R F INDUSTRIES LTD: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które R F INDUSTRIES LTD składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	30,2	31	50,2	55,3	43	57,4	72,2	72,2	64,9	80,6
Koszt sprzedaży	21,8	16	33,1	39,7	31,5	39,7	52,6	52,6	46	53,9
Zysk brutto ze sprzedaży	8,46	6,99	17,1	15,6	11,6	17,8	19,5	19,5	18,9	26,7
Badania i rozwój	0,75	0,82	1,48	1,47	1,99	1,48	3,15	3,15	2,78	2,98
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	9,56	5,96	8,17	9,71	9,98	11,9	20,2	20,2	18,9	22
Koszty operacyjne	13,2	6,78	9,65	11,2	12	13,4	23,3	23,3	21,7	25
Zysk operacyjny	-4,69	0,2	7,45	4,46	-0,4	4,42	-3,8	-3,8	-2,82	1,79
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	0,01	0,03	0,05	0,1	-0,05	2,8	-0,45	-0,45	-0,98	-0,97
Zysk przed opodatkowaniem	-4,68	0,23	7,49	4,56	-0,45	7,22	-4,25	-4,25	-3,8	0,81
Podatek dochodowy	-0,65	0,06	1,47	1,04	-0,37	1,04	-1,17	-1,17	2,8	0,74
Zysk z działalności kontynuowanej	-4,03	0,17	6,03	3,52
Zysk netto	-4,09	0,38	5,85	3,52	-0,08	6,18	-3,08	-3,08	-6,6	0,08
EBITDA	-3,65	0,71	7,96	5,02	0,61	5,19	-2,11	-1,36	-0,29	4,25
Zysk na akcję, podstawowy	-0,47	0,04	0,64	0,38	-0,01	0,62	-0,30	-0,30	-0,63	0,01
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,47	0,04	0,61	0,36	-0,01	0,61	-0,30	-0,30	-0,63	0,01
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	8,79	8,84	9,11	9,36	9,68	9,98	10,3	10,3	10,5	10,6
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	8,79	8,92	9,59	9,85	9,68	10,2	10,3	10,3	10,5	10,8
Dywidenda na akcję		0,02	0,02	0,02	0,02

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	5,26	5,21	16,3	12,5	15,8	13,1	4,53	4,9	0,84	5,08
Należności	4,08	2,9	4,26	12,2	5,67	13,5	14,8	10,3	12,1	14,9
Zapasy	6,02	5,54	7,11	8,25	8,59	11,2	21,1	18,7	14,7	13,7
Pozostałe aktywa obrotowe	1,44	0,51	0,83	0,69	0,81	2,89	5,85	2,14	1,43	1,28
Aktywa obrotowe razem	16,8	16,8	28,5	33,7	30,9	40,6	46,2	36	29,1	35
Rzeczowe aktywa trwałe	0,83	0,57	0,56	0,84	0,81	0,71	3,17	4,92	4,81	4,23
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				0	1,42	1,45	13,5	15,7	15,3	13,8
Wartość firmy	3,22	1,34	1,34	1,34	2,47	2,47	8,09	8,09	8,09	8,09
Wartości niematerialne	3,62	1,64	1,37	1,09	3,18	2,74	15,3	13,6	11,9	10,3
Pozostałe aktywa trwałe	0,14	0,07	0,05	0,07	0,07	0,07	0,3	0,28	0,69	0,48
Aktywa razem	25,8	25,1	32,5	37,7	40,8	49,6	89,6	82,3	71	73
Zobowiązania handlowe	1,14	1,04	1,34	2,41	1,48	3,5	5,65	3,2	3,8	3,11
Rozliczenia międzyokresowe bierne	2,77	1,79	3,38	3,65	2,57	5,03	8,81	4,57	4,25	7,64
Przychody przyszłych okresów							0		0	0,23
Zadłużenie krótkoterminowe					1,7	0	2,42	2,42	0
Zobowiązania krótkoterminowe razem	3,91	3,6	4,72	6,08	6,66	9,37	19,5	12,5	18,1	20,9
Zadłużenie długoterminowe					1,09	0	13,1	10,7	0
Zobowiązania leasingowe				0	0,64	0,68	15	19,3	18,7	16,7
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	0,13	0	0	0,09	0,37	0
Zobowiązania razem	4,45	3,72	4,72	6,17	8,76	10	47,7	42,5	37	37,8
Zadłużenie razem					2,79	0	15,6	13,1	0
Kapitał wpłacony	19,4	19,7	21	21,9	22,9	24,3	25,1	26,1	27	28,1
Zyski zatrzymane	1,93	1,6	6,72	9,49	9,02	15,2	16,6	13,6	6,97	7,05
Kapitał własny	21,4	21,3	27,8	31,5	32,1	39,6	41,9	39,8	34,1	35,2
Kapitał własny razem	21,4	21,3	27,8	31,5	32,1	39,6	41,9	39,8	34,1	35,2
Pasywa razem	25,8	25,1	32,5	37,7	40,8	49,6	89,6	82,3	71	73
Akcje w obrocie	8,84	8,87	9,29	9,46	9,81	10,1	10,2	10,3	10,5	10,7

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-4,09	0,38	5,85	3,52	-0,08	6,18	-3,08	-3,08	-6,6	0,08
Amortyzacja	1,04	0,51	0,51	0,56	1,01	0,77	1,69	2,43	2,54	2,46
Wynagrodzenia w akcjach	0,21	0,21	0,21	0,32	0,56	0,77	0,69	0,9	0,92	0,87
Podatek odroczony	-0,31	-0,29	-0,08	-0,04	-0,79	0,45	-1,43	-0,68	2,7	0,04
Zmiana należności	-0,11	-0,41	-1,36	-6,64	6,78	-7,88	1,5	4,43	-1,85	-2,8
Zmiana zapasów	0,42	-0,16	-1,57	-0,66	0,44	-2,59	-6,15	2,32	4,01	0,99
Zmiana zobowiązań handlowych	-0,36	0,45	0,31	0,11	-1,04	2,03	1,07	-2,45	0,6	-0,69
Przepływy operacyjne	-1,27	1,6	5,27	-2,71	4,55	-3,12	2,89	4,19	3,17	4,58
Nakłady inwestycyjne	-0,38	-0,17	-0,27	-0,54	-0,24	-0,23	-2,68	-2,48	-0,74	-0,24
Przejęcia	0		0	-0,46			-24,4	0
Przepływy inwestycyjne	0,03	-0,17	3,97	-1	-4,14	-0,23	-27,1	-2,48	-0,74	-0,22
Emisja długu					2,79	0	17	0
Spłata długu						0	-1,41	-2,42	-13,2	0
Emisja akcji	0,05	0,06	1,11	0,66	0,45	0,61	0,15	0,09	0	0,25
Skup akcji własnych	-0,16	0
Wypłacone dywidendy	-1,14	-0,71	-0,73	-0,75	-0,39	0	0	0	0	0
Przepływy finansowe	-1,1	-0,65	0,38	-0,09	2,85	0,61	15,7	-1,34	-6,49	-0,12
Zmiana stanu środków pieniężnych	-2,34	0,78	10,3	-3,79	3,26	-2,74	-8,52	0,37	-4,06	4,24
Wolne przepływy pieniężne	-1,65	1,43	5	-3,25	4,31	-3,35	0,22	1,7	2,43	4,34
Zapłacone odsetki								0,53	0,88	0,89
Zapłacony podatek dochodowy	0,21	0,35	1,83	0,74	0,42	0,95	-0,31	0,64	0,06	0,19

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 31 lipca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 8,28 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	35,1%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	4,6%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	6,8%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	3,6%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	2,8%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	3,7%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	4,2%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	21,2%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	6,3%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	3,4%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	9,1%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	4,3%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Koszty SG&A / przychody	26,2%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,2%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,5%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	2,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	24,3%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	3,7%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	13,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	41,7%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	11,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	18,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	47,4%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	44,7%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	16,6%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	0,1%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	79,0%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	171,5%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	0,1%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	3,3%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-5,6%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	1,9%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	2,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-6,6%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	12,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	2,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	1,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	2,2%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	2,02x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,19x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,25x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	46,5%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Kapitał obrotowy	18,4 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	23,7%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	21,4 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	1,20x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	21,7x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	4,25x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	86 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	5,06x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	72 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	21 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	136 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	131,8%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	12,1%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	0,21 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	7,44 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,28 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,32 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	3,55 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	1,98 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,41 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Wskaźnik wypłaty	0,0%	Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Dywidendy / FCF	0,0%	Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	89,8 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	85,4 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	36,8x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	1,04x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	2,33x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	4,19x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	27,9x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	24,5x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,99x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	21,7x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	14,6x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	26,5x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	3,6%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	2,7%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	0,0%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,0%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała R F INDUSTRIES LTD w roku obrotowym 2025?

R F INDUSTRIES LTD wykazała przychody 80,6 mln USD za rok obrotowy 2025, o 24,3% więcej niż rok wcześniej.

Czy R F INDUSTRIES LTD była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 75,0 tys. USD, marża netto 0,1%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała R F INDUSTRIES LTD w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 4,6 mln USD minus nakłady inwestycyjne 235,0 tys. USD dały wolne przepływy 4,3 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do R F INDUSTRIES LTD