ADAMAS TRUST, INC.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które ADAMAS TRUST, INC. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	35,2	41,1
Ogólne i administracyjne	15,2	18,4	27,9	35,8	42,2	48,9	52,4	49,6	48,7	72,7
Koszty operacyjne	35,2	41,1	41,5	49,8	54,6	75,6	93,3	73,5	91,7	123
Zysk operacyjny		91,9	104	172	-287	191	-340	-77,7	-92,9	138
Koszty odsetkowe	255	308	377	567	223	79,3	129	192
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	19,1	13,6	16,6			5,52	18,7	4,74	29,1	16,5
Zysk przed opodatkowaniem	70,7	91,9	104
Podatek dochodowy	3,1	3,36	-1,06	-0,42	0,98	2,46	0,54	0,08	1,04	0,15
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	0,01	-3,41	1,91	-0,84	0,27	-4,72	-42	-29,1	-31,9	-11,4
Zysk netto	67,6	92	103	174	-289	193	-299	-48,7	-62	149
EBITDA				172	-287	210	-213	-53,1	-53,1	161
Zysk na akcję, podstawowy	1,99	2,70	2,46	2,58	-3,54	1,52	-3,61	-0,99	-1,14	1,12
Zysk na akcję, rozwodniony	1,99	2,62	2,42	2,54	-3,54	1,51	-3,61	-0,99	-1,14	1,10
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	27,6	28,1	32	55,7	93,4	94,8	94,3	91	90,8	90,4
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	27,6	32,8	37,1	61,1	93,4	95,2	94,3	91	90,8	91,5

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	83,6	95,2	104	119	293	290	245	187	167	210
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				9,3	10,1	9,01	7,83	6,58	5,46	5,18
Wartość firmy	25,2	25,2	25,2	25,2	0				0	22,4
Wartości niematerialne									0,25	17,3
Aktywa razem	8952	12 056	14 738	23 483	4656	5658	6241	7401	9217	12 639
Zadłużenie długoterminowe					36,8	709	395	784	367	332
Zobowiązania razem	8100	11 080	13 557	21 278	2348	3227	4377	5773	7806	11 208
Zadłużenie razem		240	214	224	220	1002	542	934	573	736
Kapitał wpłacony	749	751	1013	1822	2343	2357	2283	2297	2289	2294
Zyski zatrzymane	-62,5	-75,7	-103	-149	-551	-559	-1053	-1254	-1431	-1409
Skumulowane inne całkowite dochody	1,64	5,55	-22,1	25,1	0,99	1,78	-1,97	-0	0	0
Kapitał własny	848	972	1179	2206	2301	2341	1767	1580	1395	1427
Udziały niekontrolujące	3,09	4,14	0,9	-0,7	6,37	24,4	33,1	20,5	4,06	0,5
Kapitał własny razem	851	976	1180	2205	2308	2365	1800	1600	1399	1427
Pasywa razem	8952	12 056	14 738	23 483	4656	5658	6241	7401	9217	12 639
Akcje w obrocie	27,5	28,2	39,2	73,3	95,1	379	91,2	90,7	90,6	90,3

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	67,6	88,6	105	173	-288	188	-341	-77,8	-94	138
Amortyzacja				0	0,39	19,3	127	24,6	39,8	23,1
Wynagrodzenia w akcjach	0,51	1,63	2,58	5,37	9,92	10,2	11,9	8,83	6,07	8,2
Podatek odroczony	0,14	-0,02	-0,78	-0,4	-0,4	2,17	-2,68	-0,22	0,92	-0,1
Zmiana zobowiązań handlowych	4,61	17,8	10,5	45,1	-56,8	26,5
Przepływy operacyjne	53,8	29,3	24,2	35,1	111	139	91,8	30	14,1	134
Nakłady inwestycyjne	0	-0,3	-0,46	-0,13	-0,21	-46,1	-209	-50,4	-24,6	-8,15
Przejęcia	-28,4	0	0					0	0	-16,7
Zakup inwestycji	-423	0	0	-277	-587	-53,7	-24,9	-2014	-2211	-4364
Sprzedaż i zapadalność inwestycji	208	107	234	227	190	144	24,7	56,5	297	696
Przepływy inwestycyjne	68,9	-440	-642	-769	2118	-133	-509	-1220	-2244	-2897
Emisja akcji		0,93	260	804	512	0	0
Skup akcji własnych					0	0	-44,4	-8,62	-3,49	-1,5
Wypłacone dywidendy		-93,9	-97,9	-163	-105	-152	-152	-129	-74,9	-75,5
Przepływy finansowe	-65,9	377	621	746	-2046	27,4	460	1140	2229	2776
Zmiana stanu środków pieniężnych	21,6	-33,3	2,95	12,5	183	33,4	43,1	-50,3	-1,62	13,4
Wolne przepływy pieniężne	53,8	29	23,7	35	111	92,9	-118	-20,5	-10,6	126
Zapłacone odsetki	301	344	430	623	292	71,9	161	250	345	448
Zapłacony podatek dochodowy	4,06	3,95	1,71	0,02	1,52	0,3	2,67	0,23	-0,03	0,22

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 25,61 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rentowność kapitału (ROE)	13,7%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	1,6%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	9,7%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	852,6%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	13,5%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	3,9%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	2,6%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	2,3%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-6,9%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-9,1%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	37,1%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	26,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	22,1%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	0,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-1,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	-0,4%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Dług / kapitał własny	0,45x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	5,2%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	88,6%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	456,0 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	1,78x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	0,3%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	1,43 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	2,19 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przepływy operacyjne na akcję	1,71 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	16,38 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	15,95 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	2,36 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Wskaźnik wypłaty	40,1%	Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	2,30 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	2,76 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	11,4x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/WK	1,56x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,61x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/przepływy operacyjne	14,6x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/EBIT	11,7x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	10,8x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
Stopa zysku	8,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	3,5%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	3,7%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Czy ADAMAS TRUST, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 149,0 mln USD, marża netto -.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała ADAMAS TRUST, INC. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 134,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 8,2 mln USD dały wolne przepływy 125,9 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do ADAMAS TRUST, INC.