Spółki GENC Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweGENCOR INDUSTRIES INC: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które GENCOR INDUSTRIES INC składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 70 | 80,6 | 98,6 | 81,3 | 77,4 | 85,3 | 103 | 105 | 113 | 115 |
| Koszt sprzedaży | 52,5 | 59,4 | 71,8 | 58,9 | 58,5 | 67,1 | 82,9 | 76 | 81,8 | 83,7 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 17,5 | 21,2 | 26,8 | 22,4 | 19 | 18,2 | 20,5 | 29 | 31,3 | 31,7 |
| Badania i rozwój | 1,57 | 2,15 | 2,92 | 3,3 | 3,06 | 4,28 | 4,33 | 3,46 | 3,31 | 2,76 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 8,14 | 8,78 | 9,99 | 9,65 | 10,4 | 13,2 | 12,1 | 12,2 | 14,3 | 14,9 |
| Koszty operacyjne | 9,71 | 10,9 | 12,9 | 12,9 | 13,4 | 17,5 | 16,4 | 15,6 | 17,6 | 17,7 |
| Zysk operacyjny | 7,82 | 10,2 | 13,9 | 9,47 | 5,54 | 0,7 | 4,17 | 13,4 | 13,7 | 14 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 1,58 | 1,94 | 1,17 | 3,35 | 1,15 | 5,93 | -5,86 | 5,35 | 7,04 | 6,18 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 9,4 | 12,2 | 15,1 | 12,8 | 6,68 | 6,63 | -1,69 | 18,8 | 20,7 | 20,2 |
| Podatek dochodowy | 2,36 | 3,76 | 2,37 | 2,63 | 1,15 | 0,83 | -1,32 | 4,11 | 6,17 | 4,54 |
| Zysk netto | 7,04 | 8,42 | 12,7 | 10,2 | 5,53 | 5,81 | -0,37 | 14,7 | 14,6 | 15,7 |
| EBITDA | 9,21 | 11,4 | 15,3 | 11,1 | 7,18 | 3,29 | 6,99 | 16,3 | 16,3 | 16,4 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,49 | 0,58 | 0,88 | 0,70 | 0,38 | 0,40 | -0,03 | 1,00 | 0,99 | 1,07 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,48 | 0,57 | 0,86 | 0,69 | 0,38 | 0,39 | -0,03 | 1,00 | 0,99 | 1,07 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 14,3 | 14,4 | 14,5 | 14,6 | 14,6 | 14,6 | 14,7 | 14,7 | ||
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 14,5 | 14,7 | 14,7 | 14,7 | 14,7 | 14,7 | 14,7 | 14,7 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 18,2 | 22,9 | 8,01 | 10,3 | 35,6 | 23,2 | 9,58 | 17 | 25,5 | 26,6 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 85,9 | 87,9 | 104 | 105 | 89,5 | 95 | 89,3 | 84,3 | 89,9 | 110 |
| Należności | 1,11 | 1,18 | 0,99 | 1,6 | 1,99 | 2,62 | 3 | 2,47 | 1,98 | 3,13 |
| Zapasy | 11,6 | 16,7 | 21,9 | 25,4 | 27,1 | 41,9 | 55,8 | 71,5 | 63,8 | 53,5 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 1,6 | 1,66 | 1,9 | 0,5 | 1,19 | 2,2 | 2,67 | 2,17 | 2,35 | 1,4 |
| Aktywa obrotowe razem | 123 | 137 | 148 | 157 | 162 | 167 | 162 | 179 | 193 | 207 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 5,24 | 5,72 | 7,89 | 8,39 | 8,34 | 11,8 | 13,5 | 13,2 | 11,5 | 11,1 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 0,05 | 0,05 | 0,05 | 0,05 | 1 | 0,84 | 0,45 | 0,38 | 0,38 | 0,39 |
| Aktywa razem | 129 | 143 | 156 | 165 | 171 | 179 | 179 | 196 | 208 | 223 |
| Zobowiązania handlowe | 1,44 | 1,32 | 1,84 | 1,91 | 1,73 | 3,11 | 4,25 | 3,27 | 2 | 1,84 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 2,26 | 2,43 | 2,09 | 2,66 | 2,61 | 2,65 | 1,89 | 3,75 | 3,26 | 2,74 |
| Przychody przyszłych okresów | 4,56 | 1,92 | 3,85 | 5,24 | 5,86 | 6,82 | 0 | 0 | ||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 8,19 | 12,4 | 8,49 | 6,49 | 8,51 | 11,4 | 12,4 | 14,2 | 10,6 | 8,81 |
| Zobowiązania leasingowe | 0,61 | 0,39 | 0,01 | 0 | 0 | |||||
| Zobowiązania razem | 8,51 | 14 | 11,1 | 9,86 | 9,87 | 12,2 | 12,4 | 14,3 | 12 | 10,8 |
| Zadłużenie razem | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Kapitał wpłacony | 10,9 | 11,2 | 11,9 | 12,2 | 12,3 | 12,6 | 12,6 | 12,6 | 12,6 | 12,6 |
| Zyski zatrzymane | 108 | 116 | 132 | 142 | 147 | 153 | 153 | 168 | 182 | 198 |
| Kapitał własny | 120 | 129 | 145 | 156 | 161 | 167 | 167 | 182 | 196 | 212 |
| Kapitał własny razem | 120 | 129 | 145 | 156 | 161 | 167 | 167 | 182 | 196 | 212 |
| Pasywa razem | 129 | 143 | 156 | 165 | 171 | 179 | 179 | 196 | 208 | 223 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 7,04 | 8,42 | 12,7 | 10,2 | 5,53 | -5,81 | -0,37 | 14,7 | 14,6 | 15,7 |
| Amortyzacja | 1,4 | 1,13 | 1,38 | 1,6 | 1,64 | 2,59 | 2,82 | 2,83 | 2,6 | 2,36 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 0,04 | 0,07 | 0,07 | 0,07 | 0,07 | |||||
| Podatek odroczony | 1,65 | 1,33 | 0,76 | 0,18 | -2,63 | -0,35 | -3,32 | -0,32 | 1,12 | -0,55 |
| Zmiana należności | -0,34 | -0,19 | -0,02 | -0,79 | -0,44 | -0,68 | -0,57 | 0,24 | 0,49 | -1,2 |
| Zmiana zapasów | 1,14 | -5,05 | -1,7 | -3,48 | -1,72 | -4,41 | -13,9 | -15,7 | 7,77 | 10,3 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -0,09 | -0,12 | 0,52 | 0,07 | -0,18 | 1,38 | 1,15 | -0,98 | -1,27 | -0,16 |
| Przepływy operacyjne | 6,99 | 6,11 | -12 | 4,16 | 26,8 | 3,82 | -9,14 | 10,2 | 9,29 | 3,07 |
| Nakłady inwestycyjne | -0,31 | -1,62 | -3,55 | -2,1 | -1,6 | -2,66 | -4,52 | -2,75 | -0,84 | -1,96 |
| Przejęcia | -13,8 | |||||||||
| Zakup inwestycji | -550 | -493 | -256 | -188 | -132 | -137 | -136 | -172 | ||
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 549 | 492 | 239 | 188 | 146 | 135 | 134 | 180 | ||
| Przepływy inwestycyjne | -0,31 | -1,62 | -3,55 | -2,1 | -1,6 | -16,4 | -4,52 | -2,75 | -0,84 | -1,96 |
| Emisja akcji | 0,38 | 0,22 | 0,63 | 0,23 | 0,1 | 0,26 | ||||
| Przepływy finansowe | 0,38 | 0,22 | 0,63 | 0,23 | 0,1 | 0,26 | ||||
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 7,07 | 4,71 | -14,9 | 2,29 | 25,3 | -12,4 | -13,7 | 7,45 | 8,45 | 1,11 |
| Wolne przepływy pieniężne | 6,69 | 4,48 | -15,5 | 2,06 | 25,2 | 1,16 | -13,7 | 7,45 | 8,45 | 1,11 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 1,11 | 1,92 | 2,78 | 1,15 | 3,85 | 1,96 | 2,84 | 2,3 | 7,86 | 4,08 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 28,6% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 11,7% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 13,7% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 17,0% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 13,5% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | -1,5% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 1,0% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 20,3% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 6,6% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 6,2% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 5,2% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 2,5% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Koszty SG&A / przychody | 14,4% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 2,5% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 1,9% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 2,0% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 3,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 8,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 1,2% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 15,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 10,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 2,4% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 49,8% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 20,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 0,5% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 32,8% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 17,9% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 7,6% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 23,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 8,1% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 5 lat | 23,0% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -67,0% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | -35,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | -86,9% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | -46,5% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 8,0% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 8,3% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 5,6% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 7,0% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 7,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | 5,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 19,2x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 14,4x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 14,1x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 5,9% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Kapitał obrotowy | 211,3 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Materialna wartość księgowa | 224,8 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,46x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 9,80x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 1,67x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 218 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 39,4x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 9 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 17 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 211 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | -10,9% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 247,7% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,02 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 7,51 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | -0,11 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,07 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 15,33 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 15,33 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 11,20 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 255,9 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 91,8 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 17,2x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 2,33x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 1,14x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 1,14x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/przepływy operacyjne | 234x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,83x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 7,10x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 6,10x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | -0,6% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 5,8% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała GENCOR INDUSTRIES INC w roku obrotowym 2025?
GENCOR INDUSTRIES INC wykazała przychody 115,4 mln USD za rok obrotowy 2025, o 2% więcej niż rok wcześniej.
Czy GENCOR INDUSTRIES INC była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 15,7 mln USD, marża netto 13,6%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała GENCOR INDUSTRIES INC w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 3,1 mln USD minus nakłady inwestycyjne 2,0 mln USD dały wolne przepływy 1,1 mln USD.