BLUE DOLPHIN ENERGY CO: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które BLUE DOLPHIN ENERGY CO składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	168	258	341	309	175	301	488	396	318	279
Koszt sprzedaży		248	332	298	177	300	441	354	314	271
Zysk brutto ze sprzedaży		10	8,83	11,4	-2,05	0,91	46,1	44,7	3,89	8,68
Ogólne i administracyjne	2,71	4,02	3,27	2,66	2,3	3,02	2,92	3,13	6,44	5,29
Koszty operacyjne	-178	-254			-177	-300	6,99	360	322
Zysk operacyjny	-12,2	-21,9	2,56	5,45	-7,85	-6,7	39,1	36,4	-4,31	-1,52
Koszty odsetkowe	1,85	2,77	3,36	6,75	6,76	6,2	5,89	6,1	6,06	5,39
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	0,07	-0,46	-3,34	1,91	-6,59	-6,14	-5,88	-5,86	-5,86	-5,39
Zysk przed opodatkowaniem	-12,2	-22,3	-0,78	7,36	-14,4	-12,8	33,2	30,5	-10,2	-6,91
Podatek dochodowy	-3,61	0	0,26	0	0,02	0	-0,31	-0,49	-1,53	-1,31
Zysk netto	-15,8	-22,3	-0,52	7,36	-14,5	-12,8	32,9	31	-8,64	-5,6
EBITDA	-10,3	-20,1	4,49	2,96	-5,17	-3,92	41,9	39,2	-1,5	1,35
Zysk na akcję, podstawowy	-1,51	-2,09	-0,05	0,66	-1,15	-1,01	2,34	2,08	-0,58	-0,38
Zysk na akcję, rozwodniony	-1,51	-2,09	-0,05	0,66	-1,15	-1,01	2,34	2,08	-0,58	-0,38
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	10,5	10,7	10,9	11,2	12,6	12,7	14,1	14,9	14,9	14,9
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	10,5	10,7	10,9	11,2	12,6	12,7	14,1	14,9	14,9	14,9

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	6,08	2,15	1,67	0,67	1,11	10,5	0,52	18,7	0,08	1,01
Należności	2,02	1,36	0,38	0,45	0,21	0,13	1,15
Zapasy	2,08	3,09	1,51	1,65	1,06	3,1	19,8	24,6	35,7	30,9
Pozostałe aktywa obrotowe	1,05	1,21	1,79	2,28	3,56	2,43	3,47	1,59	1,87	2,74
Aktywa obrotowe razem	10,9	6,98	4,04	6,08	5,56	5,82	25,1	49,3	44,8	44,2
Rzeczowe aktywa trwałe	62,3	64,6	64,7	63,9	62,5	59,9	57,4	55	52,4	50
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	0,65	0,5	0,33	0,15	0,16	0,46	0,19
Pozostałe aktywa trwałe	0
Aktywa razem	75,4	73,4	70,7	71,4	69,3	66,3	83,9	106	102	99,1
Zobowiązania handlowe	14,6	2,34	2,72	1,88	3,27	2,55	2,16			12,3
Rozliczenia międzyokresowe bierne	1,28	1,16	1,57	3,33	4,88	6,23	6,11
Zadłużenie krótkoterminowe	31,7	35,5	34,9	33,8	33,7	43	42,2
Zobowiązania krótkoterminowe razem	48,8	76,5	75,9	65,5	77,8	84,3	70,3	55,4	63,9	68,6
Zadłużenie długoterminowe	1,3	0	0	0	0,36	0,84	2,32
Zobowiązania leasingowe			0	0,56	0,37	0,16	0	0	0,19	0
Zobowiązania razem	58,7	78,1	75,9	68	80,1	89,9	73,3	64,5	68,9	71,7
Zadłużenie razem	2,26	2,14	2,01	1,88	16,3	54,8	2,15
Kapitał wpłacony	36,8	36,9	36,9	38,3	38,5	38,5	0,15	39,8	39,8	39,8
Zyski zatrzymane	-19,4	-41,8	-42,3	-34,9	-49,4	-62,2	-29,3	1,69	-6,94	-12,5
Akcje własne	-0,8	0
Kapitał własny	16,7	-4,73	-5,23	3,49	-10,8	-23,6	10,6	41,6	33	27,4
Kapitał własny razem	16,7	-4,73	-5,23	3,49	-10,8	-23,6	10,6	41,6	33	27,4
Pasywa razem	75,4	73,4	70,7	71,4	69,3	66,3	83,9	106	102	99,1
Akcje w obrocie	10,6	10,9	11	12,3	12,7	12 694	14,9	14,9	14,9	14,9

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-15,8	-22,3	-0,52	7,36	14,5	12,8	32,9	31	-8,64	-5,6
Amortyzacja	1,94	1,81	1,93	-2,49	2,69	2,78	2,8	2,8	2,81	2,87
Podatek odroczony	3,61	0	-0,22	0	0,02	0	0	-1,44	-1,55	-1,37
Zmiana należności	3,57	0,58	0,98	-0,07	0,23	-0,09	-1,08	-4,18	-0,67	0,44
Zmiana zapasów	5,73	-1,01	1,58	-0,14	0,58	2,04	-16,7	-4,73	-11,1	4,77
Zmiana zobowiązań handlowych	-4,01	-12,9	2,27	4,5	5,9	2,22	-2,09	-7,77	8,03	-2,33
Przepływy operacyjne	-3,88	-4,94	1,01	-8,19	-3,9	-6,06	16,3	20	-15,7	-0,77
Nakłady inwestycyjne	-15	-4,08	-2,03	-1,57	-1,09	0	-0,1	-0,1	-0,05	-0,01
Przepływy inwestycyjne	-14,1	-2,43	-2,03	-1,57	-1,09	0	-0,1	-0,1	-0,05	-0,01
Emisja długu	7,12	3,68	0	12,4	0,37	10,5	1,5	0
Spłata długu	-3,7	-1,36	-0,89	-2,56	-3,93	-4,74	-1,02	-1,5	-5,17
Przepływy finansowe	3,42	3,44	0,54	8,77	5,43	5	-14,7	-2,71	-1,92	1,74
Zmiana stanu środków pieniężnych	-14,6	-3,94	-0,48	-1	0,44	-1,05	1,46	17,2	-17,6	0,96
Wolne przepływy pieniężne	-18,9	-9,03	-1,02	-9,76	-4,99	-6,06	16,2	19,9	-15,7	-0,78
Zapłacone odsetki	2,36	2,69	2,82	3,47	2,31	1,25	5,53	11,3	6,91	6,11
Zapłacony podatek dochodowy				-0,1	-0,1	0	0		0,96	0,02

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 11,81 USD z 28 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	13,1%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	10,5%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	11,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	9,2%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	7,2%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	11,4%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	11,4%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	21,5%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	44,0%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	20,2%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	103,6%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,0%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	0,4%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-12,0%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-16,9%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	9,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	123,1%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-42,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 3 lat	-68,2%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-17,0%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	37,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-2,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	5,7%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	7,4%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	0,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	2,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	3,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,24x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,47x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,47x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	54,1%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Pokrycie odsetek	7,65x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	15,9 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	59,8 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	2,80x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	7,48x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	9,59x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	38 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Dni zobowiązań	18 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Konwersja zysku na FCF	157,5%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	0,3%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	1,77 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	24,45 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	2,78 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	2,79 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	4,01 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	4,01 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	2,06 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	176,2 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	145,5 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	6,69x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	0,48x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	2,95x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	2,95x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	4,25x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	4,23x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,40x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	3,79x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	3,64x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	3,51x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	23,5%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	14,9%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała BLUE DOLPHIN ENERGY CO w roku obrotowym 2025?

BLUE DOLPHIN ENERGY CO wykazała przychody 279,4 mln USD za rok obrotowy 2025, o 12% mniej niż rok wcześniej.

Czy BLUE DOLPHIN ENERGY CO była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 5,6 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała BLUE DOLPHIN ENERGY CO w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 766,0 tys. USD minus nakłady inwestycyjne 13,0 tys. USD dały wolne przepływy -779,0 tys. USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do BLUE DOLPHIN ENERGY CO