Spółki NMRK Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweNEWMARK GROUP, INC.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które NEWMARK GROUP, INC. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 1350 | 1596 | 2048 | 2218 | 1905 | 2906 | 2706 | 2470 | 2739 | 3294 |
| Ogólne i administracyjne | 185 | 219 | 332 | 362 | 294 | 554 | 535 | 537 | 598 | 659 |
| Zysk operacyjny | 167 | 200 | 333 | 246 | 184 | 1255 | 186 | 125 | 163 | 234 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 127 | 81 | 15,3 | 1232 | -97,7 | 13,9 | 6,68 | 43 | ||
| Zysk przed opodatkowaniem | 171 | 203 | 282 | 214 | 146 | 1221 | 155 | 103 | 131 | 202 |
| Podatek dochodowy | 3,99 | 57,5 | 90,5 | 52,4 | 37 | 243 | 42,1 | 41,1 | 45,8 | 46,1 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -1,19 | 0,6 | 85,2 | 44,4 | 29,2 | 227 | 29,3 | 19,8 | 24,3 | 29,3 |
| Zysk netto | 168 | 144 | 107 | 117 | 109 | 978 | 113 | 62,4 | 85,5 | 126 |
| EBITDA | 240 | 296 | 430 | 377 | 325 | 1376 | 351 | 291 | 337 | 415 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,08 | 0,65 | 0,59 | 0,39 | 3,91 | 0,46 | 0,25 | 0,36 | 0,71 | |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,85 | 0,64 | 0,58 | 0,39 | 3,80 | 0,45 | 0,24 | 0,34 | 0,68 | |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 133 | 157 | 178 | 179 | 190 | 180 | 173 | 172 | 178 | |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 138 | 164 | 185 | 180 | 196 | 245 | 176 | 178 | 253 | |
| Dywidenda na akcję | 0,12 | 0,12 | 0,12 | 0,12 |
Bilans
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 118 | 121 | 122 | 164 | 191 | 191 | 233 | 165 | 198 | 229 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 57,6 | 48,9 | 36,8 | 33,3 | 525 | 0,79 | 0,1 | |||
| Pozostałe aktywa obrotowe | 21 | 57,7 | 91,2 | 63,8 | 83,3 | 101 | 95,9 | 88 | 114 | |
| Aktywa obrotowe razem | 825 | 1757 | 1074 | 1819 | 2524 | 1076 | 1506 | 1773 | 2005 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 64,8 | 78,8 | 98 | 96,4 | 136 | 156 | 178 | 167 | 156 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 202 | 190 | 607 | 639 | 596 | 500 | 448 | |||
| Wartość firmy | 413 | 478 | 515 | 558 | 560 | 657 | 706 | 777 | 771 | 802 |
| Wartości niematerialne | 24,9 | 35,8 | 45,2 | 44,3 | 76,2 | 81 | 83,6 | 64,5 | 76,3 | |
| Pozostałe aktywa trwałe | 278 | 370 | 408 | 323 | 212 | 214 | 149 | 148 | 151 | |
| Aktywa razem | 2273 | 3454 | 3202 | 3982 | 5216 | 3941 | 4472 | 4710 | 5019 | |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 205 | 367 | 344 | 280 | 463 | 370 | 401 | 448 | 440 | |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 548 | 0 | |||||||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 783 | 1665 | 1045 | 1705 | 2193 | 1576 | 1490 | 1780 | 1907 | |
| Zadłużenie długoterminowe | 671 | 538 | 589 | 680 | 545 | 0 | 547 | 671 | 672 | |
| Zobowiązania leasingowe | 228 | 219 | 586 | 627 | 598 | 490 | 437 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 164 | 169 | 377 | 437 | 207 | 196 | 242 | 231 | 252 | |
| Zobowiązania razem | 2030 | 2371 | 2239 | 3041 | 3531 | 2399 | 2877 | 3172 | 3267 | |
| Zadłużenie razem | 671 | 538 | 589 | 680 | 545 | 548 | 547 | 671 | 672 | |
| Kapitał wpłacony | 59,4 | 285 | 318 | 351 | 487 | 585 | 658 | 753 | 999 | |
| Zyski zatrzymane | 199 | 278 | 313 | 343 | 1080 | 1145 | 1167 | 1207 | 1312 | |
| Akcje własne | -539 | -569 | -746 | -855 | ||||||
| Skumulowane inne całkowite dochody | 0 | -2,09 | -2,73 | -12 | -4,56 | -11,3 | 2,81 | |||
| Kapitał własny | 260 | 568 | 600 | 655 | 1278 | 1181 | 1253 | 1206 | 1462 | |
| Udziały niekontrolujące | -38,1 | 489 | 341 | 266 | 386 | 344 | 326 | 319 | 278 | |
| Kapitał własny razem | 984 | 222 | 1057 | 941 | 921 | 1664 | 1525 | 1579 | 1524 | 1740 |
| Pasywa razem | 2273 | 3454 | 3202 | 3982 | 5216 | 3941 | 4472 | 4710 | 5019 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2018 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 167 | 145 | 192 | 162 | 109 | 978 | 113 | 62,4 | 85,5 | 155 |
| Amortyzacja | 72,2 | 95,8 | 97,7 | 131 | 141 | 122 | 166 | 166 | 174 | 181 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 301 | -4,7 | 0 | -0,7 | 0 | |||||
| Podatek odroczony | -1,14 | 44,4 | 16,4 | -27,9 | 0,42 | 119 | -24,5 | -5,2 | 1,05 | 16,8 |
| Zmiana należności | 9,46 | -57,2 | -129 | -52 | 124 | -191 | 42,4 | -69,3 | 17,7 | -31,2 |
| Przepływy operacyjne | -644 | 854 | -332 | 987 | -778 | -48,7 | 1196 | -266 | -9,94 | 172 |
| Nakłady inwestycyjne | -27,3 | -19,1 | -21 | -34,5 | -19,6 | -19,7 | -62,2 | -55,4 | -31,5 | -29,4 |
| Przejęcia | 2,79 | -34,5 | -33,9 | -5,85 | -69,8 | -64,2 | ||||
| Zakup inwestycji | 0 | 0 | -12,8 | 0 | 0 | 0 | 0 | -334 | ||
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 18,7 | 95,9 | 32,6 | 34,7 | 551 | 438 | 0 | 0 | ||
| Przepływy inwestycyjne | -34,4 | 0,38 | 7,74 | -56,8 | -3,6 | 453 | 309 | -49,7 | -33,4 | -198 |
| Emisja długu | 536 | |||||||||
| Spłata długu | -304 | -671 | ||||||||
| Emisja akcji | 0 | 9,19 | 0 | 0 | ||||||
| Skup akcji własnych | 0 | -0,49 | -37,4 | -6,36 | -291 | -295 | -37,4 | -213 | -127 | |
| Wypłacone dywidendy | -102 | 0 | 0 | |||||||
| Przepływy finansowe | 636 | -798 | 339 | -896 | 818 | -396 | -1459 | 261 | 89,5 | -44,8 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -42,6 | 55,8 | 14 | 34,5 | 36,5 | 8,1 | 46,5 | -54,2 | 46,2 | -71 |
| Wolne przepływy pieniężne | -671 | 835 | -353 | 952 | -797 | -68,4 | 1134 | -321 | -41,4 | 143 |
| Zapłacone odsetki | 11,7 | 21 | 81,8 | 37 | 40,6 | 36,3 | 37,8 | 45,4 | 32,1 | 56,4 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0,08 | 0,05 | 1,17 | 95,1 | 80,3 | 99,4 | 99,6 | 57,2 | 49,8 | 43,5 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża operacyjna | 7,7% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 12,8% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 6,8% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 4,1% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 22,1% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 23,5% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 26,3% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 10,3% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 2,9% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 10,0% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,0% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 1,3% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 5,1% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 20,3% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 6,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 11,6% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 43,5% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 8,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 4,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 23,1% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 5,7% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 5,0% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 47,6% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 3,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 2,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 100,0% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 14,8% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 11,8% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -47,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | -49,9% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 0,0% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 0,0% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 21,2% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 7,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 17,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 6,6% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 8,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 4,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 42,6% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 1,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 7,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,09x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,14x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,14x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,60x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 16,7% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 66,3% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 607,6 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 1,32x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Kapitał obrotowy | 180,1 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 16,8% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 566,2 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,69x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 22,4x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Konwersja zysku na FCF | 538,0% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 5,7% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,59 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 14,31 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 3,17 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 3,36 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 5,70 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 2,25 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,03 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Skup akcji / FCF | 19,1% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,37 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 2,97 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 16,0x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,66x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 1,65x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 4,18x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 2,97x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 2,80x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,83x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 10,8x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 6,46x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 3,73x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 33,7% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 6,3% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 6,5% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 1,08x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała NEWMARK GROUP, INC. w roku obrotowym 2025?
NEWMARK GROUP, INC. wykazała przychody 3,29 mld USD za rok obrotowy 2025, o 20,3% więcej niż rok wcześniej.
Czy NEWMARK GROUP, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 126,2 mln USD, marża netto 3,8%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała NEWMARK GROUP, INC. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 172,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 29,4 mln USD dały wolne przepływy 142,6 mln USD.