NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	114	122	132	138	119	179	171	154	114	130
Koszt sprzedaży	88,9	95,7	106	115	100	148	140	136	107	121
Zysk brutto ze sprzedaży	25,3	26,2	26,3	23,6	18,9	30,4	30,5	18,2	6,87	9,29
Badania i rozwój	1,1	1,6	1,5	1,8	1,8	1,9	2,5	2,1	1,9	1,8
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	13	16,5	16,8	17,6	17,1
Zysk operacyjny	12,3	9,7	9,53	5,96	-1,51	13,7	13,7	4,71	-8,53	-8,66
Przychody odsetkowe	0,13	0,46	1,09	1,87	0,18	0	0	0,03	0,18	0,17
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	1,31	0,41	1,08	1,99	-0,23	-1,55	-0,02	-1,16	-0,93	-2,08
Zysk przed opodatkowaniem	13,6	10,1	10,6	7,95	-1,74	12,1	13,7	3,56	-9,46	-10,7
Podatek dochodowy	4,03	2,88	5,56	1,41	-0,09	1,36	2,95	1,03	-2,25	2,84
Zysk netto	9,55	7,24	5,05	6,54	-1,65	10,8	10,7	2,52	-7,22	-13,6
EBITDA	14	12,1	12,4	9,43	2,45	18	17,8	8,96	-3,89	-4,1
Zysk na akcję, podstawowy	1,46	1,10	0,76	0,96	-0,25	1,71	1,75	0,43	-1,23	-2,28
Zysk na akcję, rozwodniony	1,44	1,09	0,73	0,92	-0,25	1,69	1,74	0,43	-1,23	-2,28
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	6,52	6,58	6,64	6,81	6,7	6,29	6,12	5,86	5,87	5,95
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	6,64	6,66	6,89	7,1	6,7	6,38	6,16	5,88	5,87	5,95

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	19,7	27,8	23,6	25	30,5	32,1	21,8	13,6	12	12,3
Należności	13,2	8,41	14,6	16	17	17,9	17,4	7,02	16,9	14,6
Zapasy	20,8	13,7	23,6	26	28	27	32,5	29,7	24,2	24,9
Pozostałe aktywa obrotowe	2,14	1,46	1,83	1,5	2,28	2,17	1,81	6	8	6,79
Aktywa obrotowe razem	55,9	51,7	65,2	71,4	79	80,3	76,7	57	61,6	59,3
Rzeczowe aktywa trwałe	15,2	18,1	19,3	21,1	21,5	22,3	44,6	53,8	52,2	50,9
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania					18,4	15,9	21,7	20,4	43,5	41,1
Pozostałe aktywa trwałe	0,9	0,77	0,73	1,02	1,11	1,57	2,98	2,58	1,81	0,72
Aktywa razem	74,2	72,6	85,2	93,5	120	120	146	134	162	152
Zobowiązania handlowe	12,8	5,12	9,65	8,63	12,5	11,9	16,2	7,78	12,7	15,4
Rozliczenia międzyokresowe bierne	2,24	2,35	2,35	2,78	1,57	2,44	2,79	2,41	2,85	3,11
Przychody przyszłych okresów					0,06	1,72	0,14	0,32	0,3	1,36
Zobowiązania krótkoterminowe razem	19,2	10,3	14,3	14,3	27,8	22,1	23,9	15,9	23,5	28,8
Zadłużenie długoterminowe						0	9,49	9,21	8,93	8,63
Zobowiązania leasingowe					18,8	16,5	21,4	19	46,5	46
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	0,76	0,1	0,6
Zobowiązania razem	20,4	11,5	17	17,4	48,8	40,2	57,5	45,4	79,7	83,5
Zadłużenie razem	0	0	0	0
Kapitał wpłacony	21,1	22,3	24,5	26,3	28	29,5	30,4	31,4	32,6	33,6
Zyski zatrzymane	38,6	45,8	50,8	57,4	56,2	66,9	77,7	80,2	73	59,4
Akcje własne	-5,36	-6,07	-6,58	-7,96	-11,7	-15,8	-21,4	-22,9	-23,1	-23,3
Skumulowane inne całkowite dochody	-0,68	-0,91	-0,58	0,29	-1,18	-0,56	1,7	-0,08	-0,02	-1,42
Kapitał własny	53,7	61,1	68,2	76,1	71,4	80,1	88,5	88,8	82,6	68,4
Kapitał własny razem	53,7	61,1	68,2	76,1	71,4	80,1	88,5	88,8	82,6	68,4
Pasywa razem	74,2	72,6	85,2	93,5	120	120	146	134	162	152
Akcje w obrocie	6,87	6,94	7,56	7,23	6,75	6,44	6,13	6,07	6,2	6,18

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	9,55	7,24	5,05	6,54	-1,65	10,8	10,7	2,52	-7,22	-13,6
Amortyzacja	1,77	2,38	2,91	3,47	3,96	4,34	4,17	4,25	4,65	4,56
Wynagrodzenia w akcjach	0,72	1,03	1,33	1,67	1,71	1,43	0,97	1,02	1,2	0,98
Podatek odroczony	-0,2	0,35	2,39	0,21	-0,86	-0,21	0,75	-0,24	-2,3	3,55
Zmiana należności	-3,33	4,81	-6,21	-1,34	-4,32	-0,81	0,64	11,8	-9,87	2,25
Zmiana zapasów	-8,2	7,04	-9,84	-2,44	-1,97	0,97	-5,47	2,78	5,45	-0,62
Zmiana zobowiązań handlowych	7,98	-8,01	4,44	-0,49	2,72	1,91	3,06	-8,61	5,39	2,86
Przepływy operacyjne	9,29	14,1	1,83	6,56	3,69	20,8	11,9	7,02	-1,5	5,93
Nakłady inwestycyjne	-10,4	-5,35	-4,08	-5,33	-4,54	-5,11	-26,5	-13,5	-3,02	-3,61
Przepływy inwestycyjne	-7,44	-5,33	-5,55	-3,81	-4,51	-5,04	-26,5	-13,5	-3,02	-3,61
Emisja długu						0	10	0
Spłata długu						0	-0,21	-0,28	-0,29	-0,3
Emisja akcji				0,04		0,04	0
Skup akcji własnych	-0,65	-0,71	-0,51	-1,37	-3,75	-4,15	-5,5	-1,5	-0,22	-0,18
Przepływy finansowe	-0,65	-0,71	-0,51	-1,33	6,25	-14,1	4,29	-1,78	2,89	-1,97
Zmiana stanu środków pieniężnych	1,2	8,1	-4,23	1,43	5,44	1,66	-10,3	-8,23	-1,62	0,34
Wolne przepływy pieniężne	-1,16	8,78	-2,25	1,24	-0,85	15,7	-14,6	-6,51	-4,51	2,32
Zapłacone odsetki			0,01	0,02	0,07	0,13	0,21	0,8	0,29	0,81
Zapłacony podatek dochodowy	3,36	2,89	1,82	1,97	0,99	2,96	2,61	1,84	0,46	0,32

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 31 marca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 1,75 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	7,6%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-5,3%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	-2,0%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-6,8%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-10,1%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-6,4%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	-3,2%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-22,8%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-9,3%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	-11,0%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	0,5%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	3,2%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	3,3%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	14,1%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	-8,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	1,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	35,3%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-32,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	-13,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-20,6%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	10,0%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-17,2%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-8,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-0,8%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-6,4%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	1,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	4,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	1,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-1,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	-2,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,64x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,76x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,24x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	59,3%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Kapitał obrotowy	24,9 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	63,1 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,92x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	2,79x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	4,38x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	83 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	6,89x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	53 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	51 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	86 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-2,39 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	23,55 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-1,50 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	-0,75 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	10,06 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	10,06 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	1,47 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	11,0 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	1,8 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,08x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	0,17x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	0,17x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
EV/przychody	0,01x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
Stopa FCF	-82,2%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-130,9%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,8%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC w roku obrotowym 2025?

NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC wykazała przychody 129,9 mln USD za rok obrotowy 2025, o 14,1% więcej niż rok wcześniej.

Czy NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 13,6 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 5,9 mln USD minus nakłady inwestycyjne 3,6 mln USD dały wolne przepływy 2,3 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do NATURAL ALTERNATIVES INTERNATIONAL INC