Spółki LECO Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweLINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 2275 | 2624 | 3029 | 3003 | 2655 | 3234 | 3761 | 4192 | 4009 | 4233 |
| Koszt sprzedaży | 1488 | 1749 | 2000 | 1996 | 1784 | 2166 | 2480 | 2726 | 2536 | 2699 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 787 | 875 | 1029 | 1008 | 871 | 1069 | 1281 | 1465 | 1473 | 1534 |
| Badania i rozwój | 44,7 | 47,9 | 54,2 | 56,8 | 51,4 | 56 | 63,2 | 71,2 | 81,8 | 85,6 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 469 | 541 | 628 | 621 | 544 | 597 | 657 | 759 | 781 | 798 |
| Zysk operacyjny | 284 | 377 | 376 | 371 | 282 | 462 | 612 | 718 | 636 | 718 |
| Koszty odsetkowe | 19,1 | 24,2 | 24,5 | 25,9 | 24 | 23,8 | 31,1 | 51,1 | 52,9 | 58,4 |
| Przychody odsetkowe | 2,09 | 4,79 | 6,94 | 2,53 | 1,99 | 1,57 | 1,61 | 6,76 | 10,1 | 6,82 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 10,8 | 8,73 | 10,7 | 21 | 3,94 | -114 | 9,99 | 13,4 | 0,47 | 8,95 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 277 | 366 | 369 | 368 | 264 | 325 | 593 | 687 | 594 | 675 |
| Podatek dochodowy | 79 | 119 | 81,7 | 75,4 | 57,9 | 48,4 | 121 | 142 | 128 | 155 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -0,03 | -0,03 | -0,07 | -0,03 | 0,03 | 0,11 | 0 | |||
| Zysk netto | 198 | 248 | 287 | 293 | 206 | 277 | 472 | 545 | 466 | 521 |
| EBITDA | 349 | 445 | 448 | 452 | 363 | 543 | 690 | 805 | 725 | 817 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 2,94 | 3,76 | 4,42 | 4,73 | 3,46 | 4,66 | 8,14 | 9,50 | 8,23 | 9,39 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 2,91 | 3,71 | 4,37 | 4,68 | 3,42 | 4,60 | 8,04 | 9,37 | 8,15 | 9,32 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 67,5 | 65,7 | 64,9 | 62 | 59,6 | 59,3 | 58 | 57,4 | 56,6 | 55,4 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 68,2 | 66,6 | 65,7 | 62,7 | 60,2 | 60,1 | 58,7 | 58,2 | 57,2 | 55,9 |
| Dywidenda na akcję | 1,31 | 1,44 | 1,64 | 1,90 | 1,98 | 2,09 | 2,32 | 2,63 | 2,88 | 3,04 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 379 | 327 | 359 | 200 | 257 | 193 | 197 | 394 | 377 | 309 |
| Należności | 274 | 395 | 397 | 375 | 373 | 429 | 542 | 539 | 482 | 539 |
| Zapasy | 255 | 349 | 362 | 394 | 381 | 540 | 665 | 563 | 544 | 633 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 96,2 | 124 | 120 | 108 | 100 | 128 | 154 | 198 | 242 | 259 |
| Aktywa obrotowe razem | 1044 | 1374 | 1238 | 1076 | 1112 | 1290 | 1558 | 1693 | 1645 | 1740 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 372 | 477 | 479 | 529 | 522 | 512 | 545 | 575 | 619 | 703 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 51,5 | 43,6 | 48 | 44,8 | 53,3 | 54,3 | 53 | |||
| Wartość firmy | 232 | 235 | 281 | 337 | 336 | 430 | 665 | 694 | 805 | 887 |
| Wartości niematerialne | 130 | 127 | 148 | 178 | 134 | 149 | 203 | 187 | 221 | 250 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 157 | 178 | 184 | 237 | 193 | 193 | 187 | 183 | 152 | 449 |
| Aktywa razem | 1943 | 2407 | 2350 | 2371 | 2314 | 2592 | 3181 | 3377 | 3520 | 3778 |
| Zobowiązania handlowe | 177 | 270 | 269 | 273 | 257 | 330 | 352 | 325 | 297 | 365 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 67,4 | 91,9 | 94,2 | 83 | 98,4 | 109 | 109 | 112 | 104 | 116 |
| Przychody przyszłych okresów | 16,3 | |||||||||
| Zadłużenie krótkoterminowe | 1,89 | 2,13 | 0,11 | 35 | 2,73 | 52,7 | 93,5 | 2,44 | 111 | 144 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 388 | 529 | 538 | 563 | 549 | 756 | 853 | 755 | 879 | 957 |
| Zadłużenie długoterminowe | 704 | 704 | 703 | 712 | 715 | 717 | 1110 | 1103 | 1151 | 1150 |
| Zobowiązania leasingowe | 39,1 | 34 | 39 | 35,9 | 41,6 | 42,1 | 40,1 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 97,8 | 201 | 176 | 212 | 213 | 199 | 166 | 198 | 153 | 201 |
| Zobowiązania razem | 1231 | 1474 | 1462 | 1552 | 1524 | 1728 | 2147 | 2068 | 2193 | 2308 |
| Zadłużenie razem | 706 | 706 | 703 | 712 | 716 | 718 | 1121 | 1103 | 1251 | 1150 |
| Kapitał wpłacony | 309 | 334 | 360 | 389 | 410 | 451 | 482 | 523 | 567 | 602 |
| Zyski zatrzymane | 2236 | 2388 | 2564 | 2736 | 2821 | 2970 | 3307 | 3688 | 3993 | 4342 |
| Akcje własne | -1515 | -1554 | -1754 | -2042 | -2150 | -2310 | -2489 | -2683 | -2942 | -3278 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -329 | -247 | -294 | -276 | -302 | -257 | -275 | -230 | -300 | -206 |
| Kapitał własny | 711 | 932 | 887 | 818 | 790 | 864 | 1034 | 1309 | 1327 | 1470 |
| Udziały niekontrolujące | 0,73 | 0,82 | 0,65 | 0,91 | 0,98 | -0,19 | -0,1 | |||
| Kapitał własny razem | 712 | 932 | 888 | 819 | 790 | 864 | 1034 | 1309 | 1327 | 1470 |
| Pasywa razem | 1943 | 2407 | 2350 | 2371 | 2314 | 2592 | 3181 | 3377 | 3520 | 3778 |
| Akcje w obrocie | 65,7 | 65,7 | 63,5 | 60,6 | 59,6 | 58,8 | 57,6 | 57 | 56,2 | 54,8 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 198 | 247 | 287 | 293 | 206 | 277 | 472 | 545 | 466 | 521 |
| Amortyzacja | 65,1 | 68,1 | 72,3 | 81,5 | 80,5 | 81,1 | 78,1 | 86,7 | 88,2 | 98,5 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 10,3 | 12,7 | 18,6 | 16,6 | 15,4 | 23,8 | 25,3 | 26,2 | 24,1 | 20,3 |
| Podatek odroczony | -9,81 | -3,81 | -3,26 | 14,7 | 1,02 | -30,1 | -48,5 | -23,9 | -41,1 | 83 |
| Zmiana należności | -12,3 | -16,8 | -4,06 | 50,4 | 3,58 | -65,8 | -65 | 15 | 52,8 | -26,4 |
| Zmiana zapasów | 14,6 | 19,4 | -23,9 | -12 | 22,8 | -154 | -81,2 | 122 | 25,4 | -47,8 |
| Przepływy operacyjne | 313 | 335 | 329 | 403 | 351 | 365 | 383 | 668 | 599 | 661 |
| Nakłady inwestycyjne | -49,9 | -61,7 | -71,2 | -69,6 | -59,2 | -62,5 | -71,9 | -91 | -117 | -127 |
| Przejęcia | -71,6 | -72,5 | -102 | -135 | 0 | -156 | -436 | -32,7 | -253 | -138 |
| Zakup inwestycji | -38,9 | -206 | -268 | 0 | 0 | |||||
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 0 | 65,4 | 447 | 0 | 0 | |||||
| Przepływy inwestycyjne | -160 | -272 | 20,8 | -193 | -49,2 | -205 | -505 | -74,7 | -361 | -257 |
| Emisja długu | 350 | 0,03 | 0 | 0 | 405 | 0 | 550 | 0 | ||
| Spłata długu | -0,48 | -0,04 | -0,11 | -0,11 | -0,01 | 0 | -8,11 | -401 | -100 | |
| Emisja akcji | 25 | 16,6 | 4,69 | 14,3 | 17,2 | 19,2 | 6,39 | 22,4 | 27,4 | 11,6 |
| Skup akcji własnych | -342 | -43,2 | -202 | -293 | -113 | -165 | -181 | -199 | -264 | -338 |
| Wypłacone dywidendy | -87,3 | -92,5 | -102 | -118 | -118 | -122 | -131 | -148 | -162 | -168 |
| Przepływy finansowe | -72 | -135 | -302 | -372 | -246 | -222 | 134 | -412 | -245 | -462 |
| Różnice kursowe | -5,61 | 19,7 | -15,7 | 2,3 | 1,71 | -2,09 | -8,23 | |||
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 75 | -52,5 | 32,1 | -159 | 57,7 | -64,3 | 4,19 | 197 | -16,5 | -68,5 |
| Wolne przepływy pieniężne | 263 | 273 | 258 | 334 | 292 | 303 | 312 | 577 | 482 | 534 |
| Zapłacone odsetki | 15,3 | 23,8 | 23,8 | 25 | 26,3 | 23,8 | 30,9 | 49,4 | 51,3 | 58,8 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 73 | 81,7 | 85,8 | 42,9 | 59,4 | 87,3 | 152 | 181 | 158 | 101 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 36,0% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 17,1% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 19,4% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 16,1% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 12,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 12,1% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 15,3% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 23,1% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 35,6% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 14,5% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 24,0% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Koszty SG&A / przychody | 18,4% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,5% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 3,2% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 2,3% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 5,6% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 4,0% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 9,8% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 4,2% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 6,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 12,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 12,8% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 5,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 20,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 12,7% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 5,8% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 17,6% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 11,7% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 3,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 20,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 14,4% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 5,0% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 22,2% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 10,4% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 19,9% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 13,5% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 10,7% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 19,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 12,8% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 5,6% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 9,4% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 9,0% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 10,7% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 12,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 13,2% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 7,3% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 5,9% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 10,3% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -2,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -1,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -1,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,98x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,93x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,27x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,74x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 30,2% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 59,2% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 907,6 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 1,04x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 13,1x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | 872,5 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 23,2% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 668,9 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 1,18x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 6,12x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 4,16x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 88 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 7,64x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 48 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 57 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 79 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 98,0% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 21,1% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 10,05 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 81,32 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 9,84 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 12,48 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 28,51 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 12,27 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 4,45 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 30,9% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 31,5% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
| Skup akcji / FCF | 43,7% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 14,81 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 15,72 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 26,8x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 3,30x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 9,53x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 22,1x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 27,3x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 21,5x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 3,51x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 20,5x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 18,1x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 29,0x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 3,7% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 3,7% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 1,2% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 2,8% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 5,30x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC w roku obrotowym 2025?
LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC wykazała przychody 4,23 mld USD za rok obrotowy 2025, o 5,6% więcej niż rok wcześniej.
Czy LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 520,5 mln USD, marża netto 12,3%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS INC w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 661,2 mln USD minus nakłady inwestycyjne 127,0 mln USD dały wolne przepływy 534,2 mln USD.