Spółki NDLS Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweNOODLES & Co: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które NOODLES & Co składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2024 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 487 | 456 | 458 | 462 | 394 | 475 | 509 | 503 | 493 | 495 |
| Koszt sprzedaży | 131 | 121 | 121 | 117 | ||||||
| Zysk brutto ze sprzedaży | 357 | 335 | 337 | 345 | ||||||
| Sprzedaż i marketing | 10 | 5,7 | 6 | 6,1 | 7,9 | 7,7 | 9,3 | 10,8 | 12,7 | 14,8 |
| Ogólne i administracyjne | 55,7 | 39,7 | 46,1 | 43,4 | 42,9 | 47,5 | 49,9 | 51,8 | 50,8 | 49,1 |
| Zysk operacyjny | -67,5 | -33,9 | -3,76 | 5,44 | -20 | 5,82 | -0,83 | -5,03 | -27,8 | -31,6 |
| Koszty odsetkowe | 2,92 | 3,84 | 4,31 | 2,94 | 3,15 | 2,08 | 2,45 | 4,8 | 8,38 | 10,9 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -70,4 | -37,7 | -8,69 | 1,75 | -23,2 | 3,74 | -3,28 | -9,83 | -36,2 | -42,5 |
| Podatek dochodowy | 1,23 | -0,21 | -0,25 | 0,1 | 0,08 | 0,07 | 0,04 | 0,02 | 0,05 | 0,06 |
| Zysk netto | -71,7 | -37,5 | -8,44 | 1,65 | -23,3 | 3,67 | -3,31 | -9,86 | -36,2 | -42,6 |
| EBITDA | -39,4 | -9,24 | 19,1 | 27,5 | 1,68 | 28,2 | 22,4 | 21,8 | 1,29 | -4,54 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -21,13 | -9,83 | -1,64 | 0,33 | -4,34 | 0,66 | -0,57 | -1,72 | -6,37 | -7,36 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -21,13 | -9,83 | -1,64 | 0,33 | -4,34 | 0,66 | -0,57 | -1,72 | -6,37 | -7,36 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 3,4 | 4,61 | 5,17 | 5,38 | 5,41 | 5,55 | 5,61 | 5,73 | 5,68 | 5,79 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 3,4 | 4,61 | 5,17 | 5,49 | 5,41 | 5,63 | 5,61 | 5,73 | 5,68 | 5,79 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2024 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 1,84 | 3,36 | 4,66 | 10,5 | 7,84 | 2,26 | 1,52 | 3,01 | 1,15 | 1,27 |
| Należności | 5,44 | 2,43 | 2,39 | 3,5 | 3,43 | 3,96 | 6,44 | 5,14 | 4,06 | 4,06 |
| Zapasy | 11,3 | 9,93 | 9,65 | 9,87 | 9,64 | 9,4 | 10 | 10,3 | 10,5 | 10,2 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 0,2 | 0,04 | 0,01 | 1,75 | 0,04 | 0,13 | 0,06 | 0,02 | 0,02 | 0,02 |
| Aktywa obrotowe razem | 25,8 | 22,1 | 23,4 | 29,3 | 23,7 | 22,6 | 21,6 | 22,6 | 20,2 | 18,9 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 174 | 153 | 139 | 129 | 123 | 119 | 129 | 152 | 137 | 107 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 210 | 196 | 188 | 183 | 184 | 158 | 126 | ||
| Wartość firmy | 6,4 | 6,4 | 6,4 | 7,15 | 7,15 | 7,15 | 7,15 | 7,15 | 7,15 | 7,15 |
| Wartości niematerialne | 1,72 | 1,57 | 1,29 | 0,88 | 0,76 | 0,67 | 0,61 | 0,54 | 0,5 | 0,42 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 2,03 | 2,62 | 2,22 | 2,58 | 3,47 | 3,36 | 1,67 | 1,75 | 1,75 | 1,53 |
| Aktywa razem | 209 | 185 | 172 | 379 | 354 | 341 | 344 | 368 | 325 | 262 |
| Zobowiązania handlowe | 10,6 | 10,9 | 7,85 | 9,35 | 6,4 | 15,5 | 15,3 | 16,7 | 13,2 | 16,5 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 27,7 | 21,2 | 11,2 | 11,7 | 11,6 | 13,8 | 11 | 13 | 12,8 | 11,8 |
| Przychody przyszłych okresów | 0 | 0,56 | 0,4 | 0,4 | 0,3 | 0,9 | 1 | 1,1 | ||
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 0,72 | 0,75 | 1,13 | 2,03 | 0 | ||||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 49 | 43,9 | 33,1 | 58 | 58,1 | 76,6 | 64,1 | 67,5 | 65,7 | 61,8 |
| Zadłużenie długoterminowe | 84,7 | 57,6 | 44,2 | 40,5 | 40,9 | 18,9 | 46,1 | 80,2 | 101 | 109 |
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 225 | 210 | 200 | 187 | 186 | 157 | 127 | ||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 4,57 | 8,59 | 4,55 | 4,2 | 14,2 | 7,8 | 7,77 | 6,66 | 6,77 | 9,12 |
| Zobowiązania razem | 184 | 149 | 119 | 328 | 324 | 304 | 305 | 341 | 330 | 307 |
| Zadłużenie razem | 85,4 | 57,6 | 46,6 | 42,6 | 42,1 | 21 | 46,1 | 80,2 | 101 | 109 |
| Kapitał wpłacony | 124 | 172 | 198 | 201 | 203 | 207 | 211 | 210 | 214 | 217 |
| Zyski zatrzymane | -63,7 | -101 | -111 | -115 | -139 | -135 | -138 | -148 | -184 | -227 |
| Akcje własne | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 | -35 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -0,05 | 0 | ||||||||
| Kapitał własny | 25,8 | 35,9 | 52,7 | 50,6 | 29,7 | 37,6 | 38,4 | 27,2 | -5,58 | -45,3 |
| Kapitał własny razem | 25,8 | 35,9 | 52,7 | 50,6 | 29,7 | 37,6 | 38,4 | 27,2 | -5,58 | -45,3 |
| Pasywa razem | 209 | 185 | 172 | 379 | 354 | 341 | 344 | 368 | 325 | 262 |
| Akcje w obrocie | 3,4 | 5,02 | 5,36 | 5,39 | 5,42 | 5,58 | 5,62 | 45 | 5,72 | 5,85 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2024 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -71,7 | -37,5 | -8,44 | 1,65 | -23,3 | 3,67 | -3,31 | -9,86 | -36,2 | -42,6 |
| Amortyzacja | 28,1 | 24,6 | 22,9 | 22,1 | 21,7 | 22,3 | 23,3 | 26,8 | 29,1 | 27 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 2,32 | 1,51 | 2,98 | 2,44 | 2,5 | 4,11 | 4,33 | 4,24 | 3,61 | 3 |
| Podatek odroczony | 1,1 | -0,23 | -0,28 | 0,07 | 0,04 | 0,03 | -0,04 | 0,03 | 0,02 | 0,04 |
| Zmiana należności | -0,63 | -0,39 | -0,49 | -2,58 | 1,2 | 1,09 | -0,17 | |||
| Zmiana zapasów | -0,79 | -0,39 | -0,54 | -0,63 | 0,06 | -0,38 | -0,74 | -0,3 | -0,7 | -0,61 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -2,44 | -1,3 | -1,58 | 0,41 | -1,29 | 4,69 | -0,56 | 2,21 | -1,94 | 3,92 |
| Przepływy operacyjne | 24,7 | 4,1 | 5,35 | 30,1 | 9,12 | 36,2 | 9,56 | 27,5 | 7,56 | 7,28 |
| Nakłady inwestycyjne | -43,3 | -20,8 | -14,3 | -17,4 | -11,8 | -18,8 | -33,9 | -52 | -28,8 | -12,4 |
| Przejęcia | 0 | 0 | 0 | -1,39 | 0 | 0 | ||||
| Przepływy inwestycyjne | -42,8 | -20,8 | -13,8 | -18,4 | -10,9 | -18,4 | -32,3 | -51,8 | -26,7 | -12,4 |
| Emisja długu | 19,8 | 10,5 | 74,9 | 1,92 | 55,5 | 0 | 53,5 | 34,5 | 19 | 13,4 |
| Spłata długu | -37 | -87 | -5,88 | -54,3 | -21,6 | -32,9 | 0 | 0 | ||
| Emisja akcji | 0 | 29,1 | 23 | 0 | 0 | |||||
| Skup akcji własnych | 0 | 0 | -4,98 | 0 | 0 | |||||
| Przepływy finansowe | 17,9 | 18,3 | 9,79 | -5,82 | -0,8 | -23,4 | 22 | 25,8 | 17,3 | 5,23 |
| Różnice kursowe | 0,04 | -0,02 | 0 | 0 | ||||||
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -0,08 | 1,52 | 1,29 | 5,8 | -2,62 | -5,59 | -0,73 | 1,49 | -1,86 | 0,12 |
| Wolne przepływy pieniężne | -18,6 | -16,7 | -8,99 | 12,7 | -2,66 | 17,4 | -24,3 | -24,5 | -21,2 | -5,11 |
| Zapłacone odsetki | 2,39 | 3,48 | 3,8 | 2,8 | 2,5 | 1,4 | 1,5 | 3,98 | 7,5 | 9,32 |
| Zapłacony podatek dochodowy | -0,43 | -0,16 | 0,04 | -0,1 | -0,07 | 0,11 | 0,12 | 0,16 | 0,03 | 0,01 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża operacyjna | -2,6% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 2,4% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | -4,7% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -4,7% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 0,8% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 2,7% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -9,9% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | -19,4% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,7% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 1,9% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 5,0% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 0,4% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -1,0% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 4,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | -452,6% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -3,7% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -8,7% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | -4,4% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -19,4% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -8,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -5,8% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 1,8% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 1,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 1,4% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,29x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,10x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,02x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / aktywa | 44,3% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 121,6% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 103,1 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 8,65x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | -1,22x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -44,4 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 3,2% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | -58,6 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 2,10x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 5,25x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja należności | 104x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 4 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 72,0% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -3,94 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 83,63 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 0,63 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 2,26 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | -8,55 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | -9,82 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,22 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 75,2 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 178,3 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 0,15x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/FCF | 20,0x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 5,60x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,36x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBITDA | 15,0x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 47,4x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 5,0% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -31,0% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała NOODLES & Co w roku obrotowym 2025?
NOODLES & Co wykazała przychody 495,1 mln USD za rok obrotowy 2025, o 0,4% więcej niż rok wcześniej.
Czy NOODLES & Co była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 42,6 mln USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała NOODLES & Co w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 7,3 mln USD minus nakłady inwestycyjne 12,4 mln USD dały wolne przepływy -5,1 mln USD.