Latham Group, Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które Latham Group, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	318	403	630	696	566	509	546
Koszt sprzedaży	220	261	426	479	414	355	364
Zysk brutto ze sprzedaży	98,2	143	204	216	153	154	182
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	57,4	85,5	218	147	110	108	123
Zysk operacyjny	25,1	39,9	-36,2	30	16,1	18,3	30,6
Koszty odsetkowe	22,6	18,3	24,4	15,8	30,9	24,8	25,8
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-22,3	-17,1	-19,6	-20,5	-29,9	-31,1	-22,3
Zysk przed opodatkowaniem	2,79	22,8	-53,5	13,7	-10,1	-8,74	13,5
Podatek dochodowy	-4,67	6,78	8,82	19,4	-7,67	9,12	2,36
Zysk netto	7,46	16	-62,3	-5,69	-2,39	-17,9	11,1
EBITDA	46,8	65,3	-3,95	68,2	56,9	62,7	81,9
Zysk na akcję, podstawowy	0,08	0,16	-0,56	-0,05	-0,02	-0,15	0,10
Zysk na akcję, rozwodniony	0,08	0,16	-0,56	-0,05	-0,02	-0,15	0,09
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	95	102	111	113	113	115	116
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	95,4	103	111	113	113	115	120
Dywidenda na akcję			1,00

Bilans

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	56,7	59,3	44	32,6	103	56,4	71
Należności		32,8	60,8	48,8	30,4	32,3	39,9
Zapasy		64,8	110	165	97,1	77,1	74,9
Pozostałe aktywa obrotowe		6,06	10,8	6	7,33	8,54	20,9
Aktywa obrotowe razem		167	229	255	239	178	219
Rzeczowe aktywa trwałe		47,4	63,5	98,2	113	113	119
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				38,3	30,8	28,3	30,7
Wartość firmy	102	116	129	131	131	153	155
Wartości niematerialne		289	338	309	283	293	268
Pozostałe aktywa trwałe		0	0,77	4,73
Aktywa razem		647	794	870	835	794	823
Zobowiązania handlowe		26,9	38	25,4		13,1	19,3
Rozliczenia międzyokresowe bierne		53,5	59,1	50,9
Przychody przyszłych okresów		4,53	5,93	4,48	3,79	3,79	4,33
Zadłużenie krótkoterminowe		13	17,2	3,25	21,3	3,25	3,25
Zobowiązania krótkoterminowe razem		93,9	115	86,9	86,2	71	79,1
Zadłużenie długoterminowe		208	263	310	280	278	277
Zobowiązania leasingowe				32,4	24,8	22,1	24
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		1,94	0,45	0,7	4,77	3,25	3,4
Zobowiązania razem		365	441	487	436	407	417
Zadłużenie razem		221	280	313	301	282	280
Kapitał wpłacony		265	402	441	460	467	473
Zyski zatrzymane		13,8	-48,6	-54,6	-57	-74,8	-63,7
Skumulowane inne całkowite dochody		2,35	0,37	-3,53	-3,54	-5,05	-3,88
Kapitał własny	194	282	354	383	399	387	406
Kapitał własny razem	194	282	354	383	399	387	406
Pasywa razem		647	794	870	835	794	823
Akcje w obrocie		119	119	115	115	116	117

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	7,46	16	-62,3	-5,69	-2,39	-17,9	11,1
Amortyzacja	21,7	25,4	32,2	38,2	40,8	44,4	51,4
Wynagrodzenia w akcjach	0,81	1,83	129	50,6	18,8	7,39	9,25
Podatek odroczony	-10,2	-4,67	-12	-3,8	-9,69	-1,68	2,41
Zmiana należności	-7,1	9,46	-26	8,99	13	-2,38	-9,22
Zmiana zapasów	13	-17	-39,7	-57	68,2	22,7	2,84
Zmiana zobowiązań handlowych	-2,28	9,78	10,7	-12,4	-8,51	-4,04	5,8
Przepływy operacyjne	35,7	63,2	33,7	32,3	116	61,3	63,4
Nakłady inwestycyjne	-8,17	-16,3	-25	-39,7	-33,2	-20,1	-25,4
Przejęcia	-20,2	-74,7	-90,5	-5,36	0	-64,5	-4,93
Przepływy inwestycyjne	-27,1	-116	-108	-45	-31,7	-84,6	-42,3
Emisja długu	22,3	20	223	320	0	0
Emisja akcji	0,25	65,6		258	0	0
Skup akcji własnych	-0,2	-0,58	-282	-281	0	0
Wypłacone dywidendy		-6,62	-110
Przepływy finansowe	16,6	54,3	60	3,78	-13,9	-22	-6,97
Zmiana stanu środków pieniężnych	24,2	2,66	-15,4	-11,3	70,1	-46,4	14,6
Wolne przepływy pieniężne	27,5	46,9	8,72	-7,38	83,2	41,2	38
Zapłacone odsetki	19,5	15,6	17,4	12,6	25,7	24,9	27
Zapłacony podatek dochodowy	0,17	14,8	20,1	20,3	6,99	15,5	8,18

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 27 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 6,25 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	33,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	5,1%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	14,3%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	1,7%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	0,9%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	8,5%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	13,9%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	46,5%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	1,3%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	0,6%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	2,4%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Koszty SG&A / przychody	23,3%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,5%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	5,4%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	9,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	7,4%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-7,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	6,2%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	18,4%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-5,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	5,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	67,3%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	0,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: CAGR 5 lat	-5,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	30,6%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	6,3%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	4,7%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: CAGR 5 lat	-7,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: CAGR 5 lat	-10,9%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	3,5%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	25,2%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	0,1%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-7,6%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	-4,1%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	4,8%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	2,0%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	7,6%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	3,7%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-1,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	4,9%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	3,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	1,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	3,2%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	2,16x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,24x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,39x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,68x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	32,5%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	52,2%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	236,3 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	2,87x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	1,27x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	129,1 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	48,8%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	-8,3 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,67x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	4,23x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	4,83x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	76 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	6,06x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	60 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	36 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	100 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	920,5%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	38,8%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	0,04 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	4,82 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,41 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,67 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	3,50 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	-0,07 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,37 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	734,7 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	971,0 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	138x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	1,27x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	1,79x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
C/FCF	15,0x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	9,17x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	1,68x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	33,2x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	11,8x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	19,8x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	6,7%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	0,7%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała Latham Group, Inc. w roku obrotowym 2025?

Latham Group, Inc. wykazała przychody 545,9 mln USD za rok obrotowy 2025, o 7,4% więcej niż rok wcześniej.

Czy Latham Group, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 11,1 mln USD, marża netto 2%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Latham Group, Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 63,4 mln USD minus nakłady inwestycyjne 25,4 mln USD dały wolne przepływy 38,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do Latham Group, Inc.