Spółki NVT Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansowenVent Electric plc: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które nVent Electric plc składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 2116 | 2098 | 2214 | 2204 | 1999 | 2462 | 2295 | 2669 | 3006 | 3893 |
| Koszt sprzedaży | 1280 | 1256 | 1338 | 1338 | 1249 | 1520 | 1472 | 1594 | 1797 | 2424 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 836 | 842 | 876 | 866 | 749 | 942 | 823 | 1075 | 1209 | 1469 |
| Badania i rozwój | 40,6 | 42,5 | 45,6 | 48,2 | 43,5 | 48,6 | 45,6 | 55,2 | 66,1 | 78,5 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 462 | 483 | 520 | 485 | 447 | 538 | 468 | 557 | 616 | 774 |
| Zysk operacyjny | 333 | 316 | 311 | 333 | 38,4 | 355 | 309 | 463 | 527 | 617 |
| Koszty odsetkowe | 1,4 | 0,2 | 31,2 | 44,7 | 36,4 | 32,3 | 31,2 | 79,4 | ||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -31 | -11,5 | 12,8 | 58,5 | -18,3 | 8,1 | 8,2 | |||
| Zysk przed opodatkowaniem | 315 | 313 | 269 | 257 | -9,5 | 321 | 336 | 375 | 429 | 550 |
| Podatek dochodowy | 55,9 | -48,4 | 37,9 | 34,7 | 37,7 | 47,8 | 43,2 | -84,4 | 188 | 122 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | 293 | 460 | 241 | 429 | ||||||
| Zysk netto | 259 | 362 | 231 | 223 | -47,2 | 273 | 400 | 567 | 332 | 710 |
| EBITDA | 367 | 353 | 347 | 369 | 76,8 | 396 | 345 | 506 | 578 | 678 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 2,02 | 1,29 | 1,30 | -0,28 | 1,63 | 2,40 | 3,42 | 2,00 | 4,36 | |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 2,00 | 1,28 | 1,29 | -0,28 | 1,61 | 2,38 | 3,37 | 1,97 | 4,31 | |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 179 | 179 | 179 | 172 | 170 | 168 | 166 | 166 | 166 | 162 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 181 | 181 | 181 | 173 | 170 | 170 | 168 | 168 | 168 | 165 |
| Dywidenda na akcję | 0,35 | 0,70 | 0,70 | 0,70 | 0,70 | 0,70 | 0,76 | 0,80 |
Bilans
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 21,5 | 26,9 | 159 | 106 | 123 | 49,5 | 298 | 185 | 131 | 238 |
| Zapasy | 224 | 228 | 245 | 235 | 322 | 347 | 360 | 360 | 472 | |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 132 | 118 | 113 | 92,9 | 102 | 113 | 72,5 | 124 | 237 | |
| Aktywa obrotowe razem | 733 | 847 | 799 | 764 | 912 | 1229 | 1336 | 1389 | 1640 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 266 | 265 | 285 | 289 | 291 | 289 | 320 | 348 | 435 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 44,2 | 45,6 | 79,1 | 76,4 | 99,6 | 107 | 129 | ||
| Wartość firmy | 2223 | 2238 | 2234 | 2279 | 2098 | 2187 | 1466 | 1858 | 2222 | 2678 |
| Wartości niematerialne | 1237 | 1173 | 1161 | 1106 | 1144 | 1066 | 1351 | 1587 | 1877 | |
| Pozostałe aktywa trwałe | 252 | 33,8 | 118 | 109 | 141 | 140 | 303 | 214 | 223 | |
| Aktywa razem | 4494 | 4725 | 4553 | 4640 | 4366 | 4674 | 4902 | 6162 | 6735 | 6852 |
| Zobowiązania handlowe | 174 | 186 | 187 | 171 | 261 | 252 | 240 | 280 | 359 | |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 75,5 | 75,8 | 71,9 | 70,4 | 114 | 109 | 103 | 95 | 157 | |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 12,5 | 17,5 | 20 | 5 | 15 | 31,9 | 37,5 | 13,8 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 391 | 462 | 462 | 450 | 636 | 650 | 734 | 802 | 1004 | |
| Zadłużenie długoterminowe | 0 | 929 | 1047 | 928 | 994 | 1068 | 1749 | 2118 | 1546 | |
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 33,7 | 35,7 | 66,5 | 63,7 | 84,9 | 90,7 | 105 | ||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 86,7 | 72 | 93,5 | 110 | 129 | 125 | 159 | 158 | 205 | |
| Zobowiązania razem | 934 | 1866 | 2048 | 1956 | 2178 | 2171 | 3020 | 3497 | 3122 | |
| Zadłużenie razem | 0 | 942 | 1065 | 948 | 999 | 1083 | 1781 | 2155 | 1560 | |
| Kapitał wpłacony | 0 | 2710 | 2503 | 2483 | 2403 | 2372 | 2339 | 2272 | 2072 | |
| Zyski zatrzymane | 0 | 83,4 | 187 | 20,7 | 175 | 457 | 905 | 1109 | 1688 | |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -57,1 | -108 | -98,6 | -95,2 | -83,2 | -99,6 | -104 | -144 | -31,2 | |
| Kapitał własny razem | 3486 | 3791 | 2687 | 2593 | 2410 | 2496 | 2732 | 3142 | 3238 | 3730 |
| Pasywa razem | 4725 | 4553 | 4640 | 4366 | 4674 | 4902 | 6162 | 6735 | 6852 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 259 | 362 | 231 | 223 | -47,2 | 273 | 400 | 567 | 332 | 710 |
| Amortyzacja | 34,4 | 36,5 | 36,2 | 35,4 | 38,4 | 40,9 | 36,1 | 43,7 | 51,3 | 60,7 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 13,4 | 14,6 | 12,8 | 16,1 | 13,9 | 16,6 | 23,3 | 21,8 | 27,3 | 37,5 |
| Podatek odroczony | -1,7 | -144 | -9,1 | -20,9 | -14,1 | -18,4 | -17,2 | -172 | 82,7 | 8,2 |
| Zmiana należności | 6,1 | -18,2 | -1,3 | 26,6 | 28,3 | -104 | -42,1 | -22,4 | 38,6 | -112 |
| Zmiana zapasów | 0,4 | -8,9 | -12 | 0,9 | 18,3 | -74 | -20,9 | 21,9 | -0,6 | -78,7 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 15 | 17 | 13,4 | -7,9 | -18,6 | 73,7 | -5,4 | 7,5 | 1,5 | 57,2 |
| Przepływy operacyjne | 364 | 410 | 344 | 336 | 344 | 373 | 395 | 528 | 643 | 465 |
| Nakłady inwestycyjne | -74,5 | -31,8 | -39,5 | -38,8 | -40 | -39,5 | -40,5 | -65,6 | -74 | -93,3 |
| Przejęcia | 0 | -13,6 | -2 | -128 | -27 | -235 | -8,6 | -1120 | -678 | -976 |
| Przepływy inwestycyjne | -68,6 | -41,2 | -39,1 | -160 | -65 | -274 | -52,5 | -1165 | -758 | 521 |
| Emisja długu | 0 | 0 | 1000 | 0 | 0 | 300 | 200 | 800 | 500 | 275 |
| Spłata długu | 0 | 0 | -52,5 | -14,1 | -17,5 | -319 | -10 | -101 | -127 | -873 |
| Skup akcji własnych | 0 | 0 | -56 | -236 | -43,2 | -112 | -65,9 | -60,8 | -100 | -253 |
| Wypłacone dywidendy | 0 | 0 | -62,9 | -121 | -119 | -118 | -117 | -117 | -127 | -130 |
| Przepływy finansowe | -309 | -360 | -167 | -226 | -273 | -167 | -82,1 | 517 | 146 | -968 |
| Różnice kursowe | 12,3 | -3,6 | -5,7 | -2,2 | 9,6 | -5,5 | -12 | 7,5 | -26,1 | 30 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -1,2 | 5,4 | 132 | -52,6 | 16,1 | -73 | 248 | -112 | 4,8 | 47,6 |
| Wolne przepływy pieniężne | 290 | 378 | 304 | 298 | 304 | 334 | 354 | 463 | 569 | 372 |
| Zapłacone odsetki | 0 | 0 | 34,7 | 52,3 | 47,1 | 43 | 49,2 | 103 | 135 | 106 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0 | 0 | 57,4 | 60,8 | 39,2 | 61,3 | 87,3 | 112 | 120 | 283 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 37,0% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 17,1% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 18,5% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 15,7% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 12,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 12,0% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 14,3% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 22,2% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 8,4% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| B+R / przychody | 1,8% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Koszty SG&A / przychody | 18,0% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,8% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,3% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 1,4% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 29,5% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 19,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 14,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 21,5% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 21,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 14,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 17,0% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 25,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 74,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 17,1% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 25,2% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 54,6% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 114,0% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 21,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 118,8% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 21,9% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -27,7% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 5,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 6,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | -34,7% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 1,6% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 4,1% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 5,3% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 4,6% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 2,7% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 1,7% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 11,8% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 9,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -2,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -0,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -0,6% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,80x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,23x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,23x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / aktywa | 20,9% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 44,2% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 1,24 mld USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 1,38x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Kapitał obrotowy | 890,8 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 62,5% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,68x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 10,8x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 5,83x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 63 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Dni zobowiązań | 59 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Konwersja zysku na FCF | 96,6% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 16,3% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 3,65 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 29,46 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 3,52 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 4,21 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Gotówka na akcję | 1,56 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 22,2% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 23,0% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
| Skup akcji / FCF | 8,7% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 26,61 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 27,85 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 44,5x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 5,50x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/FCF | 46,1x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 38,5x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 5,76x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 33,7x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 31,2x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 48,2x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 2,2% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 2,2% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 0,5% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 0,7% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 2,03x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała nVent Electric plc w roku obrotowym 2025?
nVent Electric plc wykazała przychody 3,89 mld USD za rok obrotowy 2025, o 29,5% więcej niż rok wcześniej.
Czy nVent Electric plc była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 710,2 mln USD, marża netto 18,2%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała nVent Electric plc w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 465,2 mln USD minus nakłady inwestycyjne 93,3 mln USD dały wolne przepływy 371,9 mln USD.