WESTPORT FUEL SYSTEMS INC.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które WESTPORT FUEL SYSTEMS INC. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	484	564	270	305	252	312	306	68,2	40,7	23,3
Koszt sprzedaży	293	297	323	237	213	264	269	67,8	37,9	20,6
Zysk brutto ze sprzedaży	191	268	-52,7	68,3	39,5	48,2	36,2	0,36	2,84	2,68
Badania i rozwój	55,5	50,1	30,6	25,2	21	25,2	23,5	12,8	9,53	5,78
Sprzedaż i marketing	18,2	15,8	15,9	16,4	11,5	13,5	15,1	5,84	2,71	1,48
Ogólne i administracyjne	44,8	47,4	51,1	41,3	26,6	36,3	37	25,1	20,7	14
Koszty operacyjne								19,5	17,8	13,5
Zysk operacyjny	-126	-66,7	-52,7	-21,4	-22	-30,5	-50,3	-45,6	-37,7	-14,2
Koszty odsetkowe	10,8	14,5	9,13	7,27	7,99	4,94	3,35	2,98	1,08	0,61
Pozostałe przychody pozaoperacyjne		1,38	0,47	4,07	0	1,05	0,88	0
Zysk przed opodatkowaniem	-96,7	-67,3	-38,7	2,15	-5,93	5,53	-31,3	-48,1	-30,8	-29,4
Podatek dochodowy	3,95	-4,42	2,11	1,96	1,43	-8,13	1,41	0,33	0,52	0,14
Zysk z działalności kontynuowanej	-101	-62,9	-40,8	0,19	-7,36			-48,4	-31,3	-29,6
Zysk netto	-97,6	-9,98	-31,5	0,04	-7,36	13,7	-32,7	-49,7	-21,8	-61,6
EBITDA	-111	-51,9	-36,2	-5,05	-7,96	-16,5	-38,5	-39,8	-35,5	-13,5
Zysk na akcję, podstawowy	-10,76	-0,80	-2,41	0,00	-0,50	0,90	-1,91	-2,90	-1,26	-3,56
Zysk na akcję, rozwodniony	-10,76	-0,80	-2,41	0,00	-0,50	0,80	-1,91	-2,90	-1,26	-3,56
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	9,06	11,9	13,2	13,4	13,6	15,9	17,1	17,2	17,2	17,3
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	9,06	11,9	13,2	14,3	13,6	16,1	17,1	17,2	17,2	17,3

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	60,9	71,8	61,1	46	64,3	125	86,2	12,2	14,8	27,2
Inwestycje krótkoterminowe	0,85
Należności	66,7	61,9	57,1	67	90,5	102	102	88,1	18,7	10,2
Zapasy	53,3	45,7	46	47,8	51,4	83,1	81,6	67,5	6,67	3,04
Pozostałe aktywa obrotowe	4,57	4,73	4,84	7,42	11,8	7	7,76	6,32	1,33	1,18
Aktywa obrotowe razem	214	201	169	168	229	339	277	217	170	41,6
Rzeczowe aktywa trwałe	54,6	69,8	63,4	58,9	57,5	64,4	62,6	69,5	3,12	5,61
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				17,5	28	28,8	23,7	22,9	0,82	1,76
Wartość firmy	2,92	3,32	3,17	3,11	3,4	3,12	2,96	3,07	2,88
Wartości niematerialne	21,8	20,9	16,8	13,1	11,8	9,29	7,82	6,82	5,28
Inwestycje długoterminowe	13,4	9,3	8,82	10,6	3,09	3,82	4,63	4,79	36,9	42,7
Pozostałe aktywa trwałe	14,5	7,2	6,93	6,66	11,6	11,6	18	20,4	1,43	2,38
Aktywa razem	331	314	270	280	346	471	407	356	292	94
Zobowiązania handlowe	59,1	56,3	60	60,2	57,3	73,4	72,9	70,6	11,4	11,1
Rozliczenia międzyokresowe bierne	11,6	16,3	13,7	15,9	14,7	16,6	17,1	18,1	2,56	2,7
Przychody przyszłych okresów	3,54	1,4	1	2,72	8,01	3,5	4,44	2,38	0,53	0,47
Zadłużenie krótkoterminowe	48,1	8,99	10,3	9,94	39,7	10,6	11,7	29,3	3,91	2,92
Zobowiązania krótkoterminowe razem	160	120	105	115	147	146	136	135	108	21,5
Zadłużenie długoterminowe	30,9	45,4	45	35,3	45,7	45,1	32,2	31	2,93	0
Zobowiązania leasingowe			0	13,1	23,5	24,4	20,1	19,3	0,55	1,29
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	5,66	5,85	7,12	6,38	6,02	5,61	5,08	5,12	1,39	1,39
Zobowiązania razem	246	196	179	191	242	235	203	195	155	25,2
Zadłużenie razem	79	54,4	76,2	67,1	101	55,7	43,9	45,1	33,7	2,92
Kapitał wpłacony	10,1	10,1	10,1	10,1	11,5	11,5	11,5	11,5	11,5	11,5
Zyski zatrzymane	-957	-967	-998	-998	-1006	-992	-1025	-1074	-1096	-1158
Skumulowane inne całkowite dochody	-31,1	-19,7	-21,1	-23,9	-24,5	-33,5	-35,3	-30,8	-33,5	-40,6
Kapitał własny	85,4	118	90,7	89,4	104	236	204	160	137	68,8
Kapitał własny razem	85,4	118	90,7	89,4	104	236	204	160	137	68,8
Pasywa razem	331	314	270	280	346	471	407	356	292	94
Akcje w obrocie				13,6	14,3	17	17,1	17,2	17,3	17,4

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-97,6	-9,98	-31,5	0,04	-7,36	13,7	-32,7	-49,7	-21,8	-61,6
Amortyzacja	15,3	14,7	16,5	16,3	14	14	11,8	5,82	2,18	0,74
Wynagrodzenia w akcjach	10,5	6,96	3,04	1,47	2,37	1,91	2,07	1,27	0,77	0,81
Podatek odroczony	2,34	-1,64	-1,84	-1,65	-1,01	-10,3	-0,44	-0,02	0,04	0
Zmiana należności	-4,93	2,61	3,51	-11,1	-22,7	-11,1	-1,53	-6,9	37	2,27
Zmiana zapasów	31,4	4,57	-0,08	-2	-3,23	-31,7	-3,51	2,77	-0,01	3,37
Zmiana zobowiązań handlowych	-22,8	6,76	-1,37	3,31	-0,42	11,3	0,12	3,63	-13,1	-3,82
Przepływy operacyjne	-81,8	-49,5	-27,4	-15,7	-35,1	-43,8	-34,6	-13,2	7,18	-14,2
Nakłady inwestycyjne	-8,65	-25,3	-10,3	-8,86	-7,12	-14,2	-14,2	-6,48	-3,81	-2,69
Przejęcia	45,3	0	0		0	-5,95	0
Sprzedaż i zapadalność inwestycji	13					0	31,4	0	30	0
Przepływy inwestycyjne	76,4	-8,74	19,9	16,2	13,8	2,29	17,6	-15,4	4,47	15,8
Spłata długu	-12,8	-71,4	-15,6
Emisja akcji	0	26	0	0	13,9	121	0
Przepływy finansowe	31,4	-14,3	-8,14	-14,8	39,7	105	-19,4	-2,22	-25,2	-4
Różnice kursowe		4,25	-7,65	-0,7	-0,13	-2,59	-2,32	-0,5	-3,8	2,2
Zmiana stanu środków pieniężnych	33,1	16,9	-10,7	-15,1	18,3	60,6	-38,7	-31,3	-17,2	-10,5
Wolne przepływy pieniężne	-90,4	-74,7	-37,7	-24,5	-42,3	-58	-48,9	-19,7	3,37	-16,9
Zapłacone odsetki	4,34	4,42	4,04	3,95	4,7	3,92	3,04	2,97	2,72	1,48
Zapłacony podatek dochodowy	2,48	0,72	0,54	1,93	1,37	3,11	1,8	2,3	2,11	1,93

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2025. Wycena według kursu 2,03 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	11,5%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-61,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	-57,9%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-126,2%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-264,3%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-72,6%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	-61,1%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-59,9%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-32,0%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-11,2%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	24,8%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	3,5%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	11,5%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	3,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-42,7%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-57,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	-37,9%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	-5,7%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-58,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	-41,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-298,3%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-602,4%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-49,8%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-30,4%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-7,9%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-67,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-38,7%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-23,0%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	0,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	0,4%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	4,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,93x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,73x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	1,26x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,04x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	3,1%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	26,8%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	-24,2 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Pokrycie odsetek	-23,2x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	20,0 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	68,8 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,12x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	5,35x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	4,25x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	86 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	1,61x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	226 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	199 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	113 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-3,56 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	-3,56 USD	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	1,34 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-0,98 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	-0,82 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	3,96 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	3,96 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	1,56 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	38,6 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	14,3 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	1,65x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	0,56x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	0,56x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
EV/przychody	0,61x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
Stopa FCF	-43,9%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-159,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała WESTPORT FUEL SYSTEMS INC. w roku obrotowym 2025?

WESTPORT FUEL SYSTEMS INC. wykazała przychody 23,3 mln USD za rok obrotowy 2025, o 42,7% mniej niż rok wcześniej.

Czy WESTPORT FUEL SYSTEMS INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 61,6 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała WESTPORT FUEL SYSTEMS INC. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 14,2 mln USD minus nakłady inwestycyjne 2,7 mln USD dały wolne przepływy -16,9 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do WESTPORT FUEL SYSTEMS INC.