111, Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 8 lat obrotowych, z danych XBRL, które 111, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	260	568	1257	1950	1960	2105	1973	1795
Koszt sprzedaży				1852	1838	1986	1859	1692
Zysk brutto ze sprzedaży				97,5	122	120	114	103
Sprzedaż i marketing	37,8	48,9	61,2	80,5	66,4	63,2	43	37
Ogólne i administracyjne	14,4	17,7	19,7	32,5	29,8	31,6	9,71	9,93
Zysk operacyjny	-58,2	-70,9	-72,5	-101	-53,8	-49,3	0,29	-0,34
Koszty odsetkowe		0,52	1,35	0,86	1,95	2,84	3,88	5,09
Przychody odsetkowe	0,63	0,69	0,97	1,53	1,18	1,24	0,97	0,56
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	1,68	0,12	0,48	2,34	1,18	1,07	-0,08	1,59
Zysk przed opodatkowaniem	-55,6	-72,1	-71,6	-97,5	-54,5	-49,7	-2,83	-3,22
Podatek dochodowy	0			0	0	0,04	0,01	0
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	-0,29	-0,32		-4,37	-2,22	-2,37	-1,15	-0,59
Zysk netto	-55,3	-71,8	-70	-105	-60,4	-55,3	-8,87	-9,49
EBITDA	-56,6	-69,2	-70,4	-96,5	-47,9	-46,2	2,61	1,35
Zysk na akcję, podstawowy	-0,56	-0,44	-0,42	-0,63	-0,36	-0,33	-0,05	-0,05
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,56	-0,44	-0,42	-0,63	-0,36	-0,33	-0,05	-0,05
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	99,5	164	165	166	167	169	172	174
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	99,5	164	165	166	167	169	172	174

Bilans

	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	124	83,5	182	104	97,7	85	63,3	73,1
Inwestycje krótkoterminowe	36,8		46	28,6	29,8	7,06		7,15
Należności	4,16	9,37	25	63,5	70,9	75,6	56,6	37,1
Zapasy	30,7	69,8	117	176	217	200	190	143
Pozostałe aktywa obrotowe	23,4	30	47,8	38	40,9	31,8	34,5	28,1
Aktywa obrotowe razem	219	213	440	440	469	413	363	304
Rzeczowe aktywa trwałe	2,95	4,29	6,66	12,6	7,03	4,84	4,51	3,02
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania		12,6	15,1	36,7	23,8	14,6	12,2	6,31
Wartości niematerialne	0,66	1,15	1	0,77	0,47	0,32	0,2	0,12
Inwestycje długoterminowe	1,62	0,02	0,02	0,47	0,29	0,28
Pozostałe aktywa trwałe	0,49	0,43	0,78	3,47	2,95	1,88	2,01	1,33
Aktywa razem	225	231	464	494	504	435	382	315
Zobowiązania handlowe	30,9	63,8	164	211	256	224	236	183
Zadłużenie krótkoterminowe		13,7	35,1	40,7	26	47,6	22,1	26,8
Zobowiązania krótkoterminowe razem	45,7	111	250	334	395	387	321	279
Zobowiązania leasingowe		8,19	9,56	26	14,6	8,82	7,6	4,29
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	1,18	0,85	0,57	0,24		0,74	1,23	0,31
Zobowiązania razem	46,9	120	260	360	410	396	330	284
Kapitał wpłacony	370	374	409	442	432	446	435	455
Zyski zatrzymane	-201	-271	-359	-472	-497	-538	-532	-565
Akcje własne		-3,3	-5,36	-6,41	-5,92	-0,83	-0,81	-0,84
Skumulowane inne całkowite dochody	9,76	11	9,64	9,32	11	10,2	10,2	10,4
Kapitał własny	178	112	54,8	-27,2	-60,1	-82,2	-88	-100
Udziały niekontrolujące	-0,07	-0,39	7,51	3,32	0,86	-1,59	-2,12	-2,75
Kapitał własny razem	178	111	62,3	-23,9	-59,3	-83,8	-90,2	-103
Pasywa razem	225	231	464	494	504	435	382	315

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-55,6	-72,1	-71,6	-97,5	-54,5	-49,8	-2,85	-3,22
Amortyzacja	1,64	1,68	2,15	4,27	5,92	3,07	2,32	1,69
Wynagrodzenia w akcjach	7,47	7,8	11,6	22,8	23,5	31,9	2,76	1,44
Zmiana należności	-1,19	-5,27
Zmiana zapasów	-9,71	-39,7	-46,7	-62,9	-58,9	8,39	3,85	55,4
Zmiana zobowiązań handlowych	12,2
Przepływy operacyjne	-49,9	-73,6	-17,9	-108	-3,36	-63	36	17
Nakłady inwestycyjne	-2,1	-2,88	-3,91	-9,82	-4,58	-1,38	-2,08	-0,64
Zakup inwestycji	-75,5	-86,3	-76,6	-288	-184	-129	-63	-107
Przepływy inwestycyjne	6,47	34,1	-49,8	9,44	-6,84	21,4	5,12	-7,68
Emisja akcji		1,63	0,97	0,46	0,04	0,03	0	0,11
Skup akcji własnych		-3,3	-1,84	-0,92
Przepływy finansowe	141	15,7	164	11,7	3,3	29	-55,7	-3,03
Różnice kursowe	1,74	1,39	-1,25	-0,55
Zmiana stanu środków pieniężnych	99,8	-22,4	95,1	-87,5	-6,36	-13,1	-14,4	6,15
Wolne przepływy pieniężne	-52	-76,5	-21,8	-118	-7,93	-64,4	34	16,4
Zapłacone odsetki		0,12	1,67	0,88	1,38	1,47	0,84	0,35
Zapłacony podatek dochodowy	0			0		0,04	0,01	0

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2025. Wycena według kursu 3,60 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	5,8%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-0,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	0,1%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-0,2%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-0,5%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	0,9%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	0,9%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność aktywów (ROA)	-2,7%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	0,1%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,0%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	0,1%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-9,0%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-2,9%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	7,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	-8,9%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-5,3%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	-217,6%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r	-48,2%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-52,7%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-51,7%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: wzrost r/r	-17,6%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-14,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-7,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	1,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	1,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	1,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,09x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,42x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,29x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	90,3%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Pokrycie odsetek	-0,07x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	24,5 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	0,0%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	-100,5 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	5,16x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	477x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	10,2x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	36 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	38,3x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	10 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	45 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	0 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Nakłady / przepływy operacyjne	3,7%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,05 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	-0,05 USD	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	10,32 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,09 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,10 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	-0,58 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	-0,58 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,46 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	31,7 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	-48,6 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,02x	Kapitalizacja / przychody.
C/FCF	1,93x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	1,86x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
Stopa FCF	51,8%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-30,0%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała 111, Inc. w roku obrotowym 2025?

111, Inc. wykazała przychody 1,80 mld USD za rok obrotowy 2025, o 9% mniej niż rok wcześniej.

Czy 111, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 9,5 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała 111, Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 17,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 636,0 tys. USD dały wolne przepływy 16,4 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do 111, Inc.