Spółki FSP Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweFRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/ składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 250 | 273 | 269 | 269 | 246 | 209 | 166 | 146 | 120 | 107 |
| Koszt sprzedaży | 71,2 | 70,7 | 72,3 | 66,9 | 60,9 | 52,8 | 50,7 | 45 | 42 | |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 201 | 198 | 197 | 179 | 148 | 113 | 95 | 75,1 | 65,1 | |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 14,1 | |||||||||
| Ogólne i administracyjne | 14,1 | 13,5 | 13,1 | 14,5 | 15 | 15,9 | 13,9 | 14 | 13,9 | 12,4 |
| Zysk operacyjny | 10,7 | 8,42 | 6,64 | |||||||
| Koszty odsetkowe | 26,5 | 32,4 | 38,4 | 36,8 | 36 | 32,3 | 22,8 | 24,3 | ||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 1,88 | -1,88 | ||||||||
| Zysk przed opodatkowaniem | 8,8 | -15,5 | 13,4 | 6,74 | 32,9 | 92,9 | 1,3 | -47,8 | -52,5 | -44,8 |
| Podatek dochodowy | 0,42 | 0,4 | 0,36 | 0,27 | 0,25 | 0,64 | 0,2 | 0,28 | 0,22 | 0,19 |
| Zysk z działalności kontynuowanej | 8,38 | |||||||||
| Zysk netto | 8,38 | -15,9 | 13,1 | 6,48 | 32,6 | 92,7 | 1,09 | -48,1 | -52,7 | -45 |
| EBITDA | 106 | 112 | 104 | |||||||
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,08 | -0,15 | 0,12 | 0,06 | 0,30 | 0,87 | 0,01 | -0,47 | -0,51 | -0,43 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,08 | -0,15 | 0,12 | 0,06 | 0,30 | 0,87 | 0,01 | -0,47 | -0,51 | -0,43 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 103 | 107 | 107 | 107 | 107 | 107 | 103 | 103 | 104 | 104 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 103 | 107 | 107 | 107 | 107 | 107 | 103 | 103 | 104 | 104 |
| Dywidenda na akcję | 0,76 | 0,76 | 0,46 | 0,36 | 0,36 | 0,68 | 0,20 | 0,04 | 0,04 | 0,04 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 9,34 | 9,77 | 11,2 | 9,79 | 2,65 | 34,3 | 3,74 | 126 | 41,1 | 30,6 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 0,31 | 0,29 | 0,2 | 0,18 | 0,16 | 0,2 | 0,15 | 0,12 | 0,07 | 0,14 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 1,8 | 1,4 | 1,1 | 0,7 | 0,3 | 0,7 | 0,3 | |||
| Wartości niematerialne | 125 | 86,5 | 59,6 | 40,7 | 28,2 | 14,9 | 10,2 | 6,69 | 4,21 | 2,49 |
| Aktywa razem | 2088 | 1991 | 1898 | 1843 | 1793 | 1364 | 1242 | 1169 | 947 | 893 |
| Zobowiązania razem | 1126 | 1119 | 1060 | 1056 | 1025 | 581 | 473 | 457 | 291 | 286 |
| Kapitał wpłacony | 1356 | 1356 | 1356 | 1357 | 1357 | 1339 | 1335 | 1335 | 1335 | 1336 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | 5,48 | 12,2 | 14,8 | -4,68 | -17,3 | -5,24 | 4,36 | 0,36 | ||
| Kapitał własny | 962 | 871 | 838 | 786 | 768 | 783 | 769 | 713 | 656 | 607 |
| Kapitał własny razem | 962 | 871 | 838 | 786 | 768 | 783 | 769 | 713 | 656 | 607 |
| Pasywa razem | 2088 | 1991 | 1898 | 1843 | 1793 | 1364 | 1242 | 1169 | 947 | 893 |
| Akcje w obrocie | 107 | 107 | 107 | 107 | 107 | 104 | 103 | 103 | 104 | 104 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 8,38 | -15,9 | 13,1 | 6,48 | 32,6 | 92,7 | 1,09 | -48,1 | -52,7 | -45 |
| Amortyzacja | 95,2 | 104 | 97,2 | 93,8 | 91,6 | 81 | 65,7 | 57,2 | 47,7 | 45,3 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 0,34 | 0,34 | 0,34 | 0,39 | 0,32 | 0,27 | 0,23 | |||
| Podatek odroczony | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Zmiana należności | -0,19 | -0,16 | -0,77 | 0,16 | -3,79 | 5,7 | -0,25 | 0,01 | 0,91 | 0,81 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | 5,75 | 3,87 | -4,08 | 3,91 | 7,79 | -11,1 | -5,98 | -2,71 | -3,71 | -3,98 |
| Przepływy operacyjne | 94,4 | 95,9 | 80,2 | 81,9 | 68,4 | 36,4 | 15,2 | 17,9 | 8,99 | 3,75 |
| Nakłady inwestycyjne | -37,4 | -54,2 | -51,1 | -70,7 | -77,9 | -64,8 | -54,9 | -31,6 | -25,2 | -16,4 |
| Przepływy inwestycyjne | -245 | -5,09 | 25,6 | -19,6 | 11 | 505 | 74 | 114 | 70,3 | -10,3 |
| Spłata długu | -76,4 | -0,7 | ||||||||
| Emisja akcji | 83,5 | |||||||||
| Skup akcji własnych | -18,2 | -4,84 | ||||||||
| Wypłacone dywidendy | -77,5 | -81,5 | -49,3 | -38,6 | -38,6 | -38,5 | -54 | -4,13 | -4,14 | -4,15 |
| Przepływy finansowe | 142 | -90,4 | -104 | -63,7 | -85,1 | -505 | -123 | -10,3 | -164 | -5,56 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -8,82 | 0,45 | 1,36 | -1,39 | -5,64 | 36,6 | -34,1 | 121 | -85,2 | -12,1 |
| Wolne przepływy pieniężne | 57 | 41,8 | 29,1 | 11,2 | -9,47 | -28,5 | -39,7 | -13,8 | -16,2 | -12,7 |
| Zapłacone odsetki | 23,9 | 30 | 35,9 | 34,5 | 33,1 | 30,1 | 21,1 | 25,7 | 24,1 | 21,9 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0,49 | 0,58 | 0,49 | 0,51 | 0,48 | 0,45 | 0,67 | 0,34 | 0,39 | 0,24 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 60,3% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | -30,9% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -31,1% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | -10,0% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 3,8% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | -5,5% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -3,7% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 13,8% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 41,5% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -10,8% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -13,5% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | -15,3% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | -13,3% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | -16,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | -18,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -58,2% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -37,3% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | -44,0% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: wzrost r/r | 0,0% | Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat | -41,5% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat | -35,6% | Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -7,5% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | -7,6% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | -4,6% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -5,7% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -10,4% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -13,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 0,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 0,1% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | -0,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zobowiązania / aktywa | 32,4% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 0,2% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 594,3 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,12x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 857x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 359,1% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,32 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 1,02 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | -0,10 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,04 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 5,75 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 5,73 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,23 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 36,4 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 12,7 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 0,34x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 0,06x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 0,06x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/przepływy operacyjne | 8,92x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,12x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| Stopa FCF | -29,0% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -90,8% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 11,4% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 11,4% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/ w roku obrotowym 2025?
FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/ wykazała przychody 107,2 mln USD za rok obrotowy 2025, o 10,8% mniej niż rok wcześniej.
Czy FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/ była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 45,0 mln USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP /MA/ w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 3,8 mln USD minus nakłady inwestycyjne 16,4 mln USD dały wolne przepływy -12,7 mln USD.