Spółki ODFL Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweOLD DOMINION FREIGHT LINE, INC.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które OLD DOMINION FREIGHT LINE, INC. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 2992 | 3358 | 4044 | 4109 | 4015 | 5256 | 6260 | 5866 | 5815 | 5496 |
| Zysk operacyjny | 484 | 576 | 817 | 819 | 907 | 1392 | 1841 | 1641 | 1544 | 1361 |
| Koszty odsetkowe | 4,33 | 2,15 | 0,19 | 0,38 | 2,78 | 1,73 | 1,56 | 0,46 | 0,21 | 0,3 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -6,25 | -0,05 | -1,54 | 5,24 | -5,52 | -3,18 | 0,72 | 7,1 | 13,6 | 0,26 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 478 | 576 | 816 | 824 | 901 | 1388 | 1841 | 1648 | 1558 | 1361 |
| Podatek dochodowy | 182 | 112 | 210 | 208 | 229 | 354 | 464 | 408 | 372 | 338 |
| Zysk netto | 296 | 464 | 606 | 616 | 673 | 1034 | 1377 | 1240 | 1186 | 1024 |
| EBITDA | 674 | 782 | 1047 | 1072 | 1168 | 1651 | 2117 | 1965 | 1889 | 1726 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,19 | 1,88 | 2,47 | 2,56 | 2,86 | 4,47 | 6,13 | 5,66 | 5,51 | 4,86 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,19 | 1,88 | 2,46 | 2,55 | 2,84 | 4,45 | 6,09 | 5,63 | 5,48 | 4,84 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 249 | 247 | 246 | 241 | 235 | 231 | 225 | 219 | 215 | 211 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 249 | 247 | 246 | 241 | 237 | 233 | 226 | 220 | 216 | 212 |
| Dywidenda na akcję | 0,00 | 0,13 | 0,18 | 0,23 | 0,30 | 0,40 | 0,60 | 0,80 | 1,04 | 1,12 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 10,2 | 127 | 190 | 404 | 401 | 463 | 186 | 434 | 109 | 120 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 330 | 254 | 49,4 | 0 | 0 | 0 | ||||
| Należności | 320 | 394 | 428 | 398 | 445 | 567 | 579 | 579 | 502 | 472 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 38 | 41,4 | 47,7 | 55,1 | 57,4 | 67,7 | 92,9 | 94,2 | 84,3 | 80,4 |
| Aktywa obrotowe razem | 383 | 585 | 706 | 867 | 1243 | 1384 | 934 | 1143 | 721 | 695 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 2241 | 2404 | 2755 | 2969 | 2914 | 3216 | 3687 | 4095 | 4505 | 4504 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 65,3 | 104 | 100 | 95,2 | 116 | 104 | 96,8 | |||
| Wartość firmy | 19,5 | 19,5 | 19,5 | 19,5 | ||||||
| Pozostałe aktywa trwałe | 52,8 | 59,8 | 64,6 | 140 | 212 | 222 | 218 | 274 | 265 | 271 |
| Aktywa razem | 2696 | 3068 | 3545 | 3996 | 4369 | 4822 | 4839 | 5512 | 5491 | 5470 |
| Zobowiązania handlowe | 89,2 | 73,7 | 78,5 | 70,3 | 68,5 | 82,5 | 106 | 113 | 91,8 | 62,7 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 22,8 | 24,8 | 26,5 | 46,1 | 51,5 | 62 | 51,9 | 69,6 | 70,4 | 70,1 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 50 | 0 | 0 | 0 | 0 | 20 | 20 | 20 | 20 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 289 | 351 | 357 | 366 | 373 | 464 | 530 | 545 | 541 | 484 |
| Zadłużenie długoterminowe | 105 | 45 | 45 | 45 | 99,9 | 99,9 | 80 | 60 | 40 | 20 |
| Zobowiązania leasingowe | 56,1 | 93,3 | 88,8 | 80,8 | 105 | 92,6 | 84,2 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 179 | 206 | 215 | 242 | 350 | 329 | 265 | 287 | 284 | 285 |
| Zobowiązania razem | 845 | 792 | 865 | 915 | 1043 | 1142 | 1186 | 1255 | 1247 | 1159 |
| Zadłużenie razem | 105 | 95 | 45 | 45 | 99,9 | 99,9 | 100 | 80 | 60 | 40 |
| Kapitał wpłacony | 135 | 138 | 142 | 218 | 226 | 174 | 245 | 231 | 228 | 235 |
| Zyski zatrzymane | 1707 | 2130 | 2530 | 2850 | 3088 | 3494 | 3397 | 4005 | 3995 | 4056 |
| Kapitał własny | 1851 | 2277 | 2680 | 3081 | 3326 | 3680 | 3653 | 4258 | 4245 | 4311 |
| Kapitał własny razem | 1851 | 2277 | 2680 | 3081 | 3326 | 3680 | 3653 | 4258 | 4245 | 4311 |
| Pasywa razem | 2696 | 3068 | 3545 | 3996 | 4369 | 4822 | 4839 | 5512 | 5491 | 5470 |
| Akcje w obrocie | 247 | 247 | 162 | 239 | 234 | 230 | 110 | 218 | 213 | 209 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 296 | 464 | 606 | 616 | 673 | 1034 | 1377 | 1240 | 1186 | 1024 |
| Amortyzacja | 190 | 206 | 230 | 254 | 261 | 260 | 276 | 324 | 345 | 365 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 1,41 | 3,24 | 4,89 | 16,7 | 11,3 | 15 | 15,9 | 11,1 | 11,3 | 12,9 |
| Podatek odroczony | 34,8 | -82,6 | 57,7 | 13,2 | -41 | 30,2 | 62 | 53,3 | 19,3 | -11,2 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 22,4 | -15,5 | 4,79 | -8,26 | -1,74 | 14 | 23,8 | 6,5 | -21 | -29,1 |
| Przepływy operacyjne | 566 | 536 | 900 | 984 | 933 | 1213 | 1692 | 1569 | 1659 | 1370 |
| Nakłady inwestycyjne | -418 | -382 | -588 | -479 | -225 | -550 | -775 | -757 | -771 | -415 |
| Zakup inwestycji | -360 | -359 | -164 | -30 | ||||||
| Przepływy inwestycyjne | -407 | -368 | -580 | -474 | -552 | -455 | -547 | -660 | -751 | -366 |
| Emisja długu | 99,9 | |||||||||
| Spłata długu | -26,5 | 0 | -50 | -45 | -20 | -20 | -20 | |||
| Skup akcji własnych | -130 | -8,01 | -163 | -241 | -364 | -536 | -1277 | -454 | -967 | -730 |
| Wypłacone dywidendy | -33 | -42,6 | -54,6 | -71 | -92,4 | -134 | -175 | -224 | -236 | |
| Przepływy finansowe | -159 | -51,3 | -257 | -297 | -384 | -696 | -1420 | -662 | -1233 | -992 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -1,3 | 117 | 62,8 | 213 | -2,14 | 61,1 | -276 | 247 | -325 | 11,4 |
| Wolne przepływy pieniężne | 148 | 154 | 312 | 505 | 708 | 663 | 916 | 812 | 888 | 955 |
| Zapłacone odsetki | 6,42 | 5,44 | 4,53 | 3,86 | 5,69 | 4,23 | 3,95 | 3,48 | 2,91 | 4,46 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 123 | 199 | 170 | 157 | 267 | 353 | 397 | 361 | 338 | 332 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża operacyjna | 25,8% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 32,4% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 25,9% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 19,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 19,9% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 24,9% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 24,9% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 24,0% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 19,0% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 25,4% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 5,0% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 6,6% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -5,5% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -4,2% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 6,5% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | -11,8% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | -9,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 8,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | -8,6% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | -6,6% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 8,1% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | -13,7% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | -9,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 8,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | -11,7% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | -7,4% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 11,3% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -17,4% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -6,8% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 8,0% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 7,6% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 1,4% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 6,2% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 7,7% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 23,1% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 30,1% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 1,6% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 5,7% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 5,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -0,4% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 4,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 4,6% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -2,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -2,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -2,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,89x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 1,65x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,53x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,00x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 0,3% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 20,7% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | -263,9 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | -0,15x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 2184x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | 472,6 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Materialna wartość księgowa | 4,55 mld USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,98x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 1,26x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja należności | 9,42x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 39 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Konwersja zysku na FCF | 102,3% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 20,0% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 5,22 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 26,84 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 5,34 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 6,68 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 21,92 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 21,92 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,37 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 21,8% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 21,3% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
| Skup akcji / FCF | 48,9% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 35,93 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 35,67 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 33,0x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 6,41x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 7,90x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 7,90x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 32,2x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 25,8x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 6,37x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 24,6x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 19,6x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 32,0x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 3,1% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 3,0% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 0,7% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 2,2% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała OLD DOMINION FREIGHT LINE, INC. w roku obrotowym 2025?
OLD DOMINION FREIGHT LINE, INC. wykazała przychody 5,50 mld USD za rok obrotowy 2025, o 5,5% mniej niż rok wcześniej.
Czy OLD DOMINION FREIGHT LINE, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 1,02 mld USD, marża netto 18,6%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała OLD DOMINION FREIGHT LINE, INC. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 1,37 mld USD minus nakłady inwestycyjne 415,0 mln USD dały wolne przepływy 955,1 mln USD.