FTAI Aviation Ltd.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które FTAI Aviation Ltd. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	149	218	342	579	298	336	708	1171	1735	2507
Koszt sprzedaży					0	14,3	248	502	826	1350
Zysk brutto ze sprzedaży					298	321	460	669	909	1158
Ogólne i administracyjne	12,3	14,6	15,3	16,9	14,1	13,4	14,2	13,7	14,3	9,48
Koszty operacyjne	66,2	62,4	138	292	110	172
Koszty odsetkowe	19	37,8	56,8	95,6	87,4	155	169	162	222	248
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-8,34	18,3	7,37	205	-9,08	43,9	-189	-156	-224	-135
Zysk przed opodatkowaniem	-40,3	-20,5	-17,7	152	-43,4	-39,7	-105	184	14,2	607
Podatek dochodowy	0,27	1,95	2,45	17,8	-4,34	3,13	5,3	-59,8	5,49	106
Zysk z działalności kontynuowanej		0,8	1,82	150	-56,9	-67,6	-138	212	-32,1
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym	-20,5	-23,4	-21,6		0	0	0	0
Zysk netto	-20,1	0,13	5,88	223	-105	-129	-220	212	-32,1	477
Zysk na akcję, podstawowy	-0,26	0,00	0,07					2,12	-0,32	4,66
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,26	0,00	0,07					2,11	-0,32	4,60
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	75,7	75,8	83,7	86	86	89,9	99,4	99,9	102	103
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	75,7	75,8	83,7	86	86	89,9	99,4	100	102	104
Dywidenda na akcję	1,32	1,32	0,33	0,33	1,32	1,32	1,26	1,20	1,20	1,35

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	68,1	59,4	99,6	227	122	138	33,6	90,8	115	300
Należności								115	151	210
Zapasy						100	164	317	551	1194
Pozostałe aktywa obrotowe								149	409	408
Aktywa obrotowe razem								671	1226	2113
Rzeczowe aktywa trwałe	352	490	662	732	964	38,3	10	2078	2481	1666
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	37,5	62,4	3,8	3	3,4	28,7
Wartość firmy	117	117	116	123	123	257	0	4,63	61,1	94,2
Wartości niematerialne	39	40	38,5	27,7	18,8	31	42	50,6	42,2	19,9
Inwestycje długoterminowe										314
Pozostałe aktywa trwałe								138	208	167
Aktywa razem	1547	1956	2639	3237	3388	4864	2430	2965	4038	4374
Zobowiązania handlowe								41,6	69,1	208
Rozliczenia międzyokresowe bierne								71,3	96,9	90
Zadłużenie krótkoterminowe	8,08	7,8	49,4	25	25	101	0	0	0	0
Zobowiązania krótkoterminowe razem								182	347	400
Pozostałe zobowiązania długoterminowe								40,4	97,9	129
Zobowiązania razem	382	921	1585	1898	2289	3740	2410	2789	3957	4040
Zadłużenie razem	260	703	1215	1421	1905	2502	2176	2517	3440	3449
Kapitał wpłacony	1085	985	1029	1110	1130	1412	343	256	153	50,6
Zyski zatrzymane	-38,8	-38,7	-32,8	190	-28,2	-132	-326	-81,8	-73,1	283
Skumulowane inne całkowite dochody	7,13	0	0	0,37	-26,2	-156	0
Kapitał własny								175	81,4	334
Udziały niekontrolujące								0,53	0
Kapitał własny razem	1166	1035	1054	1339	1099	1124	19,4	176	81,4	334
Pasywa razem	1547	1956	2639	3237	3388	4864	2430	2965	4038	4374
Akcje w obrocie	75,8	75,8	84,1	84,9	85,6	99,2	99,7	100	103	103

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-40,6	-23,2	-15,7	208	-104	-131	-212	244	8,68	501
Amortyzacja	60,2	86,1	134	169	141	148	153	170	218	226
Wynagrodzenia w akcjach	-3,67	0,61	0,72	1,51	0	0	2,62	1,64	6,01	21,7
Podatek odroczony	-0,02	0,18	2,06	17,1	-4,77	0,53	2,65	-63,6	1,88	74
Zmiana należności	-7,98	-12	-23,3	-22,6	-59,7	-88,9	-66	-40,4	-41,2	-42,4
Zmiana zapasów					0	0	-23,3	-31,9	-207	-645
Zmiana zobowiązań handlowych	7,73	10,3	30,5	31,5	-5,26	25,1	-19,6	1,25	15,9	123
Przepływy operacyjne	30,9	68,5	134	151	63,1	-22	-20,7	129	-188	-311
Nakłady inwestycyjne	-57,4	-116	-230	-331	-265	-157	-144	-6,15	-9,22	-27,7
Przejęcia	0			0	0	-627	-3,82	-29,6	-148	-49,1
Przepływy inwestycyjne	-211	-472	-704	-495	-509	-1287	-411	-373	-469	723
Emisja długu	152	567	751	789	1341	2894	814	952	2582	480
Spłata długu	-160	-125	-219	-405	-852	-1553	-1145	-605	-1672	-480
Emisja akcji	0	0	148	0	0	323	0	0,01	0	0
Wypłacone dywidendy	-100	-100	-111	-114	-114	-118	-128	-120	-122	-128
Przepływy finansowe	-90	363	598	466	365	1588	44,9	282	682	-227
Zmiana stanu środków pieniężnych	-314	-40,7	28	122	-81,1	279	-387	37,8	24,4	185
Wolne przepływy pieniężne	-26,5	-47,5	-96,3	-180	-202	-179	-165	123	-197	-338
Zapłacone odsetki	13,2	25,1	43,6	83,2	71,6	142	185	151	222	235
Zapłacony podatek dochodowy	0,65	1,73	0,72	1,07	0	0,4	3,28	1,39	5,66	15,7

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 175,06 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	39,2%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	19,2%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	15,3%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-15,4%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	-14,1%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	17,0%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	118,2%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	10,6%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	0,8%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	1,3%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	6,8%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	44,5%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	52,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	53,1%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	27,4%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	36,0%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	31,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: wzrost r/r	12,5%	Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat	2,3%	Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat	0,5%	Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	310,7%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: wzrost r/r	8,3%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	21,6%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	5,2%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	2,3%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	1,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	3,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	5,28x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,05x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,70x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	8,55x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	76,9%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	91,0%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	3,12 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Kapitał obrotowy	2,06 mld USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	2,4%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	296,7 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,69x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	2,43x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	1,22x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	298 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	18,5x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	20 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	50 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	267 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	-100,6%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	4,59 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	29,92 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-4,62 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	-4,23 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	3,94 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	2,89 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	3,29 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Wskaźnik wypłaty	32,2%	Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	17,98 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	21,10 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	37,6x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	5,78x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	44,5x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	60,6x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
EV/przychody	6,78x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
Stopa FCF	-2,7%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	2,7%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	0,9%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	0,9%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała FTAI Aviation Ltd. w roku obrotowym 2025?

FTAI Aviation Ltd. wykazała przychody 2,51 mld USD za rok obrotowy 2025, o 44,5% więcej niż rok wcześniej.

Czy FTAI Aviation Ltd. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 477,5 mln USD, marża netto 19%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała FTAI Aviation Ltd. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 310,7 mln USD minus nakłady inwestycyjne 27,7 mln USD dały wolne przepływy -338,5 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do FTAI Aviation Ltd.