Spółki PFGC Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansowePerformance Food Group Co: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Performance Food Group Co składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 16 762 | 17 620 | 19 744 | 25 086 | 30 399 | 50 894 | 57 255 | 58 281 | 63 299 | 67 840 |
| Koszt sprzedaży | 14 637 | 15 327 | 17 231 | 22 217 | 26 874 | 45 638 | 51 000 | 51 704 | 55 882 | 59 749 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 2125 | 2293 | 2513 | 2869 | 3525 | 5256 | 6255 | 6577 | 7417 | 8091 |
| Koszty operacyjne | 1914 | 2039 | 2230 | 2968 | 3325 | 4929 | 5489 | 5751 | 6600 | 7203 |
| Zysk operacyjny | 211 | 254 | 283 | -99 | 201 | 327 | 766 | 826 | 816 | 888 |
| Koszty odsetkowe | 54,9 | 60,4 | 65,4 | 117 | 152 | 183 | 218 | 232 | 358 | 414 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -53,3 | -59,9 | -65 | -123 | -146 | -160 | -222 | -230 | -358 | -402 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 158 | 194 | 218 | -222 | 54,7 | 167 | 544 | 597 | 459 | 486 |
| Podatek dochodowy | 61,4 | -5,1 | 51,5 | -108 | 14 | 54,6 | 147 | 161 | 119 | 127 |
| Zysk netto | 96,3 | 199 | 167 | -114 | 40,7 | 113 | 397 | 436 | 340 | 359 |
| EBITDA | 337 | 384 | 438 | 177 | 540 | 790 | 1263 | 1383 | 1534 | 1701 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,96 | 1,95 | 1,61 | -1,01 | 0,31 | 0,75 | 2,58 | 2,82 | 2,20 | 2,30 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,93 | 1,90 | 1,59 | -1,01 | 0,30 | 0,74 | 2,54 | 2,79 | 2,18 | 2,29 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 100 | 102 | 104 | 113 | 132 | 150 | 154 | 154 | 155 | 156 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 103 | 105 | 105 | 113 | 133 | 151 | 156 | 156 | 156 | 157 |
Bilans
| FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 21 | 17,8 | 14,7 | 421 | 11,1 | 11,6 | 12,7 | 20 | 78,5 | 92,4 |
| Należności | 1029 | 1066 | 1227 | 1259 | 1580 | 2307 | 2399 | 2479 | 2833 | 3054 |
| Zapasy | 1013 | 1052 | 1357 | 1549 | 1839 | 3429 | 3390 | 3315 | 3888 | 4333 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 35 | 78,5 | 59,7 | 68,7 | 100 | 240 | 228 | 268 | 240 | 48,6 |
| Aktywa obrotowe razem | 2085 | 2204 | 2671 | 3454 | 3580 | 6022 | 6072 | 6153 | 7135 | 7809 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 741 | 796 | 951 | 1479 | 1590 | 2135 | 2264 | 2789 | 4459 | 4785 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 441 | 439 | 623 | 704 | 876 | 934 | 899 | |||
| Wartość firmy | 719 | 741 | 766 | 1353 | 1355 | 2279 | 2301 | 2418 | 3480 | 3565 |
| Wartości niematerialne | 201 | 194 | 194 | 919 | 796 | 1196 | 1028 | 971 | 1689 | 1545 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 45,9 | 57,3 | 61,6 | 62,9 | 74,8 | 123 | 131 | 186 | 185 | 247 |
| Aktywa razem | 3804 | 4001 | 4654 | 7720 | 7846 | 12 378 | 12 499 | 13 393 | 17 881 | 18 849 |
| Zobowiązania handlowe | 907 | 973 | 1131 | 1608 | ||||||
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 246 | |||||||||
| Zadłużenie krótkoterminowe | 5,8 | 8,4 | 18,3 | 108 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 1383 | 1470 | 1699 | 2619 | 2527 | 3633 | 3553 | 3758 | 4518 | 5159 |
| Zadłużenie długoterminowe | 1242 | 1123 | 1203 | 2249 | 2241 | 3909 | 3460 | 3199 | 5389 | 5007 |
| Zobowiązania leasingowe | 362 | 378 | 531 | 629 | 819 | 901 | 865 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 106 | 114 | 216 | 177 | 199 | 215 | 218 | 289 | 335 | 408 |
| Zobowiązania razem | 2879 | 2866 | 3355 | 5709 | 5740 | 9079 | 8754 | 9266 | 13 409 | 13 950 |
| Zadłużenie razem | 1248 | 1123 | 1203 | 2357 | 2241 | 3909 | 3460 | 3199 | 5389 | 5007 |
| Kapitał wpłacony | 856 | 861 | 867 | 1703 | 1753 | 2817 | 2863 | 2819 | 2831 | 2899 |
| Zyski zatrzymane | 66,6 | 265 | 431 | 317 | 357 | 470 | 867 | 1303 | 1643 | 2002 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | 2,4 | 8,3 | -0,2 | -10,3 | -5,3 | 11,4 | 14 | 4 | -3,2 | -3,7 |
| Kapitał własny | 926 | 1135 | 1298 | 2011 | 2106 | 3300 | 3746 | 4127 | 4472 | 4899 |
| Kapitał własny razem | 926 | 1135 | 1298 | 2011 | 2106 | 3300 | 3746 | 4127 | 4472 | 4899 |
| Pasywa razem | 3804 | 4001 | 4654 | 7720 | 7846 | 12 378 | 12 499 | 13 393 | 17 881 | 18 849 |
| Akcje w obrocie | 101 | 103 | 104 | 131 | 133 | 154 | 155 | 154 | 155 | 156 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 96,3 | 199 | 167 | -114 | 40,7 | 113 | 397 | 436 | 340 | 359 |
| Amortyzacja | 126 | 130 | 155 | 276 | 339 | 463 | 497 | 557 | 718 | 814 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 17,3 | 21,6 | 15,7 | 17,9 | 25,4 | 44 | 43,4 | 41,9 | 47,8 | 51,5 |
| Podatek odroczony | 6,3 | 1,4 | 11,6 | 10,5 | 21,2 | 4,8 | 20 | 10,7 | -0,2 | 92 |
| Zmiana należności | -35,7 | -33,9 | -50,2 | 189 | -297 | -195 | -95,6 | -81,1 | -152 | -199 |
| Zmiana zapasów | -63,8 | -21,8 | -98,4 | 97,8 | -323 | -582 | 56,9 | 37,7 | -338 | -483 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -23,2 | 57,1 | 80,6 | 234 | ||||||
| Przepływy operacyjne | 202 | 367 | 317 | 624 | 64,6 | 277 | 832 | 1163 | 1210 | 1414 |
| Nakłady inwestycyjne | -140 | -140 | -139 | -158 | -189 | -216 | -270 | -396 | -506 | -384 |
| Przejęcia | -193 | -71,1 | -212 | -1989 | -18,1 | -1651 | -63,8 | -308 | -2596 | -383 |
| Przepływy inwestycyjne | -332 | -209 | -349 | -2146 | -200 | -1862 | -295 | -683 | -3089 | -773 |
| Emisja akcji | 4 | 12,3 | 6,6 | 828 | 0 | 0 | 3,1 | 2,2 | 11,1 | 6,4 |
| Skup akcji własnych | -9,3 | -5 | 0 | 0 | -11,2 | -78,1 | -57,6 | -1,5 | ||
| Przepływy finansowe | 128 | -161 | 39,6 | 1929 | -274 | 1582 | -536 | -473 | 1938 | -625 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -2,8 | -3,2 | 7,6 | 406 | -410 | -3,5 | 1,3 | 7,7 | 59 | 16,4 |
| Wolne przepływy pieniężne | 61,5 | 227 | 178 | 466 | -124 | 61 | 562 | 767 | 704 | 1030 |
| Zapłacone odsetki | 51,1 | 57,5 | 65,7 | 102 | 139 | 152 | 219 | 242 | 344 | 399 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 45,7 | 33,3 | 10,8 | 28,5 | -117 | 8,7 | 134 | 177 | 130 | 8,5 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 12,0% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 1,4% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 2,6% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 0,8% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 0,6% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 1,6% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 2,1% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 26,5% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 7,8% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 2,1% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 6,7% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,0% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 0,5% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 1,2% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 7,2% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 5,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 17,4% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 9,1% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 9,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 18,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 8,7% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 5,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 34,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 10,9% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 10,5% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 25,8% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 5,6% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | -3,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 54,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 5,0% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | -3,4% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 50,2% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 16,8% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 19,3% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 85,4% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 46,2% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 22,3% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 9,5% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 9,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 18,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 5,4% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 14,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 19,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 0,4% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 0,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 3,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,61x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,61x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,01x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 1,02x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 27,4% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 73,3% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 5,13 mld USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 2,91x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 2,29x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | 3,04 mld USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 26,7% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 6,0 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 3,64x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 14,6x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 13,1x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 28 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 22,9x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 16 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Konwersja zysku na FCF | 281,0% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 24,4% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 2,51 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 436,71 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 7,05 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 9,33 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 32,23 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 0,04 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,23 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 17,62 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 22,75 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 44,6x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,26x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 3,49x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 2936x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 15,9x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 12,0x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,33x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 24,3x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 12,9x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 20,5x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 6,3% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 2,2% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała Performance Food Group Co w roku obrotowym 2026?
Performance Food Group Co wykazała przychody 67,84 mld USD za rok obrotowy 2026, o 7,2% więcej niż rok wcześniej.
Czy Performance Food Group Co była rentowna w roku obrotowym 2026?
Tak. Zysk netto wyniósł 359,3 mln USD, marża netto 0,5%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Performance Food Group Co w roku obrotowym 2026?
Przepływy operacyjne 1,41 mld USD minus nakłady inwestycyjne 384,1 mln USD dały wolne przepływy 1,03 mld USD.