Spółki CAE Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweCAE INC: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 9 lat obrotowych, z danych XBRL, które CAE INC składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach CAD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 2705 | 2824 | 3304 | 3623 | 2982 | 3371 | 4011 | 4283 | 4708 |
| Koszt sprzedaży | 1893 | 1946 | 2363 | 2540 | 2217 | 2416 | 2927 | 3128 | 3408 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 811 | 878 | 942 | 1084 | 765 | 956 | 1084 | 1155 | 1300 |
| Badania i rozwój | 111 | 115 | 101 | 138 | 105 | 121 | 129 | 150 | 123 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 364 | 381 | 415 | 438 | 399 | 489 | 502 | 535 | 565 |
| Zysk operacyjny | 365 | 463 | 481 | 537 | 48,4 | 284 | 466 | -185 | 729 |
| Koszty odsetkowe | 84 | 90,9 | 97,1 | 156 | 149 | 143 | 187 | 223 | 237 |
| Przychody odsetkowe | 11,6 | 13,7 | 16,2 | 11,5 | 13,1 | 12,8 | 13,4 | 17,5 | 21,2 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 292 | 386 | 400 | 393 | -87,2 | 154 | 292 | -390 | 514 |
| Podatek dochodowy | 35,2 | 30,9 | 59,6 | 73,8 | -39,7 | 3,6 | 62,6 | -72,8 | 98,7 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | 257 | 356 | 230 | -318 | 415 | ||||
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | 5,1 | 8,7 | 10,1 | 7,5 | -0,3 | 8,3 | 9,2 | 7,7 | 9,7 |
| Zysk netto | 252 | 346 | 330 | 311 | -47,2 | 142 | 223 | -304 | 405 |
| EBITDA | 698 | 843 | 368 | 595 | 808 | 189 | 1144 |
Bilans
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 505 | 612 | 446 | 947 | 926 | 346 | 218 | 160 | 294 |
| Należności | 450 | 452 | 496 | 566 | 519 | 557 | 616 | 625 | 612 |
| Zapasy | 549 | 516 | 537 | 616 | 648 | 520 | 583 | 574 | 595 |
| Aktywa obrotowe razem | 1965 | 2123 | 2113 | 2809 | 3379 | 2149 | 2235 | 2007 | 2144 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1583 | 1804 | 1943 | 2154 | 1969 | 2129 | 2387 | 2516 | 2990 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 433 | 396 | 309 | 373 | 427 | 546 | 788 | ||
| Wartość firmy | 1173 | 2464 | 2663 | 1971 | 2440 | ||||
| Aktywa razem | 5398 | 5780 | 7166 | 8484 | 8748 | 9579 | 10 437 | 9834 | 11 214 |
| Zobowiązania handlowe | 686 | 667 | 884 | 934 | 946 | 975 | 1037 | 1035 | 1191 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 1411 | 1474 | 1890 | 2062 | 2633 | 2091 | 2247 | 2358 | 2687 |
| Zobowiązania razem | 3385 | 3483 | 4756 | 5905 | 5536 | 5492 | 5848 | 5532 | 6238 |
| Zadłużenie razem | 1255 | 1261 | 2328 | ||||||
| Kapitał wpłacony | 19,4 | 21,3 | 24,8 | 26,9 | 22,5 | 38,6 | 42,1 | 55,4 | 69,8 |
| Zyski zatrzymane | 1126 | 1314 | 1458 | 1590 | 1544 | 1778 | 2055 | 1763 | 2113 |
| Kapitał własny | 1952 | 2229 | 2331 | 2490 | 3141 | 4010 | 4508 | 4225 | 4892 |
| Udziały niekontrolujące | 60,2 | 68,4 | 78,7 | 88,6 | 72,3 | 76,9 | 81,2 | 77,7 | 84,5 |
| Kapitał własny razem | 2012 | 2298 | 2383 | 2578 | 3213 | 4087 | 4589 | 4303 | 4976 |
| Pasywa razem | 5398 | 5780 | 7166 | 8484 | 8748 | 9579 | 10 437 | 9834 | 11 214 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 257 | 355 | 340 | 319 | -47,5 | 150 | 232 | -296 | 415 |
| Amortyzacja | 217 | 305 | 320 | 311 | 342 | 375 | 415 | ||
| Przepływy operacyjne | 464 | 403 | 530 | 545 | 367 | 418 | 408 | 567 | 897 |
| Nakłady inwestycyjne | -223 | -174 | -252 | -283 | -108 | -272 | -269 | -330 | -356 |
| Przepływy inwestycyjne | 259 | -169 | -1379 | -496 | -343 | -2237 | -401 | -215 | -732 |
| Emisja długu | 668 | 106 | |||||||
| Spłata długu | -668 | -106 | |||||||
| Emisja akcji | 12,7 | 15,7 | 18,3 | 26,6 | 821 | 696 | 16,3 | 7,8 | 67,1 |
| Skup akcji własnych | 0 | -21,3 | |||||||
| Wypłacone dywidendy | -80,6 | -89,9 | -99,9 | -111 | 0 | ||||
| Przepływy finansowe | -181 | -143 | 690 | 443 | -21,3 | 1256 | -153 | -395 | -49,8 |
| Różnice kursowe | -4,9 | 15 | -6,9 | 7,8 | -22,3 | -16,7 | 16,4 | -13,7 | 19,2 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 19,1 | 107 | -165 | 500 | -20,4 | -580 | -129 | -57,5 | 134 |
| Wolne przepływy pieniężne | 241 | 229 | 279 | 262 | 259 | 146 | 140 | 237 | 540 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 27,6% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 15,5% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 24,3% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 10,9% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 8,6% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 11,5% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 19,0% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 19,2% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 8,9% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 3,9% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 13,6% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 2,6% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Koszty SG&A / przychody | 12,0% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 7,6% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 8,8% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 9,9% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 11,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 5,4% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 12,6% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 10,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 3,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 36,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 6,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 504,0% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 24,4% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 6,3% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 42,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 5,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 58,1% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 28,9% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 10,5% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 127,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 54,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 15,6% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 15,8% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 6,9% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 14,5% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 14,0% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 5,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 5,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,80x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,34x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,11x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 55,6% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Pokrycie odsetek | 3,08x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -542,9 mln CAD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 21,8% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 2,45 mld CAD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,45x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 1,71x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 5,83x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 63 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 7,61x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 48 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 119 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | -9 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 133,3% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 39,7% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Skup akcji / FCF | 3,9% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Jakie przychody miała CAE INC w roku obrotowym 2025?
CAE INC wykazała przychody 4,71 mld CAD za rok obrotowy 2025, o 9,9% więcej niż rok wcześniej.
Czy CAE INC była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 405,3 mln CAD, marża netto 8,6%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała CAE INC w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 896,5 mln CAD minus nakłady inwestycyjne 356,2 mln CAD dały wolne przepływy 540,3 mln CAD.