Spółki JPM Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweJPMORGAN CHASE & CO: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które JPMORGAN CHASE & CO składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 96 569 | 100 705 | 108 783 | 115 720 | 119 951 | 121 649 | 128 695 | 158 104 | 177 556 | 182 447 |
| Sprzedaż i marketing | 2897 | 2900 | 3044 | 3351 | 2476 | 3036 | 3911 | 4591 | 4974 | 5531 |
| Koszty odsetkowe | 9818 | 13 874 | 21 041 | 26 795 | 9960 | 5553 | 26 097 | 81 321 | ||
| Przychody odsetkowe | 7304 | 7382 | 7248 | 9291 | 9027 | 7523 | 11 347 | 18 726 | 23 144 | 28 032 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 34 536 | 35 900 | 40 764 | 44 866 | 35 815 | 59 562 | 46 166 | 61 612 | 75 081 | 72 595 |
| Podatek dochodowy | 9803 | 11 459 | 8290 | 8435 | 6684 | 11 228 | 8490 | 12 060 | 16 610 | 15 547 |
| Zysk netto | 24 733 | 24 441 | 32 474 | 36 431 | 29 131 | 48 334 | 37 676 | 49 552 | 58 471 | 57 048 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 6,24 | 6,35 | 9,04 | 10,75 | 8,89 | 15,39 | 12,10 | 16,25 | 19,79 | 20,05 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 6,19 | 6,31 | 9,00 | 10,72 | 8,88 | 15,36 | 12,09 | 16,23 | 19,75 | 20,02 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 3659 | 3552 | 3396 | 3222 | 3082 | 3022 | 2966 | 2939 | 2874 | 2777 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 3690 | 3577 | 3414 | 3230 | 3087 | 3027 | 2970 | 2943 | 2879 | 2782 |
| Dywidenda na akcję | 1,88 | 2,12 | 2,72 | 3,40 | 3,60 | 3,80 | 4,00 | 4,10 | 4,80 | 5,80 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 391 154 | 431 304 | 278 793 | 263 631 | 527 609 | 740 834 | 567 234 | 624 151 | 469 317 | 343 338 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 14 131 | 14 159 | 14 934 | 25 813 | 27 109 | 27 070 | 27 734 | |||
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 8190 | 8006 | 7888 | 7782 | 8431 | 8494 | 8901 | |||
| Wartość firmy | 47 288 | 47 507 | 47 471 | 47 823 | 49 248 | 50 315 | 51 662 | 52 634 | 52 565 | 52 731 |
| Wartości niematerialne | 707 | 2000 | 1700 | 1300 | ||||||
| Aktywa razem | 2 490 972 | 2 533 600 | 2 622 532 | 2 686 477 | 3 384 757 | 3 743 567 | 3 665 743 | 3 875 393 | 4 002 814 | 4 424 900 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 34 443 | 51 802 | 69 276 | 40 920 | 45 208 | 53 594 | 44 027 | 44 712 | 52 893 | 64 776 |
| Zobowiązania razem | 2 236 782 | 2 277 907 | 2 366 017 | 2 426 049 | 3 105 403 | 3 449 440 | 3 373 411 | 3 547 515 | 3 658 056 | 4 062 462 |
| Kapitał wpłacony | 91 627 | 90 579 | 89 162 | 88 522 | 88 394 | 88 415 | 89 044 | 90 128 | 90 911 | 91 114 |
| Zyski zatrzymane | 162 440 | 177 676 | 199 202 | 223 211 | 236 990 | 272 268 | 296 456 | 332 901 | 376 166 | 416 055 |
| Akcje własne | -28 854 | -42 595 | -60 494 | -83 049 | -88 184 | -105 415 | -107 336 | -116 217 | -134 018 | -164 591 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -1175 | -119 | -1507 | 1569 | 7986 | -84 | -17 341 | -10 443 | -12 456 | -4290 |
| Kapitał własny | 254 190 | 255 693 | 256 515 | 261 330 | 279 354 | 294 127 | 292 332 | 327 878 | 344 758 | 362 438 |
| Kapitał własny razem | 254 190 | 255 693 | 256 515 | 261 330 | 279 354 | 294 127 | 292 332 | 327 878 | 344 758 | 362 438 |
| Pasywa razem | 2 490 972 | 2 533 600 | 2 622 532 | 2 687 379 | 3 384 757 | 3 743 567 | 3 665 743 | 3 875 393 | 4 002 814 | 4 424 900 |
| Akcje w obrocie | 3561 | 3425 | 3276 | 3084 | 3049 | 2944 | 2934 | 2877 | 2798 | 2696 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 24 733 | 24 441 | 32 474 | 36 431 | 29 131 | 48 334 | 37 676 | 49 552 | 58 471 | 57 048 |
| Amortyzacja | 5478 | 6179 | 7791 | 8368 | 8614 | 7932 | 7051 | 7512 | 7938 | 8821 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 1940 | 2070 | 2322 | 2256 | 2451 | 2929 | 2794 | 3117 | 3504 | 3614 |
| Podatek odroczony | 4651 | 2312 | 1721 | 1270 | -3573 | 3748 | -2738 | -4534 | 2004 | 5611 |
| Przepływy operacyjne | 21 884 | -10 827 | 15 614 | 4092 | -79 910 | 78 084 | 107 119 | 12 974 | -42 012 | -147 782 |
| Przejęcia | 0 | 0 | -9920 | -2362 | 0 | |||||
| Zakup inwestycji | -123 959 | -105 309 | -95 091 | -242 149 | -397 145 | -248 785 | -126 258 | -115 499 | -352 712 | -308 772 |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 65 950 | 56 117 | 37 401 | 52 200 | 57 675 | 50 075 | 39 159 | 53 744 | 38 499 | 37 414 |
| Przepływy inwestycyjne | -89 202 | 28 249 | -199 420 | -52 059 | -261 912 | -129 344 | -137 819 | 67 643 | -163 403 | -265 565 |
| Skup akcji własnych | -9082 | -15 410 | -19 983 | -24 001 | -6517 | -18 408 | -3162 | -9824 | -18 830 | -31 591 |
| Wypłacone dywidendy | -8476 | -8993 | -10 109 | -12 343 | -12 690 | -12 858 | -13 562 | -13 463 | -14 783 | -16 625 |
| Przepływy finansowe | 98 271 | 14 642 | 34 158 | 32 987 | 596 645 | 275 993 | -126 257 | -25 571 | 63 447 | 269 533 |
| Różnice kursowe | -1482 | 8086 | -2863 | -182 | 9155 | -11 508 | -16 643 | 1871 | -12 866 | 17 835 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 29 471 | 40 150 | -152 511 | -15 162 | 263 978 | 213 225 | -173 600 | 56 917 | -154 834 | -125 979 |
| Zapłacone odsetki | 9508 | 14 153 | 21 152 | 29 918 | 13 077 | 5142 | 23 143 | 77 114 | 99 642 | 96 436 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 2405 | 4325 | 3542 | 6224 | 8140 | 18 737 | 4355 | 9908 | 11 715 | 5309 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża przed opodatkowaniem | 42,1% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 32,6% | Zysk netto / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | -81,5% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 22,4% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 17,4% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 1,3% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 2,0% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 4,6% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 2,8% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 12,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 8,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | -2,4% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 14,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 14,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 1,4% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 18,3% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 17,7% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 20,8% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | 13,2% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | 10,0% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 5,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 7,4% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 5,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 10,5% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 6,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 5,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -3,4% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -2,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -2,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zobowiązania / aktywa | 92,5% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 1,1% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 321,89 mld USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,04x | Przychody / średnie aktywa razem. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 24,15 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 74,01 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | -60,33 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 139,04 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 119,47 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 114,99 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 26,6% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 911,92 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 602,11 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 14,0x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 4,57x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 2,43x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 2,83x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| EV/przychody | 3,02x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| Stopa zysku | 7,1% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 1,9% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 5,4% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 0,77x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Jakie przychody miała JPMORGAN CHASE & CO w roku obrotowym 2025?
JPMORGAN CHASE & CO wykazała przychody 182,45 mld USD za rok obrotowy 2025, o 2,8% więcej niż rok wcześniej.
Czy JPMORGAN CHASE & CO była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 57,05 mld USD, marża netto 31,3%.