Spółki HLN Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweHaleon plc: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 6 lat obrotowych, z danych XBRL, które Haleon plc składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach GBP, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 9892 | 9545 | 10 858 | 11 302 | 11 233 | 11 030 |
| Koszt sprzedaży | 3982 | 3595 | 4281 | 4555 | 4409 | 3950 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 5910 | 5950 | 6577 | 6747 | 6824 | 7080 |
| Badania i rozwój | 304 | 257 | 300 | 311 | 298 | 316 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 4220 | 4086 | 4483 | 4413 | 4452 | 4364 |
| Zysk operacyjny | 1598 | 1638 | 1825 | 1996 | 2206 | 2412 |
| Koszty odsetkowe | 27 | 19 | 258 | 402 | 384 | 340 |
| Przychody odsetkowe | 20 | 17 | 51 | 34 | 82 | 78 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 1591 | 1636 | 1618 | 1628 | 1910 | 2152 |
| Podatek dochodowy | 410 | 197 | 499 | 517 | 435 | 472 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | 36 | 49 | 59 | 62 | 33 | 13 |
| Zysk netto | 1145 | 1390 | 1060 | 1049 | 1442 | 1667 |
| EBITDA | 2305 | 2530 | 2772 | |||
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,12 | 0,15 | 0,12 | 0,11 | 0,16 | 0,19 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,12 | 0,15 | 0,12 | 0,11 | 0,16 | 0,19 |
Bilans
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 333 | 414 | 684 | 1044 | 2250 | 1324 |
| Należności | 2207 | 1881 | 1856 | 2055 | 2058 | |
| Zapasy | 951 | 1348 | 1408 | 1190 | 1025 | |
| Aktywa obrotowe razem | 5251 | 4059 | 4818 | 5718 | 4550 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1563 | 1757 | 1780 | 1809 | 1871 | |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 116 | 99 | 142 | 122 | 112 | 126 |
| Wartość firmy | 8246 | 8396 | 8317 | 8202 | 8127 | |
| Aktywa razem | 34 451 | 34 815 | 34 055 | 34 315 | 32 630 | |
| Zobowiązania handlowe | 3002 | 3621 | 3526 | 3705 | 3730 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 4238 | 4370 | 4640 | 5812 | 4933 | |
| Zobowiązania razem | 7971 | 18 358 | 17 326 | 18 091 | 16 146 | |
| Zadłużenie razem | 166 | 10 440 | 9456 | 10 127 | 8609 | |
| Zyski zatrzymane | 37 538 | 26 730 | 27 474 | 27 272 | 27 847 | |
| Kapitał własny | 26 355 | 16 331 | 16 606 | 16 166 | 16 425 | |
| Udziały niekontrolujące | 125 | 126 | 123 | 58 | 59 | |
| Kapitał własny razem | 26 223 | 26 480 | 16 457 | 16 729 | 16 224 | 16 484 |
| Pasywa razem | 34 451 | 34 815 | 34 055 | 34 315 | 32 630 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2020 | FY2022 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 1181 | 1439 | 1119 | 1111 | 1475 | 1680 |
| Amortyzacja | 309 | 324 | 360 | |||
| Przepływy operacyjne | 1407 | 1356 | 2063 | 2100 | 2301 | 2634 |
| Nakłady inwestycyjne | -222 | -228 | -304 | -234 | -250 | -322 |
| Przepływy inwestycyjne | 1030 | -33 | -8784 | -134 | 528 | -346 |
| Emisja długu | 8 | 11 004 | 1214 | 46 | ||
| Spłata długu | -10 | -1518 | -553 | -562 | -1352 | |
| Skup akcji własnych | -38 | |||||
| Przepływy finansowe | -2437 | -1236 | 6911 | -1568 | -1537 | -3143 |
| Różnice kursowe | -6 | -4 | 15 | -15 | -79 | -49 |
| Wolne przepływy pieniężne | 1185 | 1128 | 1759 | 1866 | 2051 | 2312 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 554 | 310 | 324 | 445 | 593 | 439 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 64,2% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 21,9% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 25,1% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 19,5% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 15,1% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 21,0% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 23,9% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 21,9% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 10,2% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 5,0% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 7,9% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 2,9% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Koszty SG&A / przychody | 39,6% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,9% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 3,3% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -1,8% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 0,5% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 2,2% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 3,8% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 2,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 3,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 9,3% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 9,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 8,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 9,6% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 15,6% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 16,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 7,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 17,8% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 17,2% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 8,3% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 14,5% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 8,5% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 13,4% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | 12,7% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | 9,5% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | 14,3% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 1,6% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 0,2% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -4,9% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -2,1% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,92x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,69x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,27x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,52x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 26,4% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 49,5% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 7,29 mld GBP | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 2,63x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 7,09x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -383,0 mln GBP | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 24,9% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 8,30 mld GBP | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,33x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 5,99x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 3,57x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 102 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 5,36x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 68 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 344 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | -173 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 138,7% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 12,2% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,19 GBP | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,19 GBP | Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). |
Jakie przychody miała Haleon plc w roku obrotowym 2025?
Haleon plc wykazała przychody 11,03 mld GBP za rok obrotowy 2025, o 1,8% mniej niż rok wcześniej.
Czy Haleon plc była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 1,67 mld GBP, marża netto 15,1%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Haleon plc w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 2,63 mld GBP minus nakłady inwestycyjne 322,0 mln GBP dały wolne przepływy 2,31 mld GBP.