Spółki KEY Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweKEYCORP /NEW/: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które KEYCORP /NEW/ składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 5024 | 6308 | 6455 | 6400 | 6715 | 7292 | 7272 | 6413 | 4619 | 7513 |
| Sprzedaż i marketing | 101 | 120 | 102 | 96 | 97 | 126 | 123 | 109 | 94 | 95 |
| Koszty odsetkowe | 400 | 613 | 969 | 1326 | 651 | 296 | 885 | 4014 | ||
| Przychody odsetkowe | 16 | 17 | 21 | 13 | 6 | 7 | 22 | 73 | 62 | 33 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 968 | 1928 | 2203 | 2022 | 1556 | 3254 | 2333 | 1160 | -306 | 2304 |
| Podatek dochodowy | 179 | 637 | 344 | 314 | 227 | 642 | 422 | 196 | -143 | 476 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | 790 | 1289 | 1859 | 1708 | 1329 | 2612 | 1911 | 964 | -163 | 1828 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -1 | 2 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Zysk netto | 791 | 1296 | 1866 | 1717 | 1343 | 2625 | 1917 | 967 | -161 | 1829 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,81 | 1,14 | 1,73 | 1,63 | 1,28 | 2,65 | 1,94 | 0,89 | -0,32 | 1,53 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,80 | 1,13 | 1,71 | 1,62 | 1,27 | 2,63 | 1,93 | 0,88 | -0,32 | 1,52 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 928 | 1072 | 1041 | 992 | 968 | 947 | 924 | 927 | 950 | 1099 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 939 | 1089 | 1055 | 1002 | 975 | 957 | 933 | 933 | 950 | 1108 |
| Dywidenda na akcję | 0,33 | 0,38 | 0,57 | 0,71 | 0,74 | 0,75 | 0,79 | 0,82 | 0,82 | 0,82 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 677 | 671 | 678 | 732 | 1091 | 913 | 887 | 941 | 1743 | 1287 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 2775 | 4447 | 2562 | 1272 | 16 194 | 11 010 | 2432 | 10 817 | 17 504 | 10 163 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 978 | 930 | 882 | 814 | 753 | 681 | 636 | 661 | 614 | 628 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 654 | 630 | 595 | 525 | 479 | 453 | 444 | |||
| Wartość firmy | 2446 | 2538 | 2516 | 2664 | 2664 | 2693 | 2752 | 2752 | 2752 | 2752 |
| Wartości niematerialne | 384 | 416 | 316 | 253 | 188 | 130 | 94 | 55 | 27 | 8 |
| Aktywa razem | 136 453 | 137 698 | 139 613 | 144 988 | 170 336 | 186 346 | 189 813 | 188 281 | 187 168 | 184 381 |
| Zobowiązania razem | 121 213 | 122 673 | 124 017 | 127 950 | 152 355 | 168 923 | 176 359 | 173 644 | 168 992 | 164 000 |
| Zadłużenie razem | 12 384 | 14 333 | 13 732 | 12 448 | 13 709 | 12 042 | 19 307 | 19 554 | 12 105 | 9917 |
| Kapitał wpłacony | 6385 | 6335 | 6331 | 6295 | 6281 | 6278 | 6286 | 6281 | 6038 | 6035 |
| Zyski zatrzymane | 9378 | 10 335 | 11 556 | 12 469 | 12 751 | 14 553 | 15 616 | 15 672 | 14 584 | 15 359 |
| Akcje własne | -2904 | -3150 | -4181 | -4909 | -4946 | -5979 | -5910 | -5844 | -2733 | -2810 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -541 | -779 | -818 | 26 | 738 | -586 | -6295 | -5229 | -3470 | -1960 |
| Kapitał własny | 15 240 | 15 023 | 15 595 | 17 038 | 17 981 | 17 423 | 13 454 | 14 637 | 18 176 | 20 381 |
| Udziały niekontrolujące | 0 | 2 | 1 | 0 | 0 | |||||
| Kapitał własny razem | 15 240 | 15 025 | 15 596 | 17 038 | 17 981 | 17 423 | 13 454 | 14 637 | 18 176 | 20 381 |
| Pasywa razem | 136 453 | 137 698 | 139 613 | 144 988 | 170 336 | 186 346 | 189 813 | 188 281 | 187 168 | 184 381 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 790 | 1298 | 1866 | 1717 | 1343 | 2625 | 1917 | 967 | -161 | 1829 |
| Amortyzacja | 123 | 138 | 131 | 118 | 115 | 107 | 96 | 89 | 91 | 87 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 99 | 100 | 99 | 96 | 101 | 104 | 120 | 121 | 104 | 132 |
| Podatek odroczony | 11 | 303 | 98 | 53 | -192 | 146 | -26 | -109 | -351 | 3 |
| Przepływy operacyjne | 1689 | 1815 | 2506 | 2906 | 1673 | 1153 | 4469 | 2903 | 664 | 2208 |
| Nakłady inwestycyjne | -145 | -112 | -99 | -85 | -63 | -66 | -96 | -142 | -65 | -107 |
| Przejęcia | -481 | -144 | 0 | -185 | 0 | -29 | -58 | 0 | 0 | |
| Zakup inwestycji | -5718 | -3002 | -4594 | -5714 | -15 619 | -28 190 | -4473 | -2160 | -21 078 | -7813 |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 4241 | 3999 | 3197 | 3586 | 9923 | 7623 | 4545 | 3225 | 2758 | 7338 |
| Przepływy inwestycyjne | -6457 | -2239 | -2482 | -4918 | -24 721 | -15 068 | -10 934 | 1417 | 2497 | 3219 |
| Emisja długu | 2827 | 2852 | 2306 | 2129 | 3607 | 1203 | 16 596 | 5240 | 1646 | 1556 |
| Spłata długu | -1308 | -748 | -2880 | -3634 | -2508 | -2566 | -8580 | -5052 | -9057 | -4052 |
| Emisja akcji | 32 | 25 | 20 | 18 | 8 | 27 | 6 | 1 | 10 | 9 |
| Skup akcji własnych | -140 | -664 | -1098 | -835 | -134 | -585 | 0 | 0 | ||
| Wypłacone dywidendy | -335 | -480 | -656 | -804 | -829 | -823 | -854 | -911 | -927 | -1054 |
| Przepływy finansowe | 4838 | 418 | -17 | 2066 | 23 407 | 13 737 | 6439 | -4266 | -2359 | -5883 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 70 | -6 | 7 | 54 | 359 | -178 | -26 | 54 | 802 | -456 |
| Wolne przepływy pieniężne | 1544 | 1703 | 2407 | 2821 | 1610 | 1087 | 4373 | 2761 | 599 | 2101 |
| Zapłacone odsetki | 429 | 598 | 892 | 1251 | 731 | 363 | 601 | 3109 | 4160 | 3710 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 144 | 6 | 12 | 18 | 241 | 277 | 292 | 156 | 68 | 71 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża przed opodatkowaniem | 32,7% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 26,0% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 15,3% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 16,8% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 20,6% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 10,3% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 1,1% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 1,7% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 1,4% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 11,1% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 62,7% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 1,1% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 2,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | -1,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 6,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 3 lat | -7,7% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 3,7% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 232,5% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -20,9% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 5,7% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 250,8% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | -21,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 5,5% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 0,0% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 1,3% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 2,1% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 12,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 14,8% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 2,5% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -1,5% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -1,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 1,6% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 16,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 5,9% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 2,6% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Dług / kapitał własny | 0,55x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 5,7% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 89,7% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | -3,16 mld USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 1,4% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 17,04 mld USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,04x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 12,6x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Konwersja zysku na FCF | 59,1% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 8,5% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,88 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 7,24 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 1,11 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 1,21 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 18,33 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 15,78 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 13,08 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 51,4% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 87,0% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 21,99 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 18,83 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 10,8x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 2,81x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 1,11x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 1,29x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 18,3x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 16,8x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 2,41x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/FCF | 15,7x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 5,5% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 9,2% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 4,7% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 4,7% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała KEYCORP /NEW/ w roku obrotowym 2025?
KEYCORP /NEW/ wykazała przychody 7,51 mld USD za rok obrotowy 2025, o 62,7% więcej niż rok wcześniej.
Czy KEYCORP /NEW/ była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 1,83 mld USD, marża netto 24,3%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała KEYCORP /NEW/ w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 2,21 mld USD minus nakłady inwestycyjne 107,0 mln USD dały wolne przepływy 2,10 mld USD.