ZK International Group Co., Ltd.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które ZK International Group Co., Ltd. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2017	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	36,8	45	54,9	63,9	86,8	99,4	102	112	108	71,2
Koszt sprzedaży	25,3	31,8	36,6	48,2	82,9	92,9	94,8	110	102	67,2
Zysk brutto ze sprzedaży	11,5	13,1	18,3	15,6	3,94	6,47	7,6	1,3	6,55	4,04
Badania i rozwój	1,3	1,33	1,65	1,45	1,12	1,23	0,99	1,27	1,2	0,86
Sprzedaż i marketing	0,96	1,92	2,95	2,65	2,22	3,12	2,38	2,12	1,64	1,53
Ogólne i administracyjne	1,6	1,78	4,07	2,9	2,48	5,77	5,42	5,14	4,83	4,15
Koszty operacyjne	3,86	5,03	8,67	7	5,82	10,1	11,6	61,7	8,27	8,29
Zysk operacyjny	7,62	8,08	9,62	8,65	-1,88	-3,65	-3,96	-60,4	-1,72	-4,25
Koszty odsetkowe	1,42	1,25	1,24	1,15	1	1,2	3,45	1,58	1,23	0,33
Przychody odsetkowe	0,05	0,02	0,01	0,02	0,01	0,01	0,11	0,04	0,02
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-1,21	-1,15	-1,12	-0,2	-0,39	-0,7	-3,43	-1,31	-1,05	0,24
Zysk przed opodatkowaniem	6,41	6,93	8,5	8,44	-2,27	-4,35	-7,4	-61,8	-2,77	-4,02
Podatek dochodowy	1,11	1	1,4	0,25	-1,43	-0,55	-1,34	-0,46	0,01	-0
Zysk z działalności kontynuowanej							-6,05	-61,5	-2,38
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	0,05	0,06	0,08	0,09	-0,01	-0	0,03	-0,23	-0	-0,03
Zysk netto	5,25	5,87	7,02	8,11	-0,83	-3,8	-6,08	-61,1	-2,78	-3,99
EBITDA	8,06	8,51	10	9,02	-1,44	-3,09	-3,29	-59,8	-1,1	-3,54
Zysk na akcję, podstawowy	3,27	3,11	2,88	2,72	-0,28	-0,94	-1,16	-10,76	-0,57	-0,70
Zysk na akcję, rozwodniony	3,27	3,11	2,83	2,72	-0,28	-0,94	-1,16	-10,76	-0,57	-0,70
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	1,62	1,98	2,45	2,98	2,99	3,94	5,28	4,49	4,91	5,68
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	1,62	1,98	2,46	2,98	2,99	4,08	5,31	4,49	4,91	5,69
Dywidenda na akcję										1,41

Bilans

	FY2017	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	0,12	11,3	7,68	3,45	3,76	13,5	7,52	4,99	4,01	2,31
Inwestycje krótkoterminowe			0,85	0,28	0,29	2,56	0,92	0,05	0,05
Należności	23,8	21,3	27,1	25,1	31,4	27,1	28,4	15	22,4	23,1
Zapasy	6,44	10	17,8	20,8	21,7	20,7	21,1	17,9	13,5	13,1
Pozostałe aktywa obrotowe							2,36	0,38	4,66	3,83
Aktywa obrotowe razem	38,9	54,5	64,3	58,9	64,8	78,7	66,8	43,2	62,7	45,8
Rzeczowe aktywa trwałe	5,91	5,65	6,28	6,6	7,87	8	7,12	7,84	8,1	7,81
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania							0,03	0,04	0,16	0,3
Wartości niematerialne	0,47	0,46	0,94	0,92	0,93	8,75	11,4	1,44	1,28	1,17
Inwestycje długoterminowe				0,29	0,31	25,3	25,3	0,29	2,05	2,47
Pozostałe aktywa trwałe	0,31	0,31	0,3	0,29
Aktywa razem	45,6	61,2	76,4	78,4	86,5	134	129	58,7	80	62,9
Zobowiązania handlowe	1,14	0,72	1,67	4,18	10,4	2,16	10,1	2,61	3,13	2,49
Przychody przyszłych okresów		1,98	3,41	2,42	2,35	5,67	1,76	0,82	14,9	1,13
Zobowiązania krótkoterminowe razem				34,6	40,9	44,5	43,8	24,9	49,9	31,9
Zobowiązania leasingowe							0,01	0,01	0	0,06
Zobowiązania razem	36	39,8	39,1	34,6	41,1	44,5	43,9	33,4	51,7	38,3
Kapitał wpłacony	2,8	8,38	18	18	18	63,4	70,9	72,9	77,9	79
Zyski zatrzymane	5,7	11	17,1	24,4	23,5	19,7	13,4	-47,7	-50,4	-54,4
Skumulowane inne całkowite dochody	0,41	0,68	-0,13	-1,81	0,49	2,9	-2,64	-3,19	-2,33	-3,14
Kapitał własny	9,49	21,2	37	43,5	45	88,8	84,7	25,1	28,2	24,5
Udziały niekontrolujące	0,09	0,15	0,23	0,3	0,31	0,32	0,39	0,16	0,15	0,12
Kapitał własny razem	9,58	21,4	37,3	43,8	45,3	89,1	85,1	25,2	28,3	24,6
Pasywa razem	45,6	61,2	76,4	78,4	86,5	134	129	58,7	80	62,9
Akcje w obrocie	1,62	2,36	2,98	2,99	2,99	5,21	5,48	30,4	5,16	6,61

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2017	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	5,3	5,93	7,1	8,19	-0,84	-3,8	-6,05	-61,3	-2,78	-4,02
Amortyzacja	0,44	0,43	0,4	0,38	0,44	0,57	0,67	0,68	0,62	0,71
Wynagrodzenia w akcjach						1,35	2,67	2,01	0	1,14
Podatek odroczony	-0,1	-0,02	-0,04	-0	-0,41	0,41	0	0,32	0	0
Zmiana należności	-10,2	2,42	-7,15	1	-4,8	5,8	-12,1	8,17	-7,19	-2,04
Zmiana zapasów	-0,78	-3,51	-9,07	-3,85	0,1	2,02	-2,61	2,87	-4,41	0,45
Zmiana zobowiązań handlowych	0,8	-0,42	0,86	2,59	5,58
Przepływy operacyjne	-1,2	1,15	-2,61	8,46	0,46	-3,48	-2,07	-1,91	-6,88	0,74
Nakłady inwestycyjne	-0,12	-0,16	-0,47	-0,88	-1,17	-0,11	-0,51	-0,66	-0,6	-0,59
Przepływy inwestycyjne	-0,12	-0,16	-0,71	-0,89	-1,16	-27,1	-2,11	-2,29	-2,35	-0,65
Emisja akcji	0	5,58	-0,38	0,31		24,8		0	5	0
Przepływy finansowe	0,84	9,97	-0,61	-11,7	0,76	40,2	-0,97	2,07	7,22	0,48
Różnice kursowe	-0,02	0,2	0,34	-0,08	0,25	0,23
Zmiana stanu środków pieniężnych	-0,5	11,2	-3,6	-4,23	0,31	9,84	-5,99	-2,57	-0,93	-0,29
Wolne przepływy pieniężne	-1,33	0,99	-3,08	7,58	-0,71	-3,59	-2,58	-2,56	-7,48	0,15
Zapłacone odsetki	0,94	1,23	1,22	1,2	0,99	0,34	0,98	0,77	0,76	0,71
Zapłacony podatek dochodowy	0,11	0,05	0,04	0,17	0,15	0,04	0,09	0,04	0,05	0,01

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2025. Wycena według kursu 2,35 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	5,7%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-6,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	-5,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-5,6%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-5,6%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	0,2%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	1,0%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-15,1%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-5,6%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-14,5%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	1,2%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,6%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,8%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	1,0%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-34,2%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-11,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	-3,9%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	-38,3%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-19,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	0,5%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	9,9%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-13,0%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-33,9%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-11,4%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-21,4%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-21,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-6,2%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	16,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	2,4%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	13,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,44x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,80x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,07x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	60,8%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Pokrycie odsetek	-12,9x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	13,9 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	1,9%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	23,3 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	1,00x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	8,96x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	5,05x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	72 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	3,13x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	117 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	15 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	174 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Nakłady / przepływy operacyjne	79,9%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,70 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	-0,70 USD	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	12,52 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,03 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,13 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	3,70 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	3,53 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,35 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Dywidenda na akcję	1,41 USD	Dywidenda zadeklarowana na akcję (wypłacona, gdy brak zadeklarowanej).

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	40,6 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	38,3 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,57x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	1,66x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,74x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	275x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	55,1x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,54x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/FCF	259x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	0,4%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-9,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała ZK International Group Co., Ltd. w roku obrotowym 2025?

ZK International Group Co., Ltd. wykazała przychody 71,2 mln USD za rok obrotowy 2025, o 34,2% mniej niż rok wcześniej.

Czy ZK International Group Co., Ltd. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 4,0 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała ZK International Group Co., Ltd. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 736,4 tys. USD minus nakłady inwestycyjne 588,6 tys. USD dały wolne przepływy 147,8 tys. USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do ZK International Group Co., Ltd.