Spółki SVM Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweSILVERCORP METALS INC: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 9 lat obrotowych, z danych XBRL, które SILVERCORP METALS INC składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 163 | 170 | 171 | 159 | 192 | 218 | 208 | 215 | 299 |
| Koszt sprzedaży | 75,3 | 82,2 | 99,6 | 99,5 | 108 | 134 | 137 | 135 | 175 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 88,2 | 87,9 | 70,9 | 59,4 | 84,2 | 84,3 | 70,8 | 80,6 | 124 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 4,44 | 4,66 | |||||||
| Ogólne i administracyjne | 5,52 | 6,67 | 5,9 | 5,19 | 4,84 | 4,75 | 4,66 | ||
| Zysk operacyjny | 73,3 | 75,4 | 70,1 | 52,2 | 71,7 | 62,6 | 33,7 | 63,9 | 103 |
| Koszty odsetkowe | 0,76 | 0,45 | 0,63 | 2,07 | 1,99 | 10,7 | 3,26 | 0,21 | 6,71 |
| Przychody odsetkowe | 2,21 | 2,84 | 3,48 | 4,02 | 3,77 | 5,22 | 4,65 | 6,25 | 8,52 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 74,7 | 77,8 | 72,9 | 54,1 | 73,5 | 57,1 | 35,1 | 70 | 105 |
| Podatek dochodowy | 19,2 | 18,9 | 20,9 | 8,91 | -13 | -13,8 | -14 | 20,3 | 26,2 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | 11,8 | 11,9 | 12,3 | 10,9 | 14,1 | 12,7 | 0,49 | 13,4 | 20,6 |
| Zysk netto | 43,7 | 47 | 39,7 | 34,3 | 46,4 | 30,6 | 20,6 | 36,3 | 58,2 |
| EBITDA | 91 | 93,7 | 90,1 | 72,9 | 93,2 | 87,6 | 35,4 | 91,2 | 134 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,26 | 0,28 | 0,24 | 0,20 | 0,27 | 0,17 | 0,12 | 0,21 | 0,29 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,25 | 0,27 | 0,23 | 0,20 | 0,26 | 0,17 | 0,12 | 0,20 | 0,28 |
Bilans
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 73 | 49,2 | 67,4 | 65,8 | 119 | 113 | 146 | 153 | 364 |
| Należności | 1,31 | 0,68 | 0,47 | 1,18 | 1,49 | 3,62 | 1,81 | 2,2 | 1,08 |
| Zapasy | 8,71 | 11 | 10,8 | 8,43 | 9,77 | 9,12 | 8,34 | 7,4 | 8,03 |
| Aktywa obrotowe razem | 111 | 123 | 135 | 158 | 221 | 232 | 219 | 202 | 387 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 65,2 | 71,2 | 68,6 | 66,7 | 75,7 | 79,4 | 80,1 | 79,9 | 93,8 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0,36 | ||||||||
| Aktywa razem | 398 | 477 | 499 | 513 | 653 | 724 | 677 | 703 | 1139 |
| Zobowiązania handlowe | 30,4 | 25,2 | 29,9 | 23,1 | 30,3 | 39,7 | 36,7 | 41,8 | 63,9 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 4,48 | ||||||||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 40,2 | 32,3 | 37,9 | 27,8 | 37,2 | 46 | 41,2 | 47,2 | 76,6 |
| Zobowiązania leasingowe | 1,5 | 1,08 | 0,61 | 0,31 | 1,1 | 1,05 | |||
| Zobowiązania razem | 80 | 78,7 | 85,9 | 73,8 | 86,9 | 103 | 97 | 106 | 306 |
| Zyski zatrzymane | 42,7 | 86,3 | 117 | 146 | 188 | 214 | 230 | 262 | 306 |
| Kapitał własny | 263 | 329 | 347 | 369 | 468 | 512 | 489 | 507 | 703 |
| Udziały niekontrolujące | 54,8 | 68,9 | 65,7 | 70,3 | 98,2 | 108 | 90,8 | 89,8 | 131 |
| Kapitał własny razem | 318 | 398 | 413 | 439 | 566 | 620 | 580 | 597 | 833 |
| Pasywa razem | 398 | 477 | 499 | 513 | 653 | 724 | 677 | 703 | 1139 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 55,5 | 58,9 | 52 | 45,2 | 60,5 | 43,3 | 21,1 | 49,7 | 78,8 |
| Amortyzacja | 17,7 | 18,2 | 20 | 20,7 | 21,4 | 25,1 | 1,68 | 27,3 | 31 |
| Przepływy operacyjne | 77,5 | 67,9 | 70,4 | 77,2 | 85,9 | 107 | 85,6 | 91,6 | 139 |
| Nakłady inwestycyjne | -7,99 | -6,15 | -6,26 | -7,4 | -8,97 | -10,7 | -13,3 | -11,5 | -6,22 |
| Przepływy inwestycyjne | -40,6 | -81,7 | -32 | -70,8 | -41 | -107 | -26,5 | -65,7 | -44,7 |
| Emisja długu | 4,53 | 143 | |||||||
| Spłata długu | -4,33 | -4,37 | -13,3 | ||||||
| Emisja akcji | 0,9 | 0,55 | 1,85 | 8 | 3,54 | 1,91 | |||
| Wypłacone dywidendy | -1,59 | -3,36 | -4,21 | -4,29 | -4,37 | -4,41 | -4,43 | -4,43 | -4,95 |
| Przepływy finansowe | -7,23 | -14,8 | -15,2 | -2,93 | -1,45 | -7,43 | -18 | -16,8 | 115 |
| Różnice kursowe | 1,39 | 4,8 | -4,88 | -5,19 | 9,47 | 1,24 | -8,75 | -1,81 | 1,96 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 31 | -23,8 | 18,2 | -1,66 | 53 | -5,43 | 32,4 | 7,25 | 211 |
| Wolne przepływy pieniężne | 69,5 | 61,7 | 64,1 | 69,8 | 76,9 | 96,6 | 72,4 | 80 | 132 |
| Zapłacone odsetki | 0,96 | 0,14 | 0,16 | 0,1 | 0,07 | 0,04 | 0,02 | 0,13 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 41,3% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 34,5% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 44,9% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 35,1% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 19,5% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 44,3% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 46,4% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 25,0% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 9,6% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 6,3% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 22,3% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,1% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 10,4% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 38,9% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 11,1% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 13,5% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 53,3% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 13,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 15,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 61,4% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 18,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 14,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 47,1% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 15,2% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 13,0% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 60,3% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 23,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 11,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 40,0% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 18,1% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 7,0% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 51,4% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 8,9% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 12,4% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 65,4% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 11,1% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 13,6% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 38,5% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 11,1% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 13,8% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 62,1% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 16,3% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 17,3% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 5,05x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 4,77x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 4,75x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 26,8% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Pokrycie odsetek | 15,4x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | 310,4 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Materialna wartość księgowa | 702,7 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,32x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 3,44x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 22,7x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 16 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 182x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 2 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 110 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | -92 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 227,5% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 4,5% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,28 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,29 USD | Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). |
| Wskaźnik wypłaty | 8,5% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 3,7% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,51 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 2,14 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 43,1x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 8,39x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 3,57x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 3,57x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 18,9x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 18,1x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 7,17x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 20,8x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 16,0x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 16,2x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 5,3% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 2,3% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 0,2% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 0,2% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 2,38x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała SILVERCORP METALS INC w roku obrotowym 2025?
SILVERCORP METALS INC wykazała przychody 298,9 mln USD za rok obrotowy 2025, o 38,9% więcej niż rok wcześniej.
Czy SILVERCORP METALS INC była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 58,2 mln USD, marża netto 19,5%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała SILVERCORP METALS INC w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 138,6 mln USD minus nakłady inwestycyjne 6,2 mln USD dały wolne przepływy 132,4 mln USD.