DMC Global Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które DMC Global Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	159	193	326	398	229	260	654	719	643	610
Koszt sprzedaży	120	133	216	253	172	201	469	507	492	475
Zysk brutto ze sprzedaży	38,7	59,4	111	145	56,9	59,5	185	212	151	135
Badania i rozwój	4,6	5,17	7,21	8,45	7,91	7,24	6,78	6,86	5,84	5,05
Ogólne i administracyjne	22,1	27,1	38,5	38	29,2	36,3	76,1	75,3	61,4	61,3
Koszty operacyjne	44	71,7	73,3	86,5	57,8	61,9	155	151	282	135
Zysk operacyjny	-5,27	-12,3	37,4	58,4	-1	-2,4	30	61,2	-131	-0,11
Koszty odsetkowe	1,07	1,65	1,62	1,55	0,73	0,3	6,19	9,52	8,66	6,49
Przychody odsetkowe	0	0	0,01
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	0,63	-1,38	-1,2	-0,17	-0,23	0,15	-0,59	-1,78	-1,07	-1,08
Zysk przed opodatkowaniem	-5,71	-15,3	34,6	56,7	-1,96	-2,55	23,2	49,9	-141	-7,68
Podatek dochodowy	0,8	3,57	4,13	22,7	-0,55	-1,54	9,38	15,1	11	4,07
Zysk z działalności kontynuowanej	-6,51
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym				0	0	-0,81	1,59	8,5	-57,5	1,71
Zysk netto	-6,51	-18,9	30,5	34	-1,41	-0,2	12,2	26,3	-94,5	-13,5
EBITDA	1,48	-1,69	46,9	68,3	10,1	10,3	81,2	97,7	-96,2	33,8
Zysk na akcję, podstawowy	-0,46	-1,31	2,05	2,29	-0,10	-0,26	0,72	1,08	-8,20	-0,90
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,46	-1,31	2,04	2,28	-0,10	-0,26	0,72	1,08	-8,20	-0,90
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	14,1	14,3	14,5	14,6	14,8	17,6	19,4	19,5	19,7	19,9
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	14,1	14,3	14,6	14,7	14,8	17,6	19,4	19,5	19,7	19,9
Dywidenda na akcję	0,08	0,08	0,08	0,29	0,13	0,00	0,00

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	6,42	8,98	13,4	20,4	28,2	30,8	25,1	31	14,3	31,9
Inwestycje krótkoterminowe				0	25,7	0	0	12,6	0
Należności	33	49,5	59,7	60,9	31,4	71,9	94,4	106	103	93,7
Zapasy	28,8	35,7	51,1	53,7	52,6	124	157	167	153	145
Pozostałe aktywa obrotowe	5,15	5,76	8,06	9,42	5,45	12,2	10,7	10,2	18,8	16,2
Aktywa obrotowe razem	73,4	100	132	144	143	239	287	327	289	286
Rzeczowe aktywa trwałe	57,1	59,9	95,1	108	109	122	129	129	129	127
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				10,4	10,7	52,2	48,5	45,4	42,2	36
Wartość firmy	16,1	0			0	141	142	142	0
Wartości niematerialne	15,8	12,9	8,59	5,88	3,67	256	218	195	174	155
Pozostałe aktywa trwałe	0,14	0,3	0,47	15,1	18,7	99,4	95,4	84,7	77,7	66,2
Aktywa razem	163	173	240	277	280	864	879	884	671	636
Zobowiązania handlowe	13,3	19,8	24,2	34,8	17,6	40,3	46,8	40,2	45,1	48,2
Rozliczenia międzyokresowe bierne	4,17	6,88	8,97	6,9	5,3	13,6	8,42	10,8	11,4	12,4
Przychody przyszłych okresów		5,89	1,14	2,74	4,93	21,1	32,1	21,6	23,2	22,6
Zadłużenie krótkoterminowe		0	3,13	3,13	3,13	15	15	15	2,5	3,44
Zobowiązania krótkoterminowe razem	30,7	45,6	64,6	71,4	47,1	106	128	126	114	114
Zadłużenie długoterminowe		18	38,2	11,1	8,14	132	118	101	68,3	47,2
Zobowiązania leasingowe				9,78	10,1	47	43	39,7	37,2	31,8
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	2,22	3,12	2,96	18,9	25,2	66,3	63,1	57,2	50,2	44,7
Zobowiązania razem	50,1	67,3	106	105	82,7	307	311	286	233	207
Zadłużenie razem		18	41,4	14,3	11,3	147	133	116	70,8	50,6
Kapitał wpłacony	73,1	76,1	80,1	85,6	117	295	304	314	305	306
Zyski zatrzymane	80,1	60,1	89,3	119	116	111	125	147	0	-13,5
Akcje własne	-0,03	-0,36	-0,82	-7,45	-14	-19,5	-20,7	-24,7	-26	-27,2
Skumulowane inne całkowite dochody	-41,5	-30,8	-35	-25,8	-23	-26,5	-28,8	-26,4	-29,6	-24,7
Kapitał własny	112	106	134	172	197	361	381	410	251	242
Kapitał własny razem	112	106	134	172	197	361	381	410	251	242
Pasywa razem	163	173	240	277	280	864	879	884	671	636
Akcje w obrocie	14,5	14,8	14,9	14,7	15,4

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-6,51	-18,9	30,5	34	-1,41	-1,01	13,8	34,8	-152	-11,7
Amortyzacja	6,76	10,6	9,52	9,86	11,1	12,7	51,2	36,5	35	34
Wynagrodzenia w akcjach	2,33	2,98	3,58	5,2	5,68	6,57	10,1	10,3	6,9	5,54
Podatek odroczony	-0,28	-0,56	-3,65	4,29	-2,31	-1,85	-0,6	0,97	4,22	0,23
Zmiana należności	2,68	-14,4	-11,4	-1,22	30,2	-9,77	-23,8	-12,3	-3,48	6,4
Zmiana zapasów	6,83	-5,29	-16,6	-2,67	2,99	-12,4	-33,8	-9,46	12,9	10,5
Zmiana zobowiązań handlowych	-1,34	5,22	2,2	10,1	-14,8	13,6	7,09	-6,73	5,18	2,14
Przepływy operacyjne	18,2	6,75	27,6	64,6	30,4	-12,8	44,9	65,9	46,6	53,5
Nakłady inwestycyjne	-5,72	-6,19	-45,1	-27,2	-13,9	-8,66	-18,6	-16	-17,3	-16,5
Przejęcia				0	0	-261	0	0
Zakup inwestycji			0	0	-25,7	-124	0	-12,5	0	0
Sprzedaż i zapadalność inwestycji							0	0	3	0
Przepływy inwestycyjne	-5,7	-6,18	-45,1	-25,9	-39,6	-268	-20,9	-28,1	-3,57	-6,56
Emisja akcji			0	0	25,7
Skup akcji własnych	-0,03	-0,34	-0,45	-1,1	-1,89	-2,49	-1,23	-2,48	-1,24	-1,17
Wypłacone dywidendy	-1,15	-1,17	-1,19	-2,76	-3,75	0	0	0	-2,5	0
Przepływy finansowe	-12,1	0,65	21,9	-30,6	17,3	283	-28,5	-33,2	-59,8	-28,7
Różnice kursowe	-0,26	1,35	-0,01	-1,11	-0,29	0,66	-1,17	1,25	0,01	-0,63
Zmiana stanu środków pieniężnych	0,13	2,56	4,39	6,98	7,83	2,62	-5,67	5,9	-16,8	17,6
Wolne przepływy pieniężne	12,5	0,56	-17,5	37,4	16,5	-21,5	26,4	50	29,3	37
Zapłacone odsetki	0,58	1,15	1,38	1,45	0,4	0,05	6,24	9,19	7,49	4,95
Zapłacony podatek dochodowy	0,35	0,12	1,28	21	0,5	7,53	2,86	4,42	8,7	10,5

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 5,91 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	19,9%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-1,6%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	4,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-2,7%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-3,4%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	1,7%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	4,0%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-8,3%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-3,0%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-2,8%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	0,7%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	2,2%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	5,6%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-5,1%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-2,3%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	21,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	-10,2%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-10,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	18,9%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 3 lat	-25,3%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	27,4%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	14,9%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	6,0%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	12,0%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	26,3%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	12,0%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	17,5%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-3,6%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-14,0%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	4,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-5,3%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-10,2%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	17,9%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	1,2%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	0,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	6,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	2,56x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,07x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,23x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,25x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	9,1%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	34,7%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	30,5 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	1,29x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	-1,64x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	190,6 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	22,5%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	91,0 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,90x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	4,85x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	2,81x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	130 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	5,76x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	63 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	38 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	155 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Nakłady / przepływy operacyjne	56,2%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,98 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	29,04 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,51 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	1,16 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	11,73 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	4,50 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	1,41 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	10,3%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	121,4 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	151,9 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,21x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	0,51x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,33x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	11,8x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	5,17x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,26x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBITDA	6,41x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	14,8x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	8,5%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-16,3%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,9%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała DMC Global Inc. w roku obrotowym 2025?

DMC Global Inc. wykazała przychody 609,8 mln USD za rok obrotowy 2025, o 5,1% mniej niż rok wcześniej.

Czy DMC Global Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 13,5 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała DMC Global Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 53,5 mln USD minus nakłady inwestycyjne 16,5 mln USD dały wolne przepływy 37,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do DMC Global Inc.