | 7,19 | -7,01 | -18,8 | -8,26 | ||||
| Kapitał własny | 581 | 628 | 555 | 511 | 483 | 437 | 82,2 | 73,5 | 56,2 | 6,36 |
| Udziały niekontrolujące | 1,26 | 1,78 | 3,29 | 3,51 | 3,96 | 2,59 | ||||
| Kapitał własny razem | 582 | 630 | 559 | 514 | 487 | 440 | 82,2 | 73,5 | 56,2 | 6,36 |
| Pasywa razem | 1234 | 1252 | 1223 | 1206 | 1177 | 1017 | 234 | 233 | 217 | 165 |
| Akcje w obrocie | 13,4 | 14,3 | 90,4 | 13,5 | 13,5 | 13,7 | 13,7 | 13,7 | 13,7 | 13,7 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 8,76 | 19,7 | 4,36 | 1,57 | -0,52 | -45 | 44,2 | 2,01 | 4,55 | -1,87 |
| Amortyzacja | 40,8 | 40,1 | 40,1 | 45,9 | 16,5 | 12,1 | 19,4 | 10,9 | 8,68 | 7,7 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 2,93 | 3,55 | 3,76 | 4,12 | 3,72 | 3,04 | 1,61 | 0 | ||
| Zmiana należności | -0,94 | -3,47 | -3,9 | -0,81 | -2,81 | -1,27 | -15,6 | 1,34 | 1,06 | -0,27 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 0,93 | -0,34 | 1,65 | 1,38 | -2,93 | 0,22 | 29,7 | 0,4 | -0,17 | 1,39 |
| Przepływy operacyjne | 59,2 | 57,1 | 57,9 | 53,7 | 42,6 | 45 | -20,5 | 8,25 | 9,46 | 7,97 |
| Nakłady inwestycyjne | -22,4 | -6,46 | -11,6 | -3,52 | ||||||
| Przepływy inwestycyjne | 48,8 | -45,5 | -14,9 | -22,3 | -18,4 | 71,5 | 677 | -3,7 | 25,6 | 30 |
| Spłata długu | 0 | -0,46 | ||||||||
| Skup akcji własnych | -2,33 | -6,84 | ||||||||
| Wypłacone dywidendy | -17 | -17,7 | -18,3 | -17,8 | -7,15 | -3,92 | -397 | 0 | ||
| Przepływy finansowe | -110 | -10,1 | -48,2 | -30,6 | -25,3 | -115 | -646 | -2,11 | -20,3 | -52,7 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -1,91 | 1,46 | -5,24 | 0,77 | -1,11 | 1,63 | 10,2 | 2,45 | 14,7 | -14,8 |
| Wolne przepływy pieniężne | -42,9 | 1,79 | -2,14 | 4,46 | ||||||
| Zapłacone odsetki | 26,3 | 21,4 | 22,2 | 23,9 | 23,2 | 20,2 | 14,3 | 7,5 | 8,3 | 8,43 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża operacyjna | 20,9% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 46,7% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża netto | -11,9% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 22,5% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 30,7% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | -87,2% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -2,1% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 3,3% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 8,3% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 25,8% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -14,1% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -4,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | -25,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | -41,5% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: wzrost r/r | -29,8% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 2,6% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | -141,2% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: wzrost r/r | 464,3% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | -31,7% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -15,7% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | -28,5% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -88,7% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | -57,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | -57,9% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -23,8% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -11,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -32,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 0,0% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 0,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 0,9% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Dług / kapitał własny | 36,4x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 86,5% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 97,6% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 135,2 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 10,2x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 0,64x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Materialna wartość księgowa | 3,9 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,17x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 26,9% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,24 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 2,06 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 0,46 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,63 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 0,28 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 0,28 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,37 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 223,3 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 358,4 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 7,91x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 57,9x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 57,9x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 35,2x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 25,7x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 12,7x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 60,8x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 27,2x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 56,5x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 2,8% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -1,5% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała CEDAR REALTY TRUST, INC. w roku obrotowym 2025?
CEDAR REALTY TRUST, INC. wykazała przychody 29,7 mln USD za rok obrotowy 2025, o 14,1% mniej niż rok wcześniej.
Czy CEDAR REALTY TRUST, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 1,9 mln USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała CEDAR REALTY TRUST, INC. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 8,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 3,5 mln USD dały wolne przepływy 4,5 mln USD.