ADVANTEST CORP: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które ADVANTEST CORP składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach JPY, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2010	FY2010	FY2010	FY2011	FY2012	FY2013	FY2014
Przychody	76 652	53 225	99 634	141 048	132 903	111 878	163 329
Koszt sprzedaży	56 837	27 297	51 164	72 300	63 983	62 545	72 903
Zysk brutto ze sprzedaży	19 815	25 928	48 470	68 748	68 920	49 333	90 426
Badania i rozwój	23 713	17 896	21 197	30 303	33 062	32 670	29 876
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	31 771	19 671	21 162	37 608	35 778	39 964	45 720
Zysk operacyjny	-49 457	-11 639	6111	837	80	-36 369	14 619
Koszty odsetkowe	11	4	3	153	132	140	137
Przychody odsetkowe	2157	579	326	323	213	199	203
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-3304	1713	-560	-4279	-1373	868	4240
Zysk przed opodatkowaniem	-52 761	-11 496	6276	1420	941	-35 086	14 619
Podatek dochodowy	21 994	1457	2352	-1240	2493	61	5911
Zysk netto	-74 902	-11 454	3163	-2195	-3821	-35 540	12 948
EBITDA	-40 738	-7325	10 320	7675	8143	-28 101	19 678
Zysk na akcję, podstawowy	-419,09	-64,09	18,03	-12,67	-22,03	-204,10	74,31
Zysk na akcję, rozwodniony	-419,09	-64,09	18,03	-12,67	-22,03	-204,10	67,16
Liczba akcji, podstawowa (średnia)		179	175	173	173	174	174
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)		179	175	173	173	174	193

Bilans

	FY2010	FY2010	FY2010	FY2011	FY2012	FY2013	FY2014
Środki pieniężne	105 455	96 439	75 323	58 218	45 668	68 997	97 574
Inwestycje krótkoterminowe		10 498	12 651
Należności		15 930	22 707	24 119	26 953	20 404	24 960
Zapasy		16 590	23 493	29 836	31 849	30 200	37 210
Pozostałe aktywa obrotowe		4292	2995	6522	8319	5218	5057
Aktywa obrotowe razem		143 749	137 169	118 695	112 789	124 819	164 801
Rzeczowe aktywa trwałe		32 881	31 878	34 206	41 368	39 925	38 480
Wartość firmy		645	645	36 496	41 670	46 846	54 590
Wartości niematerialne			874	15 794	15 833	3545	4085
Inwestycje długoterminowe		8077	7432	5929	5923	3741	2249
Pozostałe aktywa trwałe		2511	2314	8106	7932	10 980	8836
Aktywa razem		188 663	180 312	219 226	225 515	229 856	273 041
Zobowiązania handlowe		11 430	11 729	15 659	10 380	12 353	18 101
Rozliczenia międzyokresowe bierne		4894	7329	12 068	7910	6775	10 482
Zadłużenie krótkoterminowe				25 000			10 000
Zobowiązania krótkoterminowe razem		21 919	24 507	60 372	27 900	26 607	49 686
Zadłużenie długoterminowe						25 000	15 000
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		2737	3604	3858	4589	3207	2264
Zobowiązania razem		38 421	42 180	87 674	84 274	113 604	132 103
Zadłużenie razem					25 000	25 000	25 000
Kapitał wpłacony		40 463	40 628	42 280	42 801	43 906	43 770
Zyski zatrzymane		181 606	183 009	179 081	170 626	130 740	141 104
Akcje własne		-89 331	-99 598	-99 598	-97 620	-96 083	-94 686
Skumulowane inne całkowite dochody	-14 587	-14 859	-18 270	-22 574	-6929	5326	18 387
Kapitał własny	163 616	150 242	138 132	131 552	141 241	116 252	140 938
Kapitał własny razem	163 616	150 242	138 132	131 552	141 241	116 252	140 938
Pasywa razem		188 663	180 312	219 226	225 515	229 856	273 041

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2010	FY2010	FY2010	FY2011	FY2012	FY2013	FY2014
Zysk netto	-74 902	-11 454	3163	-2195	-3821	-35 540	12 948
Amortyzacja	8719	4314	4209	6838	8063	8268	5059
Wynagrodzenia w akcjach	248	143	165	583	861	1283
Podatek odroczony	20 205	-148	425	-3663	693	-1897	2063
Zmiana należności	19 323	-5457	-7645	616	-1004	7891	-1690
Zmiana zapasów	17 816	-6942	-7285	4613	-566	2806	-5094
Przepływy operacyjne	2357	-17 746	-693	12 302	-2215	-3776	24 481
Nakłady inwestycyjne	-4909	-2798	-3138	-5931	-11 386	-5511	-3230
Przejęcia				-57 145		-1273
Przepływy inwestycyjne	-32 507	10 824	-5828	-37 670	-11 498	-4711	-1310
Emisja długu					25 000
Emisja akcji				0	472	494	453
Skup akcji własnych	-6	-4	-10 268	-1	-1
Wypłacone dywidendy	-8924	-1796	-1760	-1729	-3460	-3474	-1742
Przepływy finansowe	-8930	-1803	-12 028	9887	-2914	27 202	-1298
Różnice kursowe	-2813	-291	-2567	-1624	4077	4614	6704
Zmiana stanu środków pieniężnych	-41 893	-9016	-21 116	-17 105	-12 550	23 329	28 577
Wolne przepływy pieniężne	-2552	-20 544	-3831	6371	-13 601	-9287	21 251
Zapłacone odsetki	12	10	4	153	87	140	137
Zapłacony podatek dochodowy	5414	1083	1412	3267	1519	2711	1486

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2014. Brak wyceny: kurs akcji jest podawany w innej walucie niż sprawozdania.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	55,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	9,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	12,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	9,0%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	7,9%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	13,0%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	15,0%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	40,4%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	10,1%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	5,1%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	12,4%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	18,3%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Koszty SG&A / przychody	28,0%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	2,0%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	3,1%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	46,0%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	5,0%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	25,1%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	83,3%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	9,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	28,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	159,5%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 3 lat	36,9%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	25,8%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	49,4%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	21,2%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	2,3%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-1,3%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	18,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	7,6%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	7,7%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	10,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	3,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	1,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	3,32x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	2,47x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	1,96x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,18x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	9,2%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	48,4%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	-72,57 mld JPY	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	-3,69x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	107x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	115,12 mld JPY	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	21,5%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	82,26 mld JPY	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,65x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	4,17x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	2,16x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	169 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	7,20x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	51 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	76 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	143 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	164,1%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	13,2%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	67,16 JPY	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	74,31 JPY	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	848,31 JPY	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	110,38 JPY	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	127,15 JPY	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	732,01 JPY	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	427,26 JPY	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	506,79 JPY	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Wskaźnik wypłaty	13,5%	Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Dywidendy / FCF	8,2%	Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Jakie przychody miała ADVANTEST CORP w roku obrotowym 2014?

ADVANTEST CORP wykazała przychody 163,33 mld JPY za rok obrotowy 2014, o 46% więcej niż rok wcześniej.

Czy ADVANTEST CORP była rentowna w roku obrotowym 2014?

Tak. Zysk netto wyniósł 12,95 mld JPY, marża netto 7,9%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała ADVANTEST CORP w roku obrotowym 2014?

Przepływy operacyjne 24,48 mld JPY minus nakłady inwestycyjne 3,23 mld JPY dały wolne przepływy 21,25 mld JPY.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do ADVANTEST CORP