Spółki MRAM Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweEVERSPIN TECHNOLOGIES INC.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które EVERSPIN TECHNOLOGIES INC. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 27,1 | 35,9 | 49,4 | 37,5 | 42 | 55,1 | 60 | 63,8 | 50,4 | 55,2 |
| Koszt sprzedaży | 12,4 | 14,5 | 24,1 | 19,2 | 23,9 | 22,1 | 26 | 26,5 | 24,3 | 27 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 14,7 | 21,5 | 25,3 | 18,3 | 18,1 | 33,1 | 33,9 | 37,2 | 26,1 | 28,2 |
| Badania i rozwój | 19,2 | 25,4 | 23,6 | 14,2 | 10,9 | 12,6 | 11,1 | 11,8 | 13,7 | 14,1 |
| Sprzedaż i marketing | 3,71 | 4,74 | 6,47 | 5,36 | 3,98 | 4,46 | 4,87 | 5,29 | 5,39 | 6,11 |
| Ogólne i administracyjne | 7,28 | 11,5 | 12,6 | 12,4 | 10,8 | 10,9 | 11,7 | 14,3 | 14,1 | 14,6 |
| Koszty operacyjne | 30,2 | 41,7 | 42,7 | 32,7 | 25,7 | 28 | 27,7 | 31,4 | 33,2 | 34,8 |
| Zysk operacyjny | -15,5 | -20,2 | -17,3 | -14,4 | -7,56 | 5,04 | 6,23 | 5,89 | -7,09 | -6,51 |
| Koszty odsetkowe | 2,35 | 0,76 | 0,89 | 0,75 | 0,67 | 0,55 | 0,27 | 0,06 | ||
| Przychody odsetkowe | 1,77 | 1,65 | ||||||||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 1,16 | 0,12 | 0,46 | 0,49 | -0,02 | -0,14 | 0,19 | 3,21 | 6,07 | 4,41 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -14,7 | -8,25 | 4,35 | 6,14 | 9,04 | 0,74 | -0,46 | |||
| Podatek dochodowy | 0 | 0 | 0 | 0 | 0,26 | 0 | 0,01 | -0,02 | -0,04 | 0,13 |
| Zysk netto | -16,7 | -21,1 | -17,8 | -14,7 | -8,51 | 4,34 | 6,13 | 9,05 | 0,78 | -0,59 |
| EBITDA | -14,7 | -19 | -15,9 | -12,7 | -5,58 | 6,49 | 7,21 | 7,09 | -5,36 | -3,3 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -3,53 | -1,69 | -1,08 | -0,85 | -0,45 | 0,22 | 0,30 | 0,44 | 0,04 | -0,03 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -3,53 | -1,69 | -1,08 | -0,85 | -0,45 | 0,22 | 0,29 | 0,42 | 0,04 | -0,03 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 5,12 | 12,6 | 16,4 | 17,3 | 18,8 | 19,4 | 20,1 | 20,7 | 21,6 | 22,6 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 4,74 | 12,5 | 16,4 | 17,3 | 18,8 | 20 | 20,8 | 21,4 | 22,2 | 22,6 |
| Dywidenda na akcję | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 29,7 | 13 | 23,4 | 14,5 | 14,6 | 21,4 | 26,8 | 36,9 | 42,1 | 44,5 |
| Należności | 3,17 | 4,04 | 7,52 | 5,8 | 7,61 | 8,19 | 10,7 | 11,6 | 11,7 | 8,1 |
| Zapasy | 5,07 | 9,84 | 9,1 | 7,86 | 5,72 | 6,4 | 6,68 | 8,39 | 9,11 | 10,7 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 1,05 | 0,59 | 0,69 | 0,54 | 0,27 | 0,76 | 0,6 | 0,99 | 1,27 | 1,88 |
| Aktywa obrotowe razem | 39,5 | 27,4 | 40,7 | 28,7 | 28,2 | 36,8 | 44,7 | 57,9 | 64,2 | 65,2 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1,92 | 3,95 | 4,29 | 3,48 | 1,95 | 0,97 | 3,88 | 3,72 | 3,22 | 14,1 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 3,13 | 2,31 | 0,91 | 6,64 | 5,5 | 4,55 | 3,25 | |||
| Wartości niematerialne | 3,42 | 1,71 | ||||||||
| Pozostałe aktywa trwałe | 0,05 | 0,07 | 0,07 | 0,07 | 0,07 | 0,73 | 0,06 | 0,21 | 2,4 | 0,34 |
| Aktywa razem | 41,5 | 31,4 | 45 | 35,4 | 32,5 | 39,4 | 55,3 | 67,3 | 77,8 | 84,6 |
| Zobowiązania handlowe | 1,5 | 2,92 | 2,64 | 2,87 | 2,22 | 1,78 | 2,78 | 2,92 | 2,28 | 5,18 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 1,81 | 3,75 | 5 | 2,73 | 2,23 | 3,58 | 3,53 | 4,34 | 2,45 | 3,65 |
| Przychody przyszłych okresów | 1,83 | 1,72 | 0,83 | 0,82 | 0,34 | 0,08 | 0 | |||
| Zadłużenie krótkoterminowe | 3,88 | 3,99 | 5,98 | 0,67 | 4,24 | 3,37 | 2,59 | 1,77 | 1,77 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 10,4 | 12,4 | 13,6 | 7,89 | 10,2 | 10,3 | 10,9 | 8,78 | 9,91 | 13,5 |
| Zadłużenie długoterminowe | 4,22 | 8,18 | 6,51 | 7,15 | 3,75 | 1,53 | 1,78 | 0,02 | ||
| Zobowiązania leasingowe | 1,84 | 0,9 | 0,07 | |||||||
| Zobowiązania razem | 14,6 | 20,6 | 20,1 | 16,9 | 15,1 | 12,1 | 16,7 | 13,4 | 15,2 | 15,7 |
| Zadłużenie razem | 8,1 | 12,2 | 12,5 | 7,82 | 7,99 | 4,9 | 2,59 | 3,55 | 1,78 | |
| Kapitał wpłacony | 123 | 128 | 159 | 167 | 175 | 180 | 185 | 192 | 199 | 206 |
| Zyski zatrzymane | -96,4 | -118 | -134 | -149 | -157 | -153 | -147 | -138 | -137 | -137 |
| Kapitał własny | 26,9 | 10,9 | 24,9 | 18,5 | 17,4 | 27,2 | 38,7 | 53,9 | 62,6 | 68,9 |
| Kapitał własny razem | 26,9 | 10,9 | 24,9 | 18,5 | 17,4 | 27,2 | 38,7 | 53,9 | 62,6 | 68,9 |
| Pasywa razem | 41,5 | 31,4 | 45 | 35,4 | 32,5 | 39,4 | 55,3 | 67,3 | 77,8 | 84,6 |
| Akcje w obrocie | 12,5 | 12,8 | 17,1 | 18,1 | 19 | 19,9 | 20,4 | 21,1 | 22,1 | 23 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -16,7 | -21,1 | -17,8 | -14,7 | -8,51 | 4,34 | 6,13 | 9,05 | 0,78 | -0,59 |
| Amortyzacja | 0,83 | 1,19 | 1,45 | 1,69 | 1,98 | 1,46 | 0,98 | 1,21 | 1,73 | 3,21 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 1,14 | 2,05 | 2,67 | 3,55 | 3,97 | 3,23 | 4,41 | 5,01 | 6,71 | 5,78 |
| Podatek odroczony | -0,15 | -0,13 | 0,12 | |||||||
| Zmiana należności | -1,26 | -0,39 | -3,82 | 1,72 | -1,81 | -0,59 | -2,47 | -0,89 | -0,17 | 3,62 |
| Zmiana zapasów | -0,89 | -3,87 | 0,69 | 1,23 | 2,14 | -0,68 | -0,29 | -1,71 | -0,72 | -1,62 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 0,34 | 0,81 | -0,18 | 0,2 | -0,82 | -0,57 | 0,56 | 0,5 | -0,37 | -0,5 |
| Przepływy operacyjne | -18,5 | -18,9 | -14,7 | -8,12 | -2,92 | 9,36 | 9,49 | 13,1 | 7,1 | 9,96 |
| Nakłady inwestycyjne | -1,04 | -3,07 | -1,91 | -0,86 | -0,32 | -1,03 | -2,79 | -1,4 | -3,05 | -6,84 |
| Przepływy inwestycyjne | -1,04 | -3,07 | -1,91 | -0,86 | -0,32 | -1,03 | -2,59 | -1,39 | -3,06 | -8,67 |
| Emisja długu | 1,5 | 12 | 1 | |||||||
| Spłata długu | -1,33 | -8,36 | -1 | -4,84 | -3,4 | -2,4 | -2,79 | |||
| Emisja akcji | 0,05 | 24,5 | ||||||||
| Przepływy finansowe | 47 | 5,18 | 27 | 0,09 | 3,36 | -1,52 | -1,52 | -1,59 | 1,11 | 1,07 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 27,4 | -16,8 | 10,4 | -8,89 | 0,11 | 6,81 | 5,39 | 10,2 | 5,15 | 2,35 |
| Wolne przepływy pieniężne | -19,6 | -22 | -16,6 | -8,98 | -3,24 | 8,33 | 6,71 | 11,7 | 4,05 | 3,12 |
| Zapłacone odsetki | 0,81 | 0,47 | 0,5 | 0,48 | 0,34 | 0,23 | 0,17 | 0,04 | ||
| Zapłacony podatek dochodowy | 0,03 | 0,05 | 0,2 | 0,04 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 52,3% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | -15,5% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | -10,9% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | -4,0% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -4,2% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | -8,6% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 6,8% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | -3,6% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -2,9% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | -25,5% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 25,0% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 8,7% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 15,4% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 4,7% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 9,5% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -2,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 5,6% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 8,1% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | -5,9% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 9,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | -175,0% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: wzrost r/r | -175,0% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 40,3% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 1,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | -22,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | -22,5% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 10,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 21,2% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 31,7% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 8,8% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 15,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 21,1% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 1,9% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 2,8% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 3,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 4,74x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 3,75x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 3,01x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,01x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 1,0% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 18,2% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | -43,0 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Kapitał obrotowy | 54,4 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 1,0% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 72,2 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,70x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 4,21x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 2,28x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 160 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 5,80x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 63 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 29 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 194 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 227,1% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,11 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 2,62 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | -0,23 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,18 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 3,01 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 2,98 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,81 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 449,7 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 406,8 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 7,20x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 6,15x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 6,23x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/przepływy operacyjne | 106x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 6,51x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| Stopa FCF | -1,2% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -0,6% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała EVERSPIN TECHNOLOGIES INC. w roku obrotowym 2025?
EVERSPIN TECHNOLOGIES INC. wykazała przychody 55,2 mln USD za rok obrotowy 2025, o 9,5% więcej niż rok wcześniej.
Czy EVERSPIN TECHNOLOGIES INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 586,0 tys. USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała EVERSPIN TECHNOLOGIES INC. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 10,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 6,8 mln USD dały wolne przepływy 3,1 mln USD.