NeuroPace Inc: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 6 lat obrotowych, z danych XBRL, które NeuroPace Inc składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	41,1	45,2	45,5	65,4	79,9	100
Koszt sprzedaży	10,9	11,7	13	17,3	20,8	22,8
Zysk brutto ze sprzedaży	30,3	33,4	32,5	48,1	59,1	77,2
Badania i rozwój	15,7	18,2	21,9	20,8	23,7	27,9
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	27,6	39	51,3	54,5	57,1
Sprzedaż i marketing					39,7	46,6
Ogólne i administracyjne					17,4	19,1
Koszty operacyjne	43,3	57,2	73,3	75,3	80,8	93,6
Zysk operacyjny	-13,1	-23,7	-40,8	-27,2	-21,7	-16,3
Koszty odsetkowe	11,5	7,41	7,53	8,52	8,8	7,46
Przychody odsetkowe	0,04	0,45	1,58	3,05	3,02	2,82
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	0,22	-5,38	-0,34	-0,32	0,3	-0,49
Podatek dochodowy						0
Zysk netto	-24,3	-36,1	-47,1	-33	-27,1	-21,5
EBITDA	-12,7	-23,4	-40,5	-27	-21,5	-16,1
Zysk na akcję, podstawowy	-117,85	-2,17	-1,91	-1,27	-0,93	-0,66
Zysk na akcję, rozwodniony	-117,85	-2,17	-1,91	-1,27	-0,93	-0,66
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	0,2	16,6	24,6	25,9	29,1	32,7
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	0,2	16,6	24,6	25,9	29,1	32,7
Dywidenda na akcję				0,00	0,00	0,00

Bilans

	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	26,4	19,2	6,61	18,1	13,4	21,7
Inwestycje krótkoterminowe	11,7	96,4	70,8	48,4	39,3	39,4
Należności	8,4	7,09	7,48	12,3	12,9	12,9
Zapasy	6,91	7,82	9,71	11,2	13,4	14,9
Pozostałe aktywa obrotowe	1,18	2,32	3,11	2,74	2,35	1,44
Aktywa obrotowe razem	54,6	133	97,7	92,7	81,3	94,1
Rzeczowe aktywa trwałe	0,52	0,6	1,06	1	1,05	1,13
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania		0	14,8	13,4	11,8	10,1
Pozostałe aktywa trwałe	0,02	0,02	0,02	0,02	0,02	0,11
Aktywa razem	56	134	114	108	94,6	106
Zobowiązania handlowe	0,95	1,38	2,15	2,33	2,95	1,78
Rozliczenia międzyokresowe bierne	6,6	7,92	7,41	11,2	9,79	13,2
Przychody przyszłych okresów			0	1,09	0,56	0,14
Zadłużenie krótkoterminowe	2,04	0
Zobowiązania krótkoterminowe razem	9,6	9,3	11	16,2	15,2	17,8
Zadłużenie długoterminowe	50,8	49,8	52,9	57	59,5	58,9
Zobowiązania leasingowe		0	15,4	13,8	12	9,84
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	0,27	0
Zobowiązania razem	62,4	60,1	79,3	87	86,6	86,5
Zadłużenie razem	52,9	49,8	52,9	57	59,5	58,9
Kapitał wpłacony	240	498	507	524	539	571
Zyski zatrzymane	-388	-424	-471	-504	-531	-552
Skumulowane inne całkowite dochody	0,03	-0,27	-1,11	0
Kapitał własny	-148	73,5	34,8	20,7	8,01	19
Kapitał własny razem	-148	73,5	34,8	20,7	8,01	19
Pasywa razem	56	134	114	108	94,6	106
Akcje w obrocie	0,31	24,5	25	27,8	30,1	33,6

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2021	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-24,3	-36,1	-47,1	-33	-27,1	-21,5
Amortyzacja	0,31	0,3	0,27	0,17	0,21	0,24
Wynagrodzenia w akcjach	1,38	4,29	8,35	9,56	10,3	11,1
Zmiana należności	-2,38	1,3	-0,39	-4,85	-0,54	-1,83
Zmiana zapasów	0,67	-1,16	-2,13	-1,7	-2,42	-3,67
Zmiana zobowiązań handlowych	-0,01	0,48	0,65	0,24	0,67	-0,73
Przepływy operacyjne	-21,6	-24,6	-36,9	-19,7	-17,9	-11
Nakłady inwestycyjne	-0,06	-0,38	-0,6	-0,17	-0,31	-0,33
Zakup inwestycji	-17	-85	0
Przepływy inwestycyjne	-10,8	-85,4	23,8	23	8,99	-0,33
Emisja długu	54	0
Spłata długu	-42,1	-4,09	0
Emisja akcji	0,01	0,92
Skup akcji własnych					0	-49,5
Przepływy finansowe	55	103	0,49	8,13	4,33	19,6
Zmiana stanu środków pieniężnych	22,6	-7,45	-12,6	11,5	-4,63	8,26
Wolne przepływy pieniężne	-21,7	-25	-37,5	-19,9	-18,3	-11,3
Zapłacone odsetki	4,41	6,34	4,46	4,48	6,23	6,2

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 14,06 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	78,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-13,3%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	-13,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża netto	-18,6%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-11,3%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	-10,9%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-160,9%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-19,7%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-18,6%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	26,9%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	9,5%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,4%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	0,3%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	25,1%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	30,0%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	19,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	30,7%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	33,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	20,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	137,5%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-18,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	11,5%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-2,6%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	13,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	12,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	10,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	176,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	4,94x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	3,82x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	2,97x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	4,97x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	60,8%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	87,7%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	7,3 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Pokrycie odsetek	-2,17x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	68,8 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	11,9 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	1,06x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	82,7x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	1,11x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	328 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	6,89x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	53 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	76 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	305 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,56 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	3,02 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-0,34 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	-0,33 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	0,35 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	0,35 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	1,51 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	482,6 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	489,9 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	4,69x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	40,6x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	40,6x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
EV/przychody	4,76x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
Stopa FCF	-2,4%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-4,0%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,0%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała NeuroPace Inc w roku obrotowym 2025?

NeuroPace Inc wykazała przychody 100,0 mln USD za rok obrotowy 2025, o 25,1% więcej niż rok wcześniej.

Czy NeuroPace Inc była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 21,5 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała NeuroPace Inc w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 11,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 332,0 tys. USD dały wolne przepływy -11,3 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do NeuroPace Inc