Spółki KD Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweKyndryl Holdings, Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które Kyndryl Holdings, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 20 279 | 19 352 | 18 657 | 17 026 | 16 052 | 15 057 | 15 092 |
| Koszt sprzedaży | 17 682 | 17 137 | 16 550 | 14 498 | 13 189 | 11 914 | 11 803 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 2597 | 2215 | 2107 | 2528 | 2863 | 3143 | 3289 |
| Badania i rozwój | 83 | 76 | 63 | 79 | 58 | 49 | 57 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 2970 | 2948 | 2776 | 2914 | 2773 | 2591 | 2654 |
| Sprzedaż i marketing | 55 | 34 | 56 | 136 | 115 | 83 | 69 |
| Koszty odsetkowe | 76 | 63 | 64 | 94 | 122 | 100 | 89 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -579 | -1760 | -1903 | -851 | -168 | 435 | 414 |
| Podatek dochodowy | 364 | 247 | 402 | 524 | 172 | 184 | 215 |
| Zysk netto | -943 | -2007 | -2304 | -1374 | -340 | 252 | 198 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -4,21 | -8,96 | -10,28 | -6,06 | -1,48 | 1,09 | 0,87 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -4,21 | -8,96 | -10,28 | -6,06 | -1,48 | 1,05 | 0,85 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 224 | 224 | 224 | 227 | 229 | 232 | 228 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 224 | 224 | 224 | 227 | 229 | 239 | 234 |
| Dywidenda na akcję | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
Bilans
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 50 | 24 | 2223 | 1847 | 1553 | 1786 | 2623 |
| Należności | 1444 | 2279 | 1523 | 1599 | 1345 | 1300 | |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 157 | 337 | 510 | 514 | 446 | 436 | |
| Aktywa obrotowe razem | 2843 | 5777 | 4963 | 4747 | 4589 | 5528 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 3991 | 2923 | 2779 | 2674 | 2570 | 2517 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 1131 | 1361 | 964 | 864 | 731 | 853 | |
| Wartość firmy | 1162 | 1230 | 732 | 812 | 805 | 790 | 786 |
| Wartości niematerialne | 60 | 36 | 171 | 188 | 218 | 165 | |
| Pozostałe aktywa trwałe | 85 | 385 | 267 | 67 | 162 | 360 | |
| Aktywa razem | 11 205 | 13 213 | 11 464 | 10 590 | 10 452 | 12 551 | |
| Zobowiązania handlowe | 919 | 1140 | 1774 | 1408 | 1351 | 1346 | |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 512 | 498 | 346 | 487 | 437 | 369 | |
| Przychody przyszłych okresów | 854 | 872 | 820 | 825 | 746 | 888 | |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 69 | 103 | 110 | 126 | 129 | 1800 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 3910 | 4457 | 4868 | 4589 | 4300 | 6307 | |
| Zadłużenie długoterminowe | 140 | 3000 | 3000 | 2900 | 2900 | 3900 | |
| Zobowiązania leasingowe | 850 | 1007 | 707 | 622 | 511 | 602 | |
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 282 | 522 | 450 | 332 | 443 | 1176 | |
| Zobowiązania razem | 6274 | 10 446 | 10 002 | 9468 | 9121 | 11 259 | |
| Zadłużenie razem | 140 | 3000 | 3000 | 2900 | 2900 | 3900 | |
| Kapitał wpłacony | 4284 | 4428 | 4524 | 4631 | 4701 | ||
| Zyski zatrzymane | -375 | -1978 | -2319 | -2067 | -1869 | ||
| Akcje własne | -1 | -23 | -45 | -184 | -582 | ||
| Skumulowane inne całkowite dochody | -1100 | -1143 | -1062 | -1145 | -1160 | -1074 | |
| Kapitał własny | 4873 | 2765 | 1365 | 1015 | 1219 | 1175 | |
| Udziały niekontrolujące | 58 | 3 | 97 | 107 | 113 | 117 | |
| Kapitał własny razem | 5994 | 4985 | 2767 | 1462 | 1122 | 1331 | 1293 |
| Pasywa razem | 11 205 | 13 213 | 11 464 | 10 590 | 10 452 | 12 551 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2019 | FY2021 | FY2021 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | FY2026 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -943 | -2007 | -2304 | -1374 | -340 | 252 | 198 |
| Amortyzacja | 1469 | 1445 | 1300 | 900 | 834 | 660 | 762 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 51 | 64 | 71 | 113 | 95 | 100 | 64 |
| Podatek odroczony | -33 | -52 | -401 | 285 | -13 | -1 | -24 |
| Zmiana należności | 23 | 387 | -1076 | 664 | -105 | 284 | 84 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 33 | 70 | 125 | 282 | -305 | -89 | -93 |
| Przepływy operacyjne | 1134 | 628 | -119 | 781 | 454 | 942 | 948 |
| Nakłady inwestycyjne | -1190 | -1036 | -752 | -865 | -651 | -605 | -608 |
| Przepływy inwestycyjne | -1128 | -953 | -572 | -835 | -553 | -404 | -561 |
| Emisja długu | 494 | ||||||
| Skup akcji własnych | -93 | -304 | |||||
| Przepływy finansowe | 0 | 312 | 2915 | -141 | -170 | -286 | 457 |
| Różnice kursowe | -1 | 1 | -22 | -100 | -37 | -16 | -9 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 5 | -13 | 2203 | -294 | -306 | 235 | 836 |
| Wolne przepływy pieniężne | -56 | -408 | -871 | -84 | -197 | 337 | 340 |
| Zapłacone odsetki | 2 | 98 | 118 | 119 | 115 | ||
| Zapłacony podatek dochodowy | 12 | 167 | 191 | 149 | 151 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 21,8% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 1,7% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 0,6% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 1,0% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 5,1% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 65,2% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 8,1% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 0,7% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Koszty SG&A / przychody | 17,9% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,4% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 4,1% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 5,0% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 0,2% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -3,9% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | -4,9% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 4,6% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 9,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 8,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | -21,4% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: wzrost r/r | -19,0% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 0,6% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 6,7% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 8,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 0,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -3,6% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | -4,9% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | -24,8% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 20,1% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 3,1% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 2,3% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -2,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 1,0% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 0,9% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,85x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,56x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,35x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 3,64x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 32,4% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 90,3% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 1,80 mld USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Kapitał obrotowy | -911,0 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 7,9% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 125,0 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 1,24x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 6,04x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja należności | 12,0x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 30 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 33 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Konwersja zysku na FCF | 170,1% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 80,6% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,39 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 67,85 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 0,67 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 3,45 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 4,85 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 0,57 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 9,54 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Skup akcji / FCF | 206,8% | Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,53 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 4,32 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 29,0x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,17x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 2,36x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 20,2x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/FCF | 17,1x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 3,32x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,29x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/FCF | 29,2x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 5,9% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 3,4% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 12,1% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała Kyndryl Holdings, Inc. w roku obrotowym 2026?
Kyndryl Holdings, Inc. wykazała przychody 15,09 mld USD za rok obrotowy 2026, o 0,2% więcej niż rok wcześniej.
Czy Kyndryl Holdings, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2026?
Tak. Zysk netto wyniósł 198,0 mln USD, marża netto 1,3%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Kyndryl Holdings, Inc. w roku obrotowym 2026?
Przepływy operacyjne 948,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 608,0 mln USD dały wolne przepływy 340,0 mln USD.