IDEXX LABORATORIES INC /DE: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które IDEXX LABORATORIES INC /DE składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	1775	1969	2213	2407	2707	3215	3367	3661	3898	4304
Koszt sprzedaży	800	872	972	1041	1136	1326	1363	1471	1519	1644
Zysk brutto ze sprzedaży	975	1097	1242	1366	1571	1889	2004	2190	2379	2660
Badania i rozwój	101	109	118	133	141	161	255	191	220	251
Sprzedaż i marketing	317	354	387	418	434	487	525	566	589	644
Ogólne i administracyjne	207	221	245	261	301	310	326	336	442	405
Koszty operacyjne			750				1106	1093	1251	1300
Zysk operacyjny	350	413	491	553	695	932	899	1097	1128	1360
Koszty odsetkowe	32	37,2	34,7	31,1	33,1	29,8	39,9	41,6	31,2	38,9
Zysk przed opodatkowaniem	322	381	458	522	662	903	860	1061	1110	1324
Podatek dochodowy	99,8	118	80,7	94,4	79,9	158	181	216	222	265
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	0,01	0,13	0,02	0,07	0,36	-0	0	0
Zysk netto	222	263	377	428	582	745	679	845	888	1059
EBITDA	428	496	575	641	791	1037	1011	1212	1258	1505
Zysk na akcję, podstawowy	2,47	3,00	4,34	4,97	6,82	8,74	8,12	10,17	10,77	13,17
Zysk na akcję, rozwodniony	2,44	2,94	4,26	4,89	6,71	8,60	8,03	10,06	10,67	13,08
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	89,7	87,8	86,9	86,1	85,3	85,2	83,6	83,1	82,5	80,4
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	90,9	89,6	88,5	87,5	86,7	86,6	84,6	84	83,2	81

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	155	188	124	90,3	384	144	113	454	288	180
Inwestycje krótkoterminowe	237	284	0
Należności	204	235	249	269	331	368	401	457	474	552
Zapasy	158	164	173	195	210	269	368	380	382	378
Pozostałe aktywa obrotowe	91,2	101	108	125	138	174	220	204	256	304
Aktywa obrotowe razem	846	972	654	680	1063	956	1101	1495	1400	1414
Rzeczowe aktywa trwałe	357	379	437	534	555	588	649	702	713	747
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	80,6	91,2	105	119	115	116	123
Wartość firmy	178	200	214	240	243	359	362	366	405	414
Wartości niematerialne	46,2	43,8	41,8	58,5	52,5	99	97,7	84,5	112	110
Pozostałe aktywa trwałe	103	119	190	240	290	330	418	497	548	542
Aktywa razem	1531	1713	1537	1832	2295	2437	2747	3260	3293	3351
Zobowiązania handlowe	60,1	67	69,5	72,2	74,6	116	110	111	114	110
Rozliczenia międzyokresowe bierne	236	253	261	323	416	459	434	479	502	530
Przychody przyszłych okresów	27,4	29,2	41,3	41,5	42,6	40	37,9	37,2	33,8	35,3
Zadłużenie krótkoterminowe				0	50	75	75	75	168	75
Zobowiązania krótkoterminowe razem	935	1005	770	725	583	764	1236	952	1068	1149
Zadłużenie długoterminowe				699	858	775	694	623	450	375
Zobowiązania leasingowe			0	67,5	77	87,4	101	99,7	97,8	101
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	38,9	95,7	84,8	81,2	85,6	70,9	67,6	65,5	44,3	56,5
Zobowiązania razem	1639	1767	1547	1655	1662	1747	2138	1775	1698	1745
Zadłużenie razem	594	607	602	699	909	851	770	698	618	450
Kapitał wpłacony	1012	1074	1138	1214	1295	1377	1463	1570	1674	1827
Zyski zatrzymane	540	804	1168	1596	2176	2920	3600	4445	5332	6392
Akcje własne	-1633	-1912	-2289	-2601	-2800	-3571	-4392	-4475	-5334	-6561
Skumulowane inne całkowite dochody	-43,1	-36,5	-41,8	-46,2	-53,6	-53,5	-77,8	-71,2	-93,6	-68,8
Kapitał własny	-108	-54,1	-9,51	177	632	690	609	1485	1595	1605
Udziały niekontrolujące	0,14	0,26	0,28	0,35	0,71	0
Kapitał własny razem	-108	-53,8	-9,23	178	633	690	609	1485	1595	1605
Pasywa razem	1531	1713	1537	1832	2295	2437	2747	3260	3293	3351
Akcje w obrocie		87,1	86,1	85,5	85,4	84,6	82,9	83	81,6	79,7

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	222	263	377	428	582	745	679	845	888	1059
Amortyzacja	78,2	83,1	83,2	88	96	105	112	115	130	145
Wynagrodzenia w akcjach	19,9	23,5	25,2	39,3	31	37,8	49,8	59,7	60,3	60
Podatek odroczony	20,6	-7,92	1,14	6,03	-36,7	-3,44	-34,9	-48,3	-24,2	131
Zmiana należności	-22,6	-24,9	-18,4	-22,5	-60,7	-33,1	-41,4	-53,9	-28,3	-68,7
Zmiana zapasów	7,65	-19,1	-25,6	-37,3	-18,9	-52,9	-122	-28,7	-28	-0,79
Zmiana zobowiązań handlowych							3,47	-0,56	8,09	-8,57
Przepływy operacyjne	339	373	400	459	648	756	543	907	929	1182
Nakłady inwestycyjne	-64,8	-74,4	-116	-155	-107	-120	-149	-134	-121	-125
Przejęcia	-1,96	-14,6	-22,5	-50,3	-1,5	-173	-11,5	0	-76,7	0
Zakup inwestycji	-228	-334	-0,09	0	0
Sprzedaż i zapadalność inwestycji	204	287	284	0	0
Przepływy inwestycyjne	-90,8	-139	139	-206	-109	-293	-195	-125	-207	-136
Emisja długu		0	0	100	200	0	0
Spłata długu				0	0	-50	-75	-75	-75	-178
Skup akcji własnych	-304	-283	-369	-302	-183	-747	-820	-71,9	-837	-1217
Przepływy finansowe	-222	-208	-598	-286	-248	-697	-371	-442	-878	-1165
Różnice kursowe	-0,05	6,2	-4,77	-0,69	3,33	-4,64	-8,61	2,13	-9,53	11,2
Zmiana stanu środków pieniężnych	25,9	32,8	-63,9	-33,5	294	-239	-31,9	341	-166	-108
Wolne przepływy pieniężne	274	299	284	304	541	636	394	773	808	1057
Zapłacone odsetki	31,8	37,6	34,7	29,7	32,4	30,5	40,3	41	33,8	37,7
Zapłacony podatek dochodowy	74,7	81,2	69,7	88	111	162	240	193	307	167

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 519,26 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	62,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	32,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	35,4%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	31,3%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	25,0%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	27,5%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	30,1%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	20,0%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	70,7%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	33,1%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	62,6%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
B+R / przychody	5,7%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,4%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	2,6%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	3,4%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	10,4%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	8,5%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	9,7%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	11,8%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	9,9%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	11,1%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	20,5%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	14,8%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: CAGR 5 lat	14,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	19,6%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	14,2%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	13,7%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	19,3%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat	16,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: CAGR 5 lat	12,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: wzrost r/r	22,6%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: CAGR 3 lat	17,7%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: CAGR 5 lat	14,3%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	27,2%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	29,6%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	12,8%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	30,8%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	38,9%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	14,3%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	0,6%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	38,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	20,5%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	1,7%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	6,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	7,9%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	-2,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-1,4%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	-1,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,17x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,64x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,15x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,28x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	13,1%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	53,2%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	252,9 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	0,16x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	38,6x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	221,8 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	14,8%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	1,10 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	1,32x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	6,21x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	4,37x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	84 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	7,26x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	50 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	28 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	106 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	110,1%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	8,5%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	14,37 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	57,41 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	15,82 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	17,29 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	20,45 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	13,99 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	2,50 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	93,7%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	40,91 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	41,16 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	35,9x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	8,98x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	25,4x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	37,1x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	32,6x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	29,8x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	9,04x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	28,2x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	25,5x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	32,8x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	3,1%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	2,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	2,9%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.
PEG	2,03x	C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie.

Jakie przychody miała IDEXX LABORATORIES INC /DE w roku obrotowym 2025?

IDEXX LABORATORIES INC /DE wykazała przychody 4,30 mld USD za rok obrotowy 2025, o 10,4% więcej niż rok wcześniej.

Czy IDEXX LABORATORIES INC /DE była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 1,06 mld USD, marża netto 24,6%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała IDEXX LABORATORIES INC /DE w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 1,18 mld USD minus nakłady inwestycyjne 124,7 mln USD dały wolne przepływy 1,06 mld USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do IDEXX LABORATORIES INC /DE