TWO HARBORS INVESTMENT CORP.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które TWO HARBORS INVESTMENT CORP. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Koszty odsetkowe	213	350	520	714	281	89,2	258	643	608
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	107	33,6	-103	236	-1712	-206	-140	-396	6,82	-420
Zysk przed opodatkowaniem	330	298	-2,47	310	-1666	191	324	-83,4	345	-445
Podatek dochodowy	12,3	-10,5	41,8	-13,6	-35,7	4,19	104	23	46,6	8,87
Zysk netto	353	349	-44,3	324	-1630	187	220	-106	298	-454
Zysk na akcję, podstawowy	8,11	7,39	-2,12	3,72	-24,94	1,72	2,15	-1,60	2,41	-4,88
Zysk na akcję, rozwodniony	8,11	7,23	-2,12	3,72	-24,94	1,72	2,13	-1,60	2,37	-4,88
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	43,5	43,6	51,5	67	68,4	74,4	86,2	95,7	104	104
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	43,5	47,1	51,5	67	68,4	74,5	96,1	95,7	113	104
Dywidenda na akcję							2,64	1,95	1,80	1,52

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	351	419	410	558	1385	1154	683	730	505	842
Rzeczowe aktywa trwałe	1,92	1,23
Wartość firmy								27,5
Aktywa razem	20 112	24 789	30 132	35 922	19 516	12 114	13 466	13 139	12 204	10 859
Rozliczenia międzyokresowe bierne	28,9	24,7
Zobowiązania razem	16 711	21 218	25 878	30 951	16 427	9370	11 283	10 935	10 082	9071
Zadłużenie razem										8557
Kapitał wpłacony	3662	3672	4810	5155	5164	5628	5646	5925	5937	5948
Skumulowane inne całkowite dochody	199	335	111	689	642	186	-279	-176	-321	-0,09
Kapitał własny	3401	3571	4254	4970	3089
Udziały niekontrolujące	0
Kapitał własny razem	3401	3571	4254	4970	3089	2744	2184	2203	2123	1788
Pasywa razem	20 112	24 789	30 132	35 922	19 516	12 114	13 466	13 139	12 204	10 859
Akcje w obrocie	43,5	43,7	62,1	68,3	274	86	86,4	103	104	105

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	353	352	-44,3	324	-1630	187	220	-106	298	-454
Amortyzacja	1,28	0,97
Wynagrodzenia w akcjach	15,2	11,3	13	9,16	9,73	11,5	11,6	11	10,9	13,4
Podatek odroczony	13,8	-11	41,8	-24,9	-40,3	5,96	105	14,5	33,7	-8,29
Przepływy operacyjne	240	607	703	1057	632	424	623	344	201	88,9
Przejęcia	0	0	-13,6	0	0		0	26,8	-21	0
Zakup inwestycji	-21 310	-18 232	-12 621	-24 656	-7121	-2495	-10 663	-3878	-2135	-9344
Sprzedaż i zapadalność inwestycji	1276	1553	2434	3600	4239	3148	1103	662	707	763
Przepływy inwestycyjne	-5670	-9484	4790	-6078	14 904	6314	-2751	-196	895	912
Emisja długu	1877	0	0	282				0	0	111
Spłata długu	-832	-329	0	0
Emisja akcji	0,5	0,45	0,22	336	0,37	451	6,61	276	0,24	0,28
Skup akcji własnych	-61,3	0	0	-0,02	-1,06	0	0	-7,06	0	0
Wypłacone dywidendy	-332	-423	-271	-463	-199	-193	-235	-198	-188	-171
Przepływy finansowe	5245	9117	-5450	5540	-14 506	-7295	1166	-479	-1073	-756
Zmiana stanu środków pieniężnych	-185	240	42,8	519	1030	-558	-962	-332	22,8	244
Zapłacone odsetki	116	228	420	720	404	81,2	153	566	619	488
Zapłacony podatek dochodowy	-5,15	-0,86	0,4	28,2	9,57	-23,3	-1,58	7,38	9,26	24,6

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 31 marca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 12,18 USD z 24 sierpnia 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rentowność aktywów (ROA)	-3,3%	Zysk netto / średnie aktywa razem.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk netto: wzrost r/r	-252,4%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: wzrost r/r	-305,9%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-55,8%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-47,8%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	-32,4%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: wzrost r/r	-15,6%	Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat	-16,8%	Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-11,0%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-6,9%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-11,1%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	-7,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	2,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	8,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Dług / aktywa	78,7%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	83,6%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	7,81 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-3,26 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przepływy operacyjne na akcję	0,32 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Gotówka na akcję	4,53 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	1,28 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	9,09 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/przepływy operacyjne	38,1x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
Stopa zysku	-26,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	12,5%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	12,5%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Czy TWO HARBORS INVESTMENT CORP. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 454,3 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do TWO HARBORS INVESTMENT CORP.