LIQUIDITY SERVICES INC: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które LIQUIDITY SERVICES INC składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2016	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	316	270	225	227	206	258	280	314	363	477
Koszt sprzedaży		126	100	102	96	108	119	142	178	268
Zysk brutto ze sprzedaży	162	124	110	113	110	150	161	172	185	209
Sprzedaż i marketing	37,6	35,2	33,7	36,7	35,6	37,6	43,2	49,4	54,8	61
Ogólne i administracyjne	39,7	36,1	30,5	34,2	29,2	28,9	28,3	28,1	32	32,8
Koszty operacyjne	196	161	130	128	114	121	137	146	160	173
Zysk operacyjny	-34,1	-40,2	-21,7	-19,5	-3,9	27,2	47,4	26,1	23,4	35,1
Zysk przed opodatkowaniem	-32,9	-39,6	-20,9	-18,1	-2,97	27,6	47,7	29	27,3	39,4
Podatek dochodowy	27	-0,45	-9,33	1,2	0,8	-23,4	7,33	8,04	7,27	11,3
Zysk netto	-59,9	-39,2	-11,6	-19,3	-3,77	50,9	40,3	21	20	28,1
EBITDA	-27,6	-34,4	-17,1	-14,4	2,39	34,1	57,7	37,4	35,5	45,5
Zysk na akcję, podstawowy	-1,96	-1,25	-0,36	-0,58	-0,11	1,53	1,25	0,68	0,66	0,91
Zysk na akcję, rozwodniony	-1,96	-1,25	-0,36	-0,58	-0,11	1,45	1,20	0,65	0,63	0,87
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	30,6	31,4	32,1	33,1	33,6	33,3	32,3	31,1	30,5	30,9
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	30,6	31,4	32,1	33,1	33,6	35	33,7	32,1	31,6	32,4

Bilans

	FY2016	FY2016	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	135	94,3	58,4	36,5	76	106	96,1	110	153	175
Inwestycje krótkoterminowe		0	20	30	0	0	1,82	7,89	2,31	11,2
Należności	10,4	11,6	4,87	6,7	5,32	5,87	11,8	7,85	11,5	11,2
Zapasy	27,6	20,7	10,1	5,84	5,61	12,5	11,7	11,1	17,1	14,2
Pozostałe aktywa obrotowe	9,06	9,77	7,82	8,35	5,96	5,46	6,55	7,35	13,6	11,9
Aktywa obrotowe razem	185	139	103	89,9	94,6	132	130	146	199	225
Rzeczowe aktywa trwałe	14,4	16,8	16,6	18,8	17,8	17,6	19,1	17,2	18	18,3
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania					10,6	13,5	13,2	9,89	12	11,5
Wartość firmy	45,1	45,4	59,8	59,5	59,8	59,9	88,9	89,4	97,8	103
Wartości niematerialne	2,65	0,43	7,37	6,04	4,76	3,45	16,2	12,5	13,9	13,3
Pozostałe aktywa trwałe	12	12,7	14,1	12,1	8,25	5,48	7,44	6,76	4,26	3,77
Aktywa razem	260	215	202	187	197	256	288	289	347	375
Zobowiązania handlowe	9,73	13,1	13,9	15,1	22	40,6	42	39,1	58,7	61,5
Przychody przyszłych okresów		0	2,14	3,05	3,26	4,62	4,44	4,7	4,79	5,09
Zobowiązania krótkoterminowe razem	85,5	70,8	68,5	68,8	74,3	109	124	121	155	162
Zobowiązania leasingowe					7,5	10,1	9,69	6,58	9,06	8,72
Pozostałe zobowiązania długoterminowe					3	1,29	0,38	0,14	0,12	1,51
Zobowiązania razem	97,5	82,6	72,2	71,1	84,8	121	134	127	164	172
Kapitał wpłacony	220	227	236	243	248	252	258	266	276	286
Zyski zatrzymane	-49	-88,2	-100	-119	-122	-71,4	-30,9	-9,96	10	38,1
Akcje własne					-3,98	-36,6	-62,6	-84	-93,9	-110
Skumulowane inne całkowite dochody	-8,57	-6,43	-6,45	-7,97	-9,78	-9,01	-10,3	-10,5	-9,43	-10,6
Kapitał własny	163	133	130	116	112	135	155	162	183	203
Kapitał własny razem	163	133	130	116	112	135	155	162	183	203
Pasywa razem	260	215	202	187	197	256	288	289	347	375
Akcje w obrocie	30,7	31,5	32,8	33,7	34,1	35,5	35,7	36,1	36,7	37,3

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2016	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-59,9	-39,2	-11,6	-19,3	-3,77	50,9	40,3	21	20	28,1
Amortyzacja	6,5	5,8	4,6	5,09	6,29	6,97	10,3	11,3	12,1	10,4
Wynagrodzenia w akcjach	12,2	7,38	6,6	6,51	5,66	6,95	8,48	8,19	11,1	14,5
Podatek odroczony	26,2	-0,62	-10,9	0,14	0,11	-24,5	6,29	6,58	5,32	2,4
Zmiana należności	-4,41	-1,61	6,58	-2,01	1,18	-0,84	-6,29	2,73	-4,27	0,23
Zmiana zapasów	-4,78	-3,51	8,12	3,95	-0,06	-7,04	0,44	-0,48	4,95	5,24
Zmiana zobowiązań handlowych	0,23	3,19	0,67	1,19	6,91	18,6	1,55	-2,89	8,37	-0,07
Przepływy operacyjne	45,8	-31,7	0,62	-6,24	16,5	65,4	44,8	47	70,2	66,8
Nakłady inwestycyjne	-6,09	-7,81	-4,17	-5,94	-4,19	-5,42	-8,12	-5,39	-8,91	-7,8
Przejęcia	0	0	-16,7	0	0	0	-11,2	0	-13,2	-6,5
Zakup inwestycji	0	0	-20	-70	-25	0	-1,82	-8,04	-2,26	-19
Przepływy inwestycyjne	-6,15	-7,92	-37,1	-15,7	28,6	-1	-21,1	-11,4	-16,1	-23
Emisja akcji	0,01	0,09	0,4	0,59	0,11	0,45	0	0,5	0,6	0,21
Skup akcji własnych			0	0	-3,98	-31,1	-25,4	-21,2	-9,43	-16,2
Przepływy finansowe	-0,22	-1,11	0,4	0,55	-5,7	-34,7	-31,9	-22,1	-11,2	-21,8
Różnice kursowe	-0,42	0,52	0,13	-0,54	0,11	0,54	-2,02	0,64	0,01	-0,58
Zmiana stanu środków pieniężnych	39	-40,2	-35,9	-22	39,5	30,3	-10,2	14,2	42,9	21,4
Wolne przepływy pieniężne	39,7	-39,5	-3,56	-12,2	12,3	60	36,7	41,6	61,3	59
Zapłacony podatek dochodowy	-34	-0,79	0,92	1,01	-1,52	1,44	0,89	1,59	1,71	9,2

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 43,61 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	47,6%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	9,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	11,2%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	10,0%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	6,8%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	18,4%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	20,1%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	32,0%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	14,1%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	7,9%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	186,1%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	4,2%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	1,7%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	2,2%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	31,2%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	19,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	18,3%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	12,8%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	9,1%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	13,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	49,8%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	-9,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	28,0%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	-7,6%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	80,2%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	40,5%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat	-11,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: wzrost r/r	38,1%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: CAGR 3 lat	-10,2%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-4,9%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	14,2%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	32,3%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-3,8%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	17,1%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	36,8%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	11,3%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	9,6%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	12,7%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	8,1%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	9,2%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	13,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	2,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-1,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	-0,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,58x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,42x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	1,34x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	43,9%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Kapitał obrotowy	99,7 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	27,1%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	122,0 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	1,17x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	26,1x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	16,5x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	22 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	39,3x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	9 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	86 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	-55 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	270,6%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	8,3%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	1,01 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	14,90 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	2,74 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	2,99 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	6,20 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	3,21 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	6,08 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	19,6%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	1,37 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	1,14 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	41,1x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	2,79x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	5,79x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	11,2x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	15,2x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	13,9x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	2,32x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	25,8x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	20,8x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	12,6x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	6,6%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	2,4%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	1,3%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała LIQUIDITY SERVICES INC w roku obrotowym 2025?

LIQUIDITY SERVICES INC wykazała przychody 476,7 mln USD za rok obrotowy 2025, o 31,2% więcej niż rok wcześniej.

Czy LIQUIDITY SERVICES INC była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 28,1 mln USD, marża netto 5,9%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała LIQUIDITY SERVICES INC w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 66,8 mln USD minus nakłady inwestycyjne 7,8 mln USD dały wolne przepływy 59,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do LIQUIDITY SERVICES INC