Spółki NCNO Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansowenCino, Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które nCino, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 138 | 204 | 274 | 408 | 477 | 541 | 595 |
| Koszt sprzedaży | 64,1 | 88,1 | 111 | 170 | 191 | 216 | 235 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 74,1 | 116 | 162 | 239 | 285 | 325 | 360 |
| Badania i rozwój | 35,3 | 58,3 | 79,4 | 122 | 117 | 129 | 128 |
| Sprzedaż i marketing | 44,4 | 59,7 | 82,9 | 128 | 131 | 123 | 137 |
| Ogólne i administracyjne | 22,5 | 40,8 | 71,5 | 83,5 | 76,7 | 90,3 | 92,4 |
| Koszty operacyjne | 102 | 159 | 234 | 333 | 325 | 343 | 356 |
| Zysk operacyjny | -28,2 | -42,6 | -71,4 | -94 | -39,5 | -18,1 | 3,73 |
| Koszty odsetkowe | 0 | 0,13 | 1,51 | 2,81 | 4,14 | 8,76 | 17,5 |
| Przychody odsetkowe | 0,99 | 0,36 | 0,19 | 0,4 | 2,57 | 1,76 | 1,43 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 0,03 | 1,69 | -1,28 | -1,36 | -0,86 | -10,4 | 19 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -27,1 | -40,7 | -74 | -97,8 | -41,9 | -35,6 | 6,71 |
| Podatek dochodowy | 0,59 | 0,59 | -23,8 | 4,07 | 1,59 | -2,51 | -3 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -0,14 | -1,13 | -1,57 | -1,12 | -1,11 | -0,47 | 0,14 |
| Zysk netto | -27,6 | -40,5 | -49,4 | -103 | -42,3 | -37,9 | 5,18 |
| EBITDA | -23,6 | -35,2 | -61,4 | -59,4 | 5,75 | 18,2 | 46 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -0,35 | -0,46 | -0,51 | -0,93 | -0,38 | -0,33 | 0,05 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,35 | -0,46 | -0,51 | -0,93 | -0,38 | -0,33 | 0,05 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 78,3 | 87,7 | 96,7 | 111 | 113 | 115 | 113 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 78,3 | 87,7 | 96,7 | 111 | 113 | 115 | 114 |
Bilans
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 91,2 | 371 | 88 | 82 | 112 | 121 | 88,4 |
| Należności | 55,5 | 74,5 | 99,5 | 113 | 147 | 167 | |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 10,4 | 13,4 | 16,3 | 15,2 | 1,34 | 2,13 | |
| Aktywa obrotowe razem | 442 | 184 | 207 | 251 | 302 | 294 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 29,9 | 60,7 | 84,4 | 79,1 | 75 | 75,6 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 13,2 | 10,5 | 19,3 | 16 | 12,7 | |
| Wartość firmy | 55,8 | 57,1 | 841 | 839 | 839 | 1019 | 1078 |
| Wartości niematerialne | 23,1 | 180 | 153 | 116 | 155 | 136 | |
| Inwestycje długoterminowe | 0 | 4,03 | 6,53 | 9,29 | 9,29 | 7,26 | |
| Pozostałe aktywa trwałe | 0,75 | 1,62 | 8,1 | ||||
| Aktywa razem | 563 | 1301 | 1327 | 1340 | 1610 | 1648 | |
| Zobowiązania handlowe | 1,63 | 11,4 | 11,9 | 11,8 | 13,6 | 14,5 | |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 21,5 | 22,6 | 16,3 | 23,6 | 24,8 | ||
| Przychody przyszłych okresów | 89,1 | 123 | 155 | 171 | 191 | 211 | |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | ||||||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 116 | 174 | 205 | 215 | 252 | 294 | |
| Zadłużenie długoterminowe | 214 | ||||||
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 11,2 | 7,28 | 16,4 | 12,8 | 9,75 | |
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 0 | 17,2 | 4,12 | ||||
| Zobowiązania razem | 134 | 231 | 300 | 288 | 513 | 579 | |
| Zadłużenie razem | 214 | ||||||
| Kapitał wpłacony | 586 | 1277 | 1334 | 1401 | 1474 | 1550 | |
| Zyski zatrzymane | -161 | -210 | -310 | -353 | -385 | -376 | |
| Akcje własne | 0 | -126 | |||||
| Skumulowane inne całkowite dochody | 0,24 | -0,07 | 0,69 | 1 | 0,18 | 7,04 | |
| Kapitał własny | 167 | 425 | 1068 | 1024 | 1049 | 1089 | 1056 |
| Kapitał własny razem | 167 | 425 | 1068 | 1024 | 1049 | 1089 | 1056 |
| Pasywa razem | 563 | 1301 | 1327 | 1340 | 1610 | 1648 | |
| Akcje w obrocie | 93,6 | 110 | 111 | 114 | 116 | 114 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -27,7 | -41,3 | -50,1 | -102 | -43,5 | -33 | 9,7 |
| Amortyzacja | 4,61 | 7,43 | 10 | 34,7 | 45,3 | 36,3 | 42,3 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 5,75 | 25,2 | 28,5 | 50,2 | 58 | 71,6 | 73,9 |
| Podatek odroczony | 0,16 | 0,17 | -24,3 | 1,63 | -2,34 | -7,12 | -6,19 |
| Zmiana należności | -9,29 | -20,6 | -13,5 | -26,8 | -14,3 | -31,4 | -16,2 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -0,07 | 0,35 | 8,8 | 0,04 | 0,53 | -0,19 | 1,11 |
| Przepływy operacyjne | -9 | 9,22 | -19,2 | -15,4 | 57,3 | 55,2 | 90,1 |
| Nakłady inwestycyjne | -5,76 | -4,34 | -5,46 | -18,3 | -3,52 | -1,82 | -7,5 |
| Przejęcia | -52,3 | 0 | -269 | 0,68 | 0 | -217 | -50,3 |
| Zakup inwestycji | 0 | 0 | -4,03 | -2,5 | -2,5 | 0 | 0 |
| Przepływy inwestycyjne | -58 | -4,34 | -278 | -20,7 | -6,33 | -219 | -54,1 |
| Emisja akcji | 80 | 0 | 0 | 3,75 | 4,47 | 2,8 | 1,98 |
| Skup akcji własnych | 0 | 0 | -125 | ||||
| Przepływy finansowe | 84,1 | 274 | 15,9 | 36,7 | -21,1 | 170 | -73 |
| Różnice kursowe | -0,23 | 1,24 | -1,23 | -1,59 | 0,18 | -2,68 | 4,47 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 16,8 | 280 | -283 | -0,98 | 30 | 3,82 | -32,6 |
| Wolne przepływy pieniężne | -14,8 | 4,88 | -24,7 | -33,7 | 53,8 | 53,4 | 82,6 |
| Zapłacone odsetki | 0 | 0,13 | 1,51 | 2,62 | 4,32 | 8,75 | 16 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0,37 | 0,63 | 1 | 0,66 | 3,2 | 3,6 | 4,37 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 62,2% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 7,9% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 11,6% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża netto | 5,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 21,2% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 21,5% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 3,6% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 2,1% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 3,5% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 19,2% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 11,5% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 0,2% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 3,7% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 10,0% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 13,4% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 23,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 10,9% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 14,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 25,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 152,5% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 63,2% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 57,7% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 54,7% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 76,0% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -3,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 1,0% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 20,0% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 2,3% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 7,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 23,9% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -0,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 1,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 5,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,85x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,72x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,29x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,30x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 17,5% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 39,9% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 192,1 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 2,66x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 2,70x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -43,9 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 75,9% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | -263,3 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,40x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 8,45x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja należności | 5,09x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 72 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 23 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Konwersja zysku na FCF | 393,4% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 1,1% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,32 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 5,91 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 1,25 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 1,27 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 8,84 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | -2,50 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,79 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Skup akcji / FCF | 181,7% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,13 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 2,32 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 63,3x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 3,42x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 2,29x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| C/FCF | 16,1x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 15,9x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 3,73x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 47,1x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 32,1x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 17,5x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 6,2% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 1,6% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 11,3% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała nCino, Inc. w roku obrotowym 2026?
nCino, Inc. wykazała przychody 594,8 mln USD za rok obrotowy 2026, o 10% więcej niż rok wcześniej.
Czy nCino, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2026?
Tak. Zysk netto wyniósł 5,2 mln USD, marża netto 0,9%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała nCino, Inc. w roku obrotowym 2026?
Przepływy operacyjne 90,1 mln USD minus nakłady inwestycyjne 7,5 mln USD dały wolne przepływy 82,6 mln USD.