Spółki MXCT Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweMAXCYTE, INC.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które MAXCYTE, INC. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 21,6 | 26,2 | 33,9 | 44,3 | 41,3 | 38,6 | 33 |
| Koszt sprzedaży | 2,5 | 2,77 | 3,65 | 5,1 | 4,74 | 7,1 | 6,22 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 19,1 | 23,4 | 30,2 | 39,2 | 36,5 | 31,5 | 26,8 |
| Badania i rozwój | 17,6 | 17,7 | 15,4 | 19,5 | 23,8 | 22,2 | 20,8 |
| Sprzedaż i marketing | 7,85 | 8,33 | 13 | 18,7 | 27 | 26,7 | 18,9 |
| Ogólne i administracyjne | 5,56 | 7,37 | 18,7 | 25,8 | 30,1 | 29,7 | 28,1 |
| Koszty operacyjne | 31,5 | 34,5 | 48,4 | 66,5 | 84,8 | 82,7 | 78,7 |
| Zysk operacyjny | -12,4 | -11,1 | -18,2 | -27,4 | -48,3 | -51,2 | -51,9 |
| Koszty odsetkowe | 0,05 | 0,02 | 0,01 | ||||
| Przychody odsetkowe | 0,21 | 0,07 | 0,15 | 3,92 | 10,4 | 10,1 | 7,27 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -0,48 | -0,76 | -0,89 | 3,79 | 10,4 | 10,1 | 7,27 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -37,9 | -41,1 | -44,6 | ||||
| Podatek dochodowy | 0 | 0 | 0 | ||||
| Zysk netto | -12,9 | -11,8 | -19,1 | -23,6 | -37,9 | -41,1 | -44,6 |
| EBITDA | -11,8 | -10 | -16,8 | -24,7 | -44,1 | -46,9 | -47,6 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -0,23 | -0,17 | -0,21 | -0,23 | -0,37 | -0,39 | -0,42 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,23 | -0,17 | -0,21 | -0,23 | -0,37 | -0,39 | -0,42 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 56,4 | 69,5 | 90,6 | 102 | 103 | 105 | 106 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 56,4 | 69,5 | 90,6 | 102 | 103 | 105 | 106 |
Bilans
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 15,2 | 18,8 | 47,8 | 11,1 | 46,5 | 27,9 | 20,1 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 16 | 207 | 216 | 122 | 127 | 83 | |
| Należności | 5,17 | 6,88 | 11,2 | 5,78 | 4,68 | 3,5 | |
| Zapasy | 4,32 | 5,2 | 8,58 | 12,2 | 8,91 | 7,55 | |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 1 | 3,31 | 3,26 | 3,9 | 3,61 | 4,28 | |
| Aktywa obrotowe razem | 45,3 | 270 | 252 | 190 | 172 | 118 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 4,55 | 7,68 | 23,7 | 23,5 | 19,7 | 17,5 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 1,73 | 5,69 | 9,85 | 11,2 | 10,8 | 10,9 | |
| Wartości niematerialne | 0,65 | ||||||
| Inwestycje długoterminowe | 42,9 | 35,8 | 52,6 | ||||
| Pozostałe aktywa trwałe | 0,03 | 0,32 | 0,81 | 0,39 | 1,53 | 2,47 | |
| Aktywa razem | 51,8 | 284 | 287 | 268 | 239 | 203 | |
| Zobowiązania handlowe | 0,89 | 1,82 | 0,29 | 0,74 | 1,36 | 1,4 | |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 5,63 | ||||||
| Przychody przyszłych okresów | 4,84 | 6,75 | 6,71 | 5,07 | 5,25 | 3,6 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 11,6 | 15,6 | 15,4 | 17,9 | 15,8 | 14,3 | |
| Zadłużenie długoterminowe | 4,92 | ||||||
| Zobowiązania leasingowe | 1,23 | 5,15 | 15,9 | 18 | 17,2 | 16,5 | |
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 0,79 | 0,45 | 1,32 | 0,28 | 0,27 | 0,26 | |
| Zobowiązania razem | 18,6 | 21,2 | 32,7 | 36,1 | 33,2 | 31 | |
| Kapitał wpłacony | 128 | 376 | 391 | 407 | 422 | 432 | |
| Zyski zatrzymane | -95,2 | -114 | -138 | -176 | -217 | -261 | |
| Kapitał własny | 13,6 | 33,2 | 263 | 254 | 232 | 206 | 171 |
| Kapitał własny razem | 13,6 | 33,2 | 263 | 254 | 232 | 206 | 171 |
| Pasywa razem | 51,8 | 284 | 287 | 268 | 239 | 203 | |
| Akcje w obrocie | 77,4 | 101 | 102 | 104 | 106 | 107 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -12,9 | -11,8 | -19,1 | -23,6 | -37,9 | -41,1 | -44,6 |
| Amortyzacja | 0,61 | 1,05 | 1,42 | 2,7 | 4,17 | 4,32 | 4,34 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 1,75 | 2,47 | 7,96 | 11,8 | 14 | 13,1 | 9,21 |
| Zmiana należności | 1,59 | -1,81 | -1,71 | -4,57 | 5,23 | 1,23 | 1,15 |
| Zmiana zapasów | -1,89 | -0,89 | -1,41 | -3,49 | -4,53 | 1,36 | 0,58 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 1,16 | 0,39 | 2,09 | -0,15 | 3,25 | -1,88 | -3,72 |
| Przepływy operacyjne | -8,8 | -8,78 | -10,7 | -14,8 | -21,7 | -27,6 | -34,4 |
| Nakłady inwestycyjne | -1,27 | -2,07 | -3,83 | -18,5 | -3,7 | -1,65 | -1,77 |
| Przejęcia | -1,77 | ||||||
| Zakup inwestycji | -7,42 | -22,5 | -269 | -291 | -255 | -151 | -126 |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 314 | 159 | 156 | ||||
| Przepływy inwestycyjne | 0,45 | -16,6 | -195 | -24,8 | 55 | 6,93 | 25,9 |
| Emisja akcji | 12,3 | 28,6 | 51,8 | 2,89 | 1,87 | 1,6 | 0,43 |
| Przepływy finansowe | 12,3 | 28,9 | 235 | 2,89 | 2,14 | 2,06 | 0,66 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 3,96 | 3,54 | 29 | -36,7 | 35,4 | -18,6 | -7,82 |
| Wolne przepływy pieniężne | -10,1 | -10,9 | -14,5 | -33,3 | -25,4 | -29,3 | -36,2 |
| Zapłacone odsetki | 0,67 | 0,42 | 0,42 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 79,2% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | -134,6% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | -121,3% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | -114,8% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -114,8% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | -76,1% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | -74,0% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | -22,4% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -19,3% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | -23,0% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 54,0% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 16,0% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,1% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 13,3% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -14,5% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -9,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 4,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | -15,0% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | -11,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 2,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -16,9% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | -12,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 38,9% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -15,4% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -10,9% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 31,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 1,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 1,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 8,9% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 12,3x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 11,1x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 10,7x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 14,0% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Kapitał obrotowy | 111,4 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 0,4% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 158,0 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,17x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 2,08x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 0,83x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 441 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 7,92x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 46 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 98 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 389 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,33 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 0,29 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | -0,22 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | -0,22 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 1,50 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 1,49 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,00 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 120,8 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 15,1 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 3,89x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 0,76x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 0,76x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| EV/przychody | 0,49x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| Stopa FCF | -19,6% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -29,5% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała MAXCYTE, INC. w roku obrotowym 2025?
MAXCYTE, INC. wykazała przychody 33,0 mln USD za rok obrotowy 2025, o 14,5% mniej niż rok wcześniej.
Czy MAXCYTE, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 44,6 mln USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała MAXCYTE, INC. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 34,4 mln USD minus nakłady inwestycyjne 1,8 mln USD dały wolne przepływy -36,2 mln USD.