RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	765	1018	1433	1725	2078	2516	3051
Ogólne i administracyjne	118	107	139	197	276	352	453
Koszty operacyjne	664	860	1246	1436	1718	2088	2557
Zysk operacyjny	101	159	187	290	359	428	494
Koszty odsetkowe	35,5	47,2	79,4	105	120
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	3,47	-32,3	-44,9	-5,07	-10,4	-15	0,69
Zysk przed opodatkowaniem	68	79,5	61,6	179	238	273	293
Podatek dochodowy	4,93	8,95	4,93	15,9	43,4	42,6	79
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	-1,11	2,41	-9,24	102	133	135	151
Zysk netto	64,2	68,1	65,9	61,1	61	94,7	63,4
EBITDA	106	162	191	295	368	438	507

Bilans

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	402	896	1140	993	839	540	158
Należności		178	210	231	294	390	489
Pozostałe aktywa obrotowe		16	15,9	49,7	62,2	110	100
Aktywa obrotowe razem		2493	3011	3894	4336	4789	5060
Rzeczowe aktywa trwałe		17,4	15,3	31,3	42,4	50,2	69,5
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania		93,7	84,8	144	128	133	130
Wartość firmy	529	1224	1309	1315	1646	2647	3225
Wartości niematerialne		605	574	29,3	38,3	83,7	120
Pozostałe aktywa trwałe		12,3	10,8	57	39,3	18,6	14,6
Aktywa razem		4529	5459	6384	7247	9650	10 564
Zobowiązania handlowe		116	99,4	119	136	249	284
Zadłużenie krótkoterminowe		19,2	23,5	30,6	35,4	51,7	60,2
Zobowiązania krótkoterminowe razem		2482	2918	3134	3744	4549	5189
Zadłużenie długoterminowe		1566	1567	1952	1944	3231	3291
Zobowiązania leasingowe		83,7	74,4	152	154	159	153
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		16,7	27,7	22,3	41,1	86,6	97,9
Zobowiązania razem		4219	4864	5566	6268	8552	9310
Zadłużenie razem		1585	1590	1977	1971	3277	3346
Kapitał wpłacony			349	418	442	506	514
Zyski zatrzymane		-346	-7,06	54	114	123	120
Skumulowane inne całkowite dochody		2,7	1,71	6,04	3,08	-1,8	13,8
Kapitał własny				478	560	628	648
Udziały niekontrolujące				339	420	471	606
Kapitał własny razem			595	818	980	1098	1254
Pasywa razem		4529	5459	6384	7247	9650	10 564

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2019	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	63,1	70,5	56,6	163	194	230	214
Amortyzacja	4,8	3,93	4,81	5,69	9,04	9,79	13,1
Wynagrodzenia w akcjach	8,15	10,8	67,5	77,5	69,7	79	69,5
Podatek odroczony	-0,8	0,2	-1,15	8,99	7,13	16,8	26
Zmiana należności	-3,73	-31,2	-29,7	-20,4	-44,2	-22	-57,6
Przepływy operacyjne	150	135	273	336	477	515	644
Nakłady inwestycyjne	-0,1	-5,24	-343	-7,71	0	0	-3,01
Przejęcia	-121	-718	-109	0	-447	-1709	-746
Zakup inwestycji	-23,5	-23,5	0	0
Przepływy inwestycyjne	-148	-769	-458	-22,4	-476	-1756	-834
Skup akcji własnych	0	0	-78,3	0	0
Wypłacone dywidendy				0	0	-80,2	-62,3
Przepływy finansowe	62,3	1125	429	315	-12,6	1167	78,1
Różnice kursowe	0,27	1,35	-0,88
Zmiana stanu środków pieniężnych	64	494	244	628	-11,1	-75,5	-96,3
Wolne przepływy pieniężne	149	130	-69,7	328	477	515	641
Zapłacone odsetki	32,7	41	79,4	88,5	128	137	196
Zapłacony podatek dochodowy	4,83	7,56	6,76	11,2	16,4	27,3	14,3

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 37,89 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża operacyjna	14,8%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	15,3%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	8,8%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	3,1%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	17,2%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	17,4%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	14,0%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	19,4%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	0,8%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	10,4%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	2,1%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,1%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	0,5%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	21,3%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	20,9%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	24,5%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	15,4%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	19,5%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: CAGR 5 lat	25,5%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	15,8%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	19,7%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	25,5%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	-33,0%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat	1,3%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: CAGR 5 lat	-1,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	25,0%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	24,3%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	36,6%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	24,4%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	25,0%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	37,5%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	3,3%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	10,6%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	9,5%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	18,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	18,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,00x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,13x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,02x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	7,01x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	29,8%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	91,5%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	3,43 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	6,96x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Kapitał obrotowy	-13,0 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	27,9%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	-2,83 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,27x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	49,8x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	4,61x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	79 dni	365 x średnie należności / przychody.
Konwersja zysku na FCF	560,1%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	0,7%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik wypłaty	66,2%	Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Dywidendy / FCF	11,8%	Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	9,69 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	13,12 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	97,9x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	3,01x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	19,0x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
C/FCF	17,5x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	17,4x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	4,08x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	27,5x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	26,6x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	23,7x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	5,7%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	1,0%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	0,7%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,7%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC. w roku obrotowym 2025?

RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC. wykazała przychody 3,05 mld USD za rok obrotowy 2025, o 21,3% więcej niż rok wcześniej.

Czy RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 63,4 mln USD, marża netto 2,1%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 643,7 mln USD minus nakłady inwestycyjne 3,0 mln USD dały wolne przepływy 640,7 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do RYAN SPECIALTY HOLDINGS, INC.