Spółki SFM Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweSprouts Farmers Market, Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Sprouts Farmers Market, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 4046 | 4665 | 5207 | 5635 | 6469 | 6100 | 6404 | 6837 | 7719 | 8806 |
| Koszt sprzedaży | 2683 | 3098 | 3460 | 3740 | 4089 | 3891 | 4056 | 4316 | 4778 | 5390 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 1363 | 1567 | 1747 | 1895 | 2379 | 2209 | 2349 | 2522 | 2941 | 3416 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 1072 | 1246 | 1404 | 1550 | 1864 | 1748 | 1856 | 2000 | 2291 | 2575 |
| Zysk operacyjny | 213 | 226 | 223 | 217 | 392 | 334 | 358 | 350 | 504 | 686 |
| Koszty odsetkowe | 14,8 | 21,2 | 27,4 | |||||||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 0,45 | 0,63 | 0,32 | |||||||
| Zysk przed opodatkowaniem | 199 | 206 | 196 | 196 | 377 | 322 | 349 | 344 | 507 | 689 |
| Podatek dochodowy | 74,3 | 47,1 | 37,3 | 46,5 | 89,4 | 78,2 | 88,1 | 84,9 | 126 | 165 |
| Zysk netto | 124 | 158 | 159 | 150 | 287 | 244 | 261 | 259 | 381 | 524 |
| EBITDA | 294 | 323 | 334 | 340 | 518 | 460 | 485 | 488 | 645 | 844 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,84 | 1,17 | 1,23 | 1,25 | 2,44 | 2,12 | 2,41 | 2,53 | 3,79 | 5,36 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,83 | 1,15 | 1,22 | 1,25 | 2,43 | 2,10 | 2,39 | 2,50 | 3,75 | 5,31 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 147 | 135 | 129 | 119 | 118 | 115 | 108 | 102 | 100 | 97,7 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 150 | 138 | 130 | 120 | 118 | 116 | 109 | 103 | 101 | 98,7 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 12,5 | 19,5 | 1,59 | 85,3 | 170 | 245 | 293 | 202 | 265 | 257 |
| Należności | 25,2 | 25,9 | 40,6 | 15,7 | 14,8 | 21,6 | 16,1 | 30,3 | 30,9 | 65,2 |
| Zapasy | 204 | 230 | 264 | 276 | 254 | 265 | 311 | 323 | 343 | 427 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 0,46 | 0,45 | 0,56 | 0,56 | 0,56 | 0,56 | 0,77 | 0,77 | 0,77 | 0,54 |
| Aktywa obrotowe razem | 264 | 300 | 334 | 388 | 466 | 568 | 674 | 604 | 676 | 810 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 605 | 713 | 766 | 742 | 727 | 716 | 722 | 799 | 895 | 1085 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 1028 | 1045 | 1072 | 1107 | 1323 | 1467 | 1653 | |||
| Wartość firmy | 368 | 368 | 368 | 368 | 369 | 369 | 369 | 382 | 382 | 382 |
| Wartości niematerialne | 198 | 196 | 195 | 185 | 185 | 185 | 185 | 208 | 208 | 208 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 5,52 | 4,78 | 12,5 | 11,7 | 14,7 | 13,5 | 14 | 12,3 | 13,2 | 20,7 |
| Aktywa razem | 1440 | 1582 | 1676 | 2723 | 2806 | 2923 | 3070 | 3327 | 3641 | 4159 |
| Zobowiązania handlowe | 158 | 119 | 120 | 123 | 139 | 146 | 173 | 180 | 213 | 291 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 32,9 | 45,6 | 134 | 136 | 143 | 156 | 151 | 165 | 217 | 304 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 259 | 300 | 310 | 417 | 496 | 513 | 522 | 547 | 680 | 871 |
| Zadłużenie długoterminowe | 255 | 348 | 453 | |||||||
| Zobowiązania leasingowe | 1079 | 1070 | 1096 | 1145 | 1400 | 1520 | 1682 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 116 | 131 | 153 | 41,5 | 40,9 | 36,3 | 36,3 | 36,3 | 38,3 | 40,3 |
| Zobowiązania razem | 767 | 931 | 1086 | 2141 | 1925 | 1963 | 2024 | 2179 | 2319 | 2756 |
| Zadłużenie razem | 255 | 348 | 453 | 250 | 250 | 125 | ||||
| Kapitał wpłacony | 597 | 621 | 657 | 671 | 687 | 705 | 726 | 775 | 808 | 842 |
| Zyski zatrzymane | 75,5 | 30,6 | -69,2 | -84,4 | 203 | 259 | 320 | 374 | 514 | 561 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -0,78 | 1,13 | -4,68 | -8,47 | -3,76 | 0 | ||||
| Kapitał własny | 673 | 651 | 589 | 582 | 881 | 960 | 1046 | 1149 | 1322 | 1403 |
| Kapitał własny razem | 673 | 651 | 589 | 582 | 881 | 960 | 1046 | 1149 | 1322 | 1403 |
| Pasywa razem | 1440 | 1582 | 1676 | 2723 | 2806 | 2923 | 3070 | 3327 | 3641 | 4159 |
| Akcje w obrocie | 140 | 133 | 125 | 118 | 118 | 111 | 105 | 101 | 99,3 | 95,9 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 124 | 158 | 159 | 150 | 287 | 244 | 261 | 259 | 381 | 524 |
| Amortyzacja | 80,7 | 97 | 111 | 123 | 127 | 126 | 127 | 138 | 140 | 158 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 13,4 | 14,2 | 14,5 | 8,95 | 14,3 | 15,9 | 16,6 | 18,9 | 28,4 | 31,1 |
| Podatek odroczony | 20,7 | 7,8 | 23,3 | -0,22 | 3,72 | -0,18 | 3,23 | -4,92 | 10,7 | 7,42 |
| Zmiana należności | -4,8 | -4,92 | -7,67 | 36,1 | 26 | 16,9 | 13,4 | 3,17 | 30 | 27,2 |
| Zmiana zapasów | -39 | -25,1 | -34,8 | -11,6 | 21,8 | -11,4 | -45,2 | -10,9 | -20,1 | -83,8 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 16 | 39,2 | 12,2 | 9,42 | 20,2 | 4,52 | 13,4 | 12,2 | 28 | 11,2 |
| Przepływy operacyjne | 254 | 310 | 294 | 355 | 494 | 365 | 371 | 465 | 645 | 716 |
| Nakłady inwestycyjne | -181 | -199 | -177 | -183 | -122 | -102 | -124 | -225 | -230 | -248 |
| Przejęcia | 0 | 0 | -13 | 0 | 0 | |||||
| Przepływy inwestycyjne | -181 | -199 | -177 | -183 | -122 | -102 | -124 | -238 | -230 | -248 |
| Emisja akcji | 2,74 | 9,3 | 21,8 | 4,88 | 1,34 | 2,17 | 5,04 | 11,5 | 4,89 | 2,61 |
| Skup akcji własnych | -294 | -203 | -258 | -176 | 0 | -188 | -200 | -203 | -228 | -472 |
| Przepływy finansowe | -197 | -104 | -135 | -87,4 | -287 | -187 | -199 | -318 | -351 | -474 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -124 | 7,01 | -17,2 | 84,5 | 84,7 | 75,6 | 48,2 | -91,3 | 63,3 | -6,32 |
| Wolne przepływy pieniężne | 73,3 | 111 | 117 | 172 | 372 | 262 | 247 | 240 | 415 | 468 |
| Zapłacone odsetki | 14,5 | 20,8 | 27,1 | 20,3 | 14,8 | 11,4 | 11,1 | 12,6 | 5,01 | 1,81 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 46,1 | 33,5 | 15,5 | 44,6 | 94,8 | 82,9 | 93,4 | 96,6 | 102 | 120 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 38,6% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 7,3% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 9,2% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 7,3% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 5,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 3,7% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 7,6% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 25,3% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 32,4% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 11,1% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 38,2% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Koszty SG&A / przychody | 29,4% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,3% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 3,9% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 1,9% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 14,1% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 11,2% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 6,4% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 16,1% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 13,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 7,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 36,0% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 24,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 11,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 30,9% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 20,2% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 10,2% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 37,6% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 26,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 12,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 41,6% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 30,5% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 16,9% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 11,0% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 24,5% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 7,7% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 12,8% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 23,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 4,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 6,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 10,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 9,7% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 14,2% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 10,6% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 8,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -2,6% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -3,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -3,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,97x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,34x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,30x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 65,7% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Kapitał obrotowy | -23,3 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 13,2% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 939,4 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 2,04x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 7,31x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 12,7x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 29 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 289x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 1 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 15 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 15 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 68,0% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 51,4% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 5,30 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 97,24 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 3,60 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 7,41 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 16,50 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 10,14 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 2,47 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Skup akcji / FCF | 127,3% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 4,63 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 4,40 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 9,33x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,51x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 3,03x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 4,93x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 13,7x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 6,68x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,48x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 6,62x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 5,24x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 13,1x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 7,3% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 10,7% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 9,3% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 0,31x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała Sprouts Farmers Market, Inc. w roku obrotowym 2025?
Sprouts Farmers Market, Inc. wykazała przychody 8,81 mld USD za rok obrotowy 2025, o 14,1% więcej niż rok wcześniej.
Czy Sprouts Farmers Market, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 523,7 mln USD, marża netto 5,9%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Sprouts Farmers Market, Inc. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 716,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 248,3 mln USD dały wolne przepływy 467,7 mln USD.