Hilton Grand Vacations Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Hilton Grand Vacations Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2017	FY2017	FY2017	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	1583	1711	1999	1838	894	2335	3835	3978	4981	5047
Sprzedaż i marketing	605	663
Ogólne i administracyjne	92	104	120	118	92	151	212	194	199	215
Koszty odsetkowe	3	27	30	43	43	105	142	178	329	311
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-1	0	-1	-3	3	-26	-1	2	-11	7
Zysk przed opodatkowaniem	293	311	403	273	-280	269	481	449	136	175
Podatek dochodowy	125	-16	105	57	-79	93	129	136	76	76
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym							0	0	13	18
Zysk netto	168	327	298	216	-201	176	352	313	47	81
Zysk na akcję, podstawowy	1,70	3,30	3,07	2,43	-2,36	1,77	2,98	2,84	0,46	0,90
Zysk na akcję, rozwodniony	1,70	3,28	3,05	2,42	-2,36	1,75	2,93	2,80	0,45	0,89
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	99	98,9	97,2	88,8	85	99,7	118	110	102	89,9
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	99	99,6	97,9	89,3	85	101	120	112	103	91,5

Bilans

	FY2017	FY2017	FY2017	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	48	246	108	67	428	432	223	589	328	239
Należności			153	174	119	302	511	507	315	270
Rzeczowe aktywa trwałe	256	238	559	778	501	756	798	758	792	859
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania				60	52	70	76	61	84	72
Wartość firmy					0	1377	1416	1418	1985	1985
Wartości niematerialne	70	72	81	77	81	1441	1277	1158	1787	1670
Aktywa razem	2180	2384	2753	3079	3134	8008	8004	8685	11 442	11 537
Przychody przyszłych okresów					16	112
Zobowiązania razem	2013	1866	2137	2509	2760	6020	5853	6570	9547	10 097
Zadłużenie razem	490	482	604	828	1159	2913	2651	3049	4601	4545
Kapitał wpłacony	138	162	174	179	192	1630	1582	1504	1399	1276
Zyski zatrzymane	28	355	441	390	181	357	529	593	352	34
Akcje własne						0	-272	-1117	-1549
Skumulowane inne całkowite dochody					0	0	39	17	0	-22
Kapitał własny	167	518	616	570	374	1988	2151	2115	1752	1289
Udziały niekontrolujące								0	143	151
Kapitał własny razem	167	518	616	570	374	1988	2151	2115	1895	1440
Pasywa razem	2180	2384	2753	3079	3134	8008	8004	8685	11 442	11 537
Akcje w obrocie	98,8	99,1	94,6	85,5	85,2	120	114	106	96,7	83,1

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2017	FY2017	FY2017	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	168	327	298	216	-201	176	352	313	60	99
Amortyzacja	24	29	33	44	45	126	244	213	268	273
Wynagrodzenia w akcjach	0	15	16	22	15	48	46	40	47	64
Podatek odroczony	23	-129	20	3	-123	58	-38	-23	-29	-56
Zmiana należności	-30	12	-41	-20	56	-124	-177	10	224	57
Zmiana zapasów	7	47	16	-4	-91	15	100	-64	-78	-120
Zmiana zobowiązań handlowych	28	95	-24	-17	-56	-48	294	-86	21	-105
Przepływy operacyjne	182	356	-164	143	79	168	747	312	309	300
Nakłady inwestycyjne	-26	-35	-44	-37	-8	-18	-58	-31	-42	-70
Przejęcia				0	0	-1592	0	-74	-1444	0
Przepływy inwestycyjne	-34	-87	-57	-63	-33	-1631	-97	-158	-1571	-146
Emisja długu	200	0	530	485	495	2950	40	758	2758	2789
Spłata długu	0	-10	-408	-290	-165	-1154	-313	-373	-1353	-2907
Emisja akcji	0	1		0	1	13	2	9	7	13
Skup akcji własnych			-183	-283	-10	0	-272	-368	-432	-600
Przepływy finansowe	-76	-123	104	-108	328	1636	-782	183	1156	-338
Różnice kursowe				0	0	-4	-8	-7	-13	-11
Zmiana stanu środków pieniężnych	72	146	-117	-28	374	169	-140	330	-119	-195
Wolne przepływy pieniężne	156	321	-208	106	71	150	689	281	267	230
Zapłacone odsetki	37	42	49	63	64	113	175	187	354	297
Zapłacony podatek dochodowy		57	153	74	54	54	141	187	36	154

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 35,77 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża przed opodatkowaniem	4,5%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	2,9%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	7,8%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	8,8%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	29,4%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	13,7%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	1,2%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,2%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,9%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	5,5%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	1,3%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	9,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	41,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	72,3%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat	-38,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EPS: wzrost r/r	97,8%	EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EPS: CAGR 3 lat	-32,8%	Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-2,9%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-26,2%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	30,6%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-13,9%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	-30,6%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	26,5%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-26,4%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	-15,7%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	28,1%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	0,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	13,0%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	29,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	-11,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-8,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	1,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Dług / kapitał własny	4,42x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	39,9%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	89,7%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	4,60 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	29,2%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	-2,48 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,43x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	5,87x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	16,9x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	22 dni	365 x średnie należności / przychody.
Konwersja zysku na FCF	273,5%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	10,8%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	1,87 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	65,22 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	5,11 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	5,72 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	14,13 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	-31,74 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	3,49 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	145,3%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	2,78 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	7,38 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	18,4x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	0,53x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	2,52x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
C/FCF	6,73x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	6,00x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	1,40x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/FCF	17,9x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	14,9%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	5,4%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	21,6%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała Hilton Grand Vacations Inc. w roku obrotowym 2025?

Hilton Grand Vacations Inc. wykazała przychody 5,05 mld USD za rok obrotowy 2025, o 1,3% więcej niż rok wcześniej.

Czy Hilton Grand Vacations Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 81,0 mln USD, marża netto 1,6%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Hilton Grand Vacations Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 300,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 70,0 mln USD dały wolne przepływy 230,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do Hilton Grand Vacations Inc.