High-Trend International Group: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 6 lat obrotowych, z danych XBRL, które High-Trend International Group składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	78,4	122	185	95,3	108	214
Koszt sprzedaży	82,3	109	159	107	100	208
Zysk brutto ze sprzedaży	-3,94	13	26,8	-11,9	8,1	6,8
Ogólne i administracyjne	1,79	2,44	3,25	3,74	4,6	4,79
Koszty operacyjne	1,79	2,47	3,27	3,74	5,8	26,7
Zysk operacyjny	-5,73	10,5	23,6	-15,6	2,3	-19,9
Koszty odsetkowe	0,06	0,12	0,1	0,11	0,09	0,05
Przychody odsetkowe	0,01	0	0	0,01	0	0,06
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-0,03	-0,22	0,03	-0,15	-23,5	-0,19
Zysk przed opodatkowaniem	-5,76	10,3	23,6	-15,8	-21,2	-20,1
Podatek dochodowy	0	0	0,01	0	0	0,01
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	-2,59	4,95	11,4	-6,45	2,38	1,35
Zysk netto	-3,17	5,31	12,2	-9,33	-23,6	-21,5
EBITDA	-5,69	10,5	23,6	-15,6	2,33	-19,9
Zysk na akcję, podstawowy	-1,48	2,72	5,93	-4,45	-10,02	-4,18
Zysk na akcję, rozwodniony	-1,48	2,72	5,93	-4,45	-10,02	-4,18
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	2,02	2,02	2,02	2,1	2,35	5,47
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	2,02	2,02	2,02	2,1	2,35	5,47

Bilans

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	8,12	10,4	21,6	2,22	6,86	10,1
Należności		7,83	3,96	0,98	7,58	8,65
Pozostałe aktywa obrotowe		7,92	6,95	3,56	8,08	8,48
Aktywa obrotowe razem		26,1	33,4	6,77	25,9	30,3
Rzeczowe aktywa trwałe		0,12	0,6	0,56	0	0
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				0,2	0,02	0,1
Pozostałe aktywa trwałe		0,95	1,54
Aktywa razem		27,2	35,6	8,43	29,2	32,4
Zobowiązania handlowe		0,49	0,75	0,26	0,73	1,11
Rozliczenia międzyokresowe bierne			7,88	4,42	5,85	9,25
Przychody przyszłych okresów				3,46	5,78	7,43
Zadłużenie krótkoterminowe		0,9	0,88	0,94	0,58
Zobowiązania krótkoterminowe razem		20,4	23,2	14,1	19,6	19,7
Zadłużenie długoterminowe		3,37	2,37	1,48	0,92
Zobowiązania leasingowe				0,11		0,03
Zobowiązania razem		23,8	25,5	15,7	20,5	19,8
Zadłużenie razem		4,27	3,25	2,41	1,5
Kapitał wpłacony		0,1	0,15	-0,46	33,9	59,3
Zyski zatrzymane		0,43	4,38	-4,96	-28,6	-51,4
Kapitał własny		0,58	4,53	-5,41	5,36	7,88
Udziały niekontrolujące		2,79	5,49	-1,86	3,37	4,72
Kapitał własny razem	-6,66	3,37	10	-7,26	8,74	12,6
Pasywa razem		27,2	35,6	8,43	29,2	32,4
Akcje w obrocie		2,02	2,02	52,8	118

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2020	FY2022	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-5,76	10,3	23,6	-15,8	-21,2	-20,1
Amortyzacja	0,04	0,04	0,04	0,04	0,02	0
Wynagrodzenia w akcjach					1,2	21,9
Podatek odroczony	0	0	-0	-0	-0	-0
Zmiana należności	0,43	-5,41	3,87	2,97	-6,6	-1,07
Zmiana zobowiązań handlowych	0,28	0,18	0,26	-0,54	0,31	0,38
Przepływy operacyjne	1,1	0,63	33,1	-17,8	-3,33	4,63
Nakłady inwestycyjne	-0					-0,01
Przepływy inwestycyjne	-0,3	0,3				-0,01
Emisja akcji						0,01
Wypłacone dywidendy			-17	-0,9
Przepływy finansowe	4,89	1,31	-21,9	-1,58	7,97	-1,35
Zmiana stanu środków pieniężnych	5,69	2,24	11,2	-19,4	4,64	3,28
Wolne przepływy pieniężne	1,1					4,63
Zapłacone odsetki	0,06	0,12	0,08	0,06	0,09	0,05
Zapłacony podatek dochodowy	0	0	0	0,01	0,05	0,01

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2025. Wycena według kursu 2,28 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	3,2%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	-9,3%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	-9,3%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-9,4%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-10,0%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	2,2%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	2,2%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność kapitału (ROE)	-324,2%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	-69,7%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	10,2%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,0%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	0,0%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	98,2%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	5,0%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	22,3%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	-16,0%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	-36,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	-964,0%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r	-955,8%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-48,1%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	33,2%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	33,2%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	46,9%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	20,2%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	10,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-3,1%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	132,4%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	39,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	22,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,54x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,95x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,51x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	61,1%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Pokrycie odsetek	-433x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	10,6 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	7,9 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	6,97x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	86 319x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	26,4x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	14 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	2 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Nakłady / przepływy operacyjne	0,1%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-4,18 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	-4,18 USD	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	39,19 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,85 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,85 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	1,44 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	1,44 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	1,85 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	15,4 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	5,3 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,07x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	1,96x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,96x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	3,33x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	3,33x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,02x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/FCF	1,14x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	30,0%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-139,3%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała High-Trend International Group w roku obrotowym 2025?

High-Trend International Group wykazała przychody 214,4 mln USD za rok obrotowy 2025, o 98,2% więcej niż rok wcześniej.

Czy High-Trend International Group była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 21,5 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała High-Trend International Group w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 4,6 mln USD minus nakłady inwestycyjne 5,1 tys. USD dały wolne przepływy 4,6 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do High-Trend International Group