Spółki O Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweREALTY INCOME CORP: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które REALTY INCOME CORP składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 1103 | 1216 | 1328 | 1488 | 1647 | 2080 | 3344 | 4079 | 5271 | 5749 |
| Ogólne i administracyjne | 52 | 58,4 | 84,1 | 66,5 | 73,2 | 97 | 138 | 145 | 177 | 203 |
| Koszty odsetkowe | 220 | 247 | 266 | 291 | 309 | 324 | 465 | 730 | ||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 3,43 | 4,54 | 9,95 | 30,5 | 23,8 | 23,6 | 29,4 | |||
| Zysk przed opodatkowaniem | 444 | 411 | 392 | 918 | 929 | 934 | 1155 | |||
| Podatek dochodowy | 3,26 | 6,04 | 5,34 | 6,16 | 14,7 | 31,7 | 45,2 | 52 | 66,6 | 85,3 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | 316 | |||||||||
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | 0,91 | 0,52 | 0,98 | 1 | 1,02 | 1,29 | 3,01 | 4,61 | 6,57 | 11,2 |
| Zysk netto | 316 | 319 | 364 | 436 | 395 | 359 | 869 | 872 | 861 | 1059 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,13 | 1,10 | 1,26 | 1,38 | 1,15 | 0,87 | 1,42 | 1,26 | 0,98 | 1,17 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,13 | 1,10 | 1,26 | 1,38 | 1,14 | 0,87 | 1,42 | 1,26 | 0,98 | 1,17 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 255 | 273 | 289 | 316 | 345 | 415 | 612 | 692 | 863 | 907 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 256 | 274 | 290 | 316 | 345 | 415 | 612 | 693 | 864 | 908 |
| Dywidenda na akcję | 2,53 | 2,63 | 2,71 | 2,79 | 2,83 | 2,97 | 3,05 | 3,13 | 3,22 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 9,42 | 6,9 | 10,4 | 54 | 824 | 259 | 171 | 233 | 445 | 435 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 0 | |||||||||
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 121 | 112 | 632 | 603 | 595 | 619 | 592 | |||
| Wartość firmy | 15,1 | 15 | 14,6 | 14,4 | 14,2 | 3677 | 3731 | 3731 | 4932 | 4932 |
| Wartości niematerialne | 1082 | 1195 | 1200 | 1493 | 1711 | 5275 | 5168 | 5018 | 6323 | 5717 |
| Aktywa razem | 13 153 | 14 058 | 15 260 | 18 555 | 20 740 | 43 138 | 49 673 | 57 779 | 68 835 | 72 796 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 901 | 702 | 764 | 67,3 | 517 | ||||
| Zobowiązania razem | 6366 | 6667 | 7140 | 8751 | 9723 | 18 008 | 20 830 | 24 672 | 29 783 | 32 672 |
| Zadłużenie razem | 3975 | |||||||||
| Kapitał wpłacony | 8229 | 9624 | 10 754 | 12 874 | 14 700 | 29 578 | 34 160 | 39 630 | 47 451 | 49 862 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | 0 | -8,1 | -17,1 | -54,6 | 4,93 | 46,8 | 73,9 | 38,2 | 105 | |
| Kapitał własny | 6767 | 7372 | 8089 | 9774 | 10 985 | 25 053 | 28 713 | 32 941 | 38 841 | 39 439 |
| Udziały niekontrolujące | 20,2 | 19,2 | 32,2 | 29,7 | 32,2 | 76,8 | 130 | 166 | 211 | 685 |
| Kapitał własny razem | 6787 | 7391 | 8121 | 9804 | 11 018 | 25 129 | 28 843 | 33 107 | 39 052 | 40 124 |
| Pasywa razem | 13 153 | 14 058 | 15 260 | 18 555 | 20 740 | 43 138 | 49 673 | 57 779 | 68 835 | 72 796 |
| Akcje w obrocie | 260 | 284 | 304 | 334 | 361 | 591 | 660 | 752 | 892 | 934 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 316 | 319 | 365 | 437 | 397 | 361 | 872 | 877 | 867 | 1070 |
| Amortyzacja | 450 | 499 | 540 | 594 | 677 | 898 | 1670 | 1895 | 2396 | 2524 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 12 | 13,9 | 27,3 | 13,7 | 16,5 | 41,8 | 21,6 | 26,2 | 57,5 | 30,8 |
| Podatek odroczony | 0 | 0 | 3,55 | 0,6 | ||||||
| Zmiana zobowiązań handlowych | 34,5 | 26,1 | 18,7 | 24,1 | 29,6 | -24,7 | -5,29 | 285 | 2,61 | 194 |
| Przepływy operacyjne | 800 | 876 | 941 | 1069 | 1116 | 1322 | 2564 | 2959 | 3573 | 3995 |
| Nakłady inwestycyjne | -13,4 | -15,2 | -25,4 | -23,5 | -8,71 | -19,1 | -95,5 | -68,7 | -121 | -132 |
| Przejęcia | 0 | 0 | -366 | 0 | 0 | |||||
| Przepływy inwestycyjne | -1701 | -1255 | -1640 | -3502 | -2032 | -6438 | -8387 | -9355 | -3343 | -5663 |
| Emisja długu | 0 | 0 | 1029 | 0 | 407 | |||||
| Emisja akcji | 384 | 705 | 0 | 845 | 1824 | 4443 | 4556 | 5439 | 1743 | 2364 |
| Wypłacone dywidendy | -611 | -689 | -762 | -852 | -964 | -1169 | -1813 | -2112 | -2692 | -2921 |
| Przepływy finansowe | 866 | 375 | 708 | 2493 | 1692 | 4577 | 5738 | 6437 | -21,2 | 1678 |
| Różnice kursowe | 0 | 0 | -9,8 | 4,43 | 20,1 | -20,5 | 24 | -5,9 | 15,9 | |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -34,7 | -3,54 | 8,93 | 49,9 | 780 | -518 | -105 | 65,3 | 203 | 25,3 |
| Wolne przepływy pieniężne | 786 | 861 | 915 | 1045 | 1107 | 1303 | 2468 | 2890 | 3452 | 3863 |
| Zapłacone odsetki | 214 | 240 | 252 | 275 | 286 | 355 | 502 | 692 | 970 | 1072 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 3,6 | 3,8 | 4,7 | 4,22 | 13,1 | 19,7 | 45 | 12,3 | 32,3 | 49,8 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża przed opodatkowaniem | 23,3% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 20,9% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 66,1% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 68,8% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 6,9% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 3,2% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 1,7% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,6% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,7% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 42,0% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 9,1% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 19,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 28,4% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 23,0% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 6,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 21,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 19,4% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | -6,3% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 0,5% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 11,8% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 15,9% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 29,1% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 11,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 16,1% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 28,4% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 2,9% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 2,7% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 2,9% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 1,5% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 11,2% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 29,1% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 5,8% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 13,6% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 28,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 5,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 14,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 21,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zobowiązania / aktywa | 45,1% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 13,8% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 29,00 mld USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,08x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Konwersja zysku na FCF | 315,6% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 4,0% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,36 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 6,48 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 4,28 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 4,46 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 41,80 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 30,65 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,58 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 236,4% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 74,9% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 52,55 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 52,00 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 41,5x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 8,68x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 1,33x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 1,81x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 13,1x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 12,6x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 8,59x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/FCF | 13,0x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 7,6% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 2,4% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 5,7% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 5,7% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała REALTY INCOME CORP w roku obrotowym 2025?
REALTY INCOME CORP wykazała przychody 5,75 mld USD za rok obrotowy 2025, o 9,1% więcej niż rok wcześniej.
Czy REALTY INCOME CORP była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 1,06 mld USD, marża netto 18,4%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała REALTY INCOME CORP w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 3,99 mld USD minus nakłady inwestycyjne 131,8 mln USD dały wolne przepływy 3,86 mld USD.