AMTD Digital Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 6 lat obrotowych, z danych XBRL, które AMTD Digital Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2021	FY2023	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	25,3	42,2	48,5	12	22,8	136
Sprzedaż i marketing	0,33	0,52	0,66		0,31	0,79
Ogólne i administracyjne	0,67	0,74	1		0,06
Zysk operacyjny	-0,04	0,61	0,15		37	1,12
Koszty odsetkowe	0	0	1,2
Przychody odsetkowe	0,02	0,74	15,9		20	21,8
Zysk przed opodatkowaniem	25,3	28,9	45,3		42,5	98,7
Podatek dochodowy	3,17	3,03	4,49		0,79	1,68
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	0,8	1,65	1,25		2,77	-42,3
Zysk netto	22,1	25,8	40,8	-2,68	41,7	97
EBITDA	0,59	1,46	1,47		42,2	10,6
Zysk na akcję, podstawowy	0,43	0,41	0,57		0,58	0,44
Zysk na akcję, rozwodniony	0,43	0,41	0,57		0,58	0,44
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	52,9	74,2	74,2		76,7	124
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	52,9	74,2	74,2		76,8	124

Bilans

	FY2021	FY2023	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	53,6	14,3	153	135	60,9	46,4
Należności	8,94	5,04	9,8	0,93	6,65	11,8
Pozostałe aktywa obrotowe	2,47	36,9	7,68	35,8	2,67	4,47
Aktywa obrotowe razem	342	379	320	451	84,6	321
Rzeczowe aktywa trwałe	0,02	0,02	134	69,6	274	293
Wartość firmy	7,56	7,48	0
Wartości niematerialne	5,21	4,64	0,31	0,28	119	119
Aktywa razem	395	411	484	537	503	955
Zobowiązania handlowe	0,01	0,01	0,49	0,07	1,59	5,49
Przychody przyszłych okresów	5,04	5,29	10,2		1,18	0,66
Zadłużenie krótkoterminowe		0	65,8	65,6	258	260
Zobowiązania krótkoterminowe razem	17,5	13,6	140	159	163	167
Pozostałe zobowiązania długoterminowe					1,65	2,27
Zobowiązania razem	22,4	15,1	141	159	344	352
Zadłużenie razem			50,8		174	177
Zyski zatrzymane		393	510
Akcje własne			-52,2	-52,2	-635	-296
Kapitał własny	369	393	337	387	18,5	264
Udziały niekontrolujące	3,25	2,51	5,85	-8,77	140	338
Kapitał własny razem	373	395	343	378	159	604
Pasywa razem	395	411	484	537	503	955

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2021	FY2023	FY2023	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	22,9	27,5	42,1	-2,68	44,4	54,7
Amortyzacja	0,63	0,85	1,31		5,16	9,48
Wynagrodzenia w akcjach	0,12	1,14	0,24		0,09
Podatek odroczony	-0,11	-0,14	-0,14
Zmiana należności	-7,52	3,83	-4,27		-0,82	-5,19
Zmiana zobowiązań handlowych	-0,05	0,01	0,17		0,69	3,28
Przepływy operacyjne	10,7	10,3	15,5		4,25	14,4
Nakłady inwestycyjne	-0,02	-0,01	-0		-0,16	-0,06
Przejęcia	2,67		3,86		9,06
Przepływy inwestycyjne	16,5	-49,1	-119		-75,5	-31,1
Emisja długu	0	0	15
Spłata długu			-49,9		-10,1	-9,55
Emisja akcji	3,5	0	229			13,2
Przepływy finansowe	1,02	0	243		-2,81	2,27
Różnice kursowe	0,08	-0,41	-0,15		-0,13	-0,02
Zmiana stanu środków pieniężnych	28,2	-38,9	139		-74,1	-14,5
Wolne przepływy pieniężne	10,7	10,2	15,5		4,09	14,3
Zapłacony podatek dochodowy	-0,07	5,32	4,11

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości dotyczą roku obrotowego 2025. Wycena według kursu 1,68 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża operacyjna	0,8%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	7,8%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	72,5%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	71,3%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	10,5%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	10,6%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	1,7%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	68,8%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	13,3%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	0,4%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,0%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	7,0%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	496,6%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 5 lat	40,1%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	-97,0%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r	-74,9%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 5 lat	78,1%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	132,7%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 5 lat	34,4%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: wzrost r/r	-24,1%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: CAGR 5 lat	0,5%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	238,9%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	6,1%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	250,7%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	6,1%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	1327,0%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	-6,5%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	90,0%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 5 lat	19,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	61,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	18,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,92x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,35x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,28x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,67x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	18,5%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	36,8%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	130,5 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	12,3x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Kapitał obrotowy	154,4 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	12,5%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	144,3 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,19x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	0,48x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	14,7x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	25 dni	365 x średnie należności / przychody.
Konwersja zysku na FCF	14,8%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	0,4%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	0,44 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Zysk na akcję, podstawowy	0,44 USD	Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów).
Przychody na akcję	1,10 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,12 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,12 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	2,13 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	1,17 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,37 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	212,0 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	342,4 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	2,19x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	1,56x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	0,80x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,47x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	14,8x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	14,7x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	2,52x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	305x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	32,3x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	23,9x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	6,8%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	45,8%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała AMTD Digital Inc. w roku obrotowym 2025?

AMTD Digital Inc. wykazała przychody 136,1 mln USD za rok obrotowy 2025, o 496,6% więcej niż rok wcześniej.

Czy AMTD Digital Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 97,0 mln USD, marża netto 71,3%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała AMTD Digital Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 14,4 mln USD minus nakłady inwestycyjne 60,0 tys. USD dały wolne przepływy 14,3 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do AMTD Digital Inc.