Spółki SFBS Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweServisFirst Bancshares, Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które ServisFirst Bancshares, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Koszty odsetkowe | 25,8 | 35,3 | 63,9 | 103 | 51 | 31,8 | 88,4 | 402 | ||
| Zysk przed opodatkowaniem | 111 | 137 | 169 | 187 | 214 | 253 | 309 | 245 | 279 | 342 |
| Podatek dochodowy | 29,3 | 44,3 | 31,9 | 37,6 | 44,6 | 45,6 | 57,3 | 37,7 | 51,7 | 65,5 |
| Zysk netto | 81,5 | 93,1 | 137 | 149 | 170 | 208 | 252 | 207 | 227 | 277 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,55 | 1,76 | 2,57 | 2,79 | 3,15 | 3,83 | 4,63 | 3,80 | 4,17 | 5,06 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,52 | 1,72 | 2,53 | 2,76 | 3,13 | 3,82 | 4,61 | 3,79 | 4,16 | 5,06 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 52,5 | 52,9 | 53,2 | 53,5 | 53,8 | 54,2 | 54,3 | 54,4 | 54,5 | 54,6 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 53,6 | 54,1 | 54,2 | 54,1 | 54,2 | 54,4 | 54,5 | 54,5 | 54,6 | 54,7 |
| Dywidenda na akcję | 0,04 | 0,05 | 0,15 | 0,18 | 0,20 | 0,23 | 0,28 | 0,30 | 0,34 | 0,38 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 784 | 478 | 682 | 631 | ||||||
| Rzeczowe aktywa trwałe | 40,3 | 58,9 | 57,8 | 56,5 | 55 | 60,3 | 59,9 | 59,3 | 59,2 | 60,4 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 12,3 | 10,5 | 17,9 | 18,8 | 26,5 | 26,1 | 22 | |||
| Wartość firmy | 13,6 | 13,6 | 13,6 | 13,6 | ||||||
| Aktywa razem | 6370 | 7082 | 8007 | 8948 | 11 933 | 15 449 | 14 596 | 16 130 | 17 352 | 17 727 |
| Zobowiązania razem | 5848 | 6475 | 7292 | 8105 | 10 940 | 14 297 | 13 298 | 14 689 | 15 735 | 15 877 |
| Kapitał wpłacony | 216 | 218 | 219 | 220 | 224 | 226 | 230 | 233 | 236 | 238 |
| Zyski zatrzymane | 307 | 390 | 501 | 617 | 748 | 911 | 1110 | 1255 | 1413 | 1614 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -0,62 | -0,2 | -4,74 | 5,75 | 20,2 | 14,1 | -42,3 | -47,6 | -32,2 | -1,79 |
| Kapitał własny | 523 | 607 | 715 | 842 | 992 | 1152 | 1297 | 1440 | 1616 | 1850 |
| Udziały niekontrolujące | 0,38 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 | 0,5 |
| Kapitał własny razem | 523 | 608 | 715 | 843 | 993 | 1152 | 1298 | 1440 | 1617 | 1850 |
| Pasywa razem | 6370 | 7082 | 8007 | 8948 | 11 933 | 15 449 | 14 596 | 16 130 | 17 352 | 17 727 |
| Akcje w obrocie | 52,6 | 53 | 53,4 | 53,6 | 53,9 | 54,2 | 54,3 | 54,5 | 54,6 | 54,6 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 81,5 | 93,1 | 137 | 149 | 170 | 208 | 252 | 207 | 227 | 277 |
| Amortyzacja | 2,7 | 2,6 | 3,4 | 3,7 | 3,8 | 4,1 | 4,1 | 4,4 | 4,8 | 4,7 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 1,2 | 1,17 | 0,85 | 1,1 | 1,33 | 1,86 | 3,21 | 3,6 | 3,49 | 2,96 |
| Podatek odroczony | -1,73 | 14 | -14,3 | -1,08 | -9,73 | -5,06 | -2,62 | -1,01 | -3,35 | 1,83 |
| Przepływy operacyjne | 98,5 | 118 | 168 | 164 | 191 | 266 | 273 | 197 | 253 | 355 |
| Nakłady inwestycyjne | -22,2 | -21,2 | -2,3 | |||||||
| Przejęcia | 0 | |||||||||
| Zakup inwestycji | -0,71 | -0,01 | 0 | -294 | -335 | -417 | -76,4 | -1002 | -1142 | -485 |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 65,3 | 84,6 | 91,8 | 117 | 221 | 177 | 116 | 746 | 904 | 443 |
| Przepływy inwestycyjne | -862 | -1042 | -754 | -988 | -1411 | -1561 | -2642 | -200 | -949 | -1154 |
| Emisja długu | 0 | 0 | 300 | 0 | 1 | |||||
| Spłata długu | 0 | 0 | -300 | 0 | -1 | |||||
| Emisja akcji | 0 | 1,91 | 2,34 | 2,12 | 3,49 | 3,53 | 1,23 | 1,29 | 0,92 | 0,61 |
| Wypłacone dywidendy | -7,86 | -10 | -20,2 | -24,1 | -28,2 | -32,5 | -37,5 | -45,7 | -65,4 | -73,2 |
| Przepływy finansowe | 1195 | 617 | 790 | 773 | 2801 | 3305 | -1036 | 1318 | 941 | 49,3 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 432 | -306 | 204 | -51,3 | 1581 | 2011 | -3406 | 1315 | 246 | -750 |
| Wolne przepływy pieniężne | 76,3 | 97,3 | 166 | |||||||
| Zapłacone odsetki | 23,8 | 34,8 | 58,5 | 102 | 50,6 | 30,5 | 83,4 | 393 | 499 | 453 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 30,3 | 42,6 | 30,5 | 42,2 | 50,9 | 56,7 | 68,7 | 54 | 45 | 34 577 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Efektywna stopa podatkowa | 18,7% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 16,2% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 1,7% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk netto: wzrost r/r | 21,7% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 3,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 10,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 21,6% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 3,2% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 10,1% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 40,4% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 9,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 13,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 11,8% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 10,7% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 13,7% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 14,5% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 12,6% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 13,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 2,2% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 6,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 8,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 0,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 0,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 0,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zobowiązania / aktywa | 89,2% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 0,1% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 1,96 mld USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 5,86 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 8,64 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 36,18 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 35,93 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,26 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 2,26 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 7,04x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/WK | 1,14x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 1,15x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/przepływy operacyjne | 4,78x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| Stopa zysku | 14,2% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| PEG | 2,23x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Czy ServisFirst Bancshares, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 276,6 mln USD, marża netto -.