Shift4 Payments, Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 8 lat obrotowych, z danych XBRL, które Shift4 Payments, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2018	FY2020	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	561	731	767	1368	1994	2565	3331	4180
Koszt sprzedaży	420	558	589	1089	1523	1877	2358	2752
Zysk brutto ze sprzedaży	141	173	178	278	470	688	973	1428
Badania i rozwój	1,6	1,6	1,2	1,8	0,5	1	4	6
Sprzedaż i marketing	6,1	6,3	4	28,9	14,9	15	22	32
Ogólne i administracyjne	79,8	117	187	220	267	329	459	682
Koszty operacyjne	154	178	235	328
Zysk operacyjny	-13,1	-4,4	-57,6	-49,2	94,7	115	247	351
Koszty odsetkowe	47	51,5	40,2	28	32,5	32,1	62	190
Przychody odsetkowe			0	0	10,8	32	34	59
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	0,6	1	0,6	0,1	0,5	-4	2	-9
Zysk przed opodatkowaniem	-59,5	-54,9	-114	-77,1	86,9	120	-1	195
Podatek dochodowy	-4,1	1,7	-2,4	-3,1	0,2	-3	-296	48
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym			-93	-25,8	11,6	37	65	28
Zysk netto	-55,4	-56,6	-18,4	-48,2	75,1	86	230	119
EBITDA	57,7	58,2	26,6	55,2	244	330	544	783
Liczba akcji, podstawowa (średnia)					3,86	1,94	1,67	1,33
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)					3,86	1,94	1,67	1,33

Bilans

	FY2018	FY2020	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne		3,7	928	1232	703	455	1212	964
Należności		78,6	92,7	206	195	257	349	742
Zapasy		8,5	1,5	3,5	4,8	3,4	8,9
Pozostałe aktywa obrotowe		0,2	1	0,5	1,3	32,5	51	125
Aktywa obrotowe razem		106	1034	1454	992	1153	1910	2181
Rzeczowe aktywa trwałe		15,4	15,1	18,4	22,3	28,6
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	18,5	19,5	22,8	37	67
Wartość firmy	392	421	477	538	735	1111	1456	2704
Wartości niematerialne		209	186	189	647	830	981	3010
Pozostałe aktywa trwałe		1,4	0,6	1,9	10,9	80,9	31	85
Aktywa razem		784	1779	2343	2554	3388	5041	8713
Zobowiązania handlowe		58,1	60,6	121	167	205	248	679
Rozliczenia międzyokresowe bierne		9,2	3,6	4,8	4,9
Przychody przyszłych okresów		5,6	7,8	15	16,3	20,6	16	13
Zadłużenie krótkoterminowe		5,3	0,9	0		0	687	10
Zobowiązania krótkoterminowe razem		130	99,4	184	268	704	1379	1314
Zadłużenie długoterminowe		635	1005	1739	1742	1750	2154	4536
Zobowiązania leasingowe			0	17,9	18,1	18,8	29	53
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		4,8	1,7	2,4	26,5	14	39	36
Zobowiązania razem		774	1109	1943	2073	2519	4023	6756
Zadłużenie razem		657	1028	1739	1773	1750	2841	4546
Kapitał wpłacony			738	619	703	986	1063	889
Zyski zatrzymane	-119	-182	-279	-325	-364	-347	-228	-467
Akcje własne			0	-21,1	0
Skumulowane inne całkowite dochody				0	8,3	14,1	-28	47
Kapitał własny		-32,9	460	273	347	653	807	1442
Udziały niekontrolujące			210	127	133	215	211	505
Kapitał własny razem	35,9	-32,9	670	400	481	869	1018	1947
Pasywa razem		784	1779	2343	2554	3388	5041	8713
Akcje w obrocie			80,6

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2018	FY2020	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-55,4	-56,6	-111	-74	86,7	123	295	147
Amortyzacja	70,8	62,6	84,2	104	149	215	297	432
Wynagrodzenia w akcjach		0	66,2	40,8	49,6	57	65	82
Podatek odroczony	-4,1	0,2	-1,3	-2,5	-2,1	-8	-322	7
Zmiana należności	-16,6	-18,6	-19,3	-121	4,1	-53	-75	5
Zmiana zapasów	-1,8	-1,7	1,2	1,8	2,8	7,2	8,3
Zmiana zobowiązań handlowych	11,1	12,3	-2	56,5	37,3	15	25	4
Przepływy operacyjne	25,5	8	4	3	275	346	500	634
Nakłady inwestycyjne	-1,6	-8,2	-4,8	-8,2	-8	-14	-7	-10
Przejęcia	-1,5	-60,2	-49,8	-54,5	-135	-170	-555	-2745
Zakup inwestycji		0	0	-30,5	-1,5	0	0	-3
Sprzedaż i zapadalność inwestycji				0	0	15	126	3
Przepływy inwestycyjne	-41,4	-80,1	-82,7	-171	-517	-302	-691	-2998
Emisja długu		90	1140	633	0	0	1100	2832
Emisja akcji						0	0	88
Skup akcji własnych		0	0	-19,5	-186	-105	-146	-453
Przepływy finansowe	11,3	71	1003	471	-215	-110	929	2055
Różnice kursowe			0	0	1	11	-21	55
Zmiana stanu środków pieniężnych	-4,6	-1,1	924	304	-455	-55	717	-254
Wolne przepływy pieniężne	23,9	-0,2	-0,8	-5,2	267	332	493	624
Zapłacone odsetki	35,9	47,2	39,2	20,9	24,4	24	24	165
Zapłacony podatek dochodowy	0,5	0,2	0,8	0,4	0,7	5	14	63

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 38,45 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	35,9%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	8,1%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	19,2%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	3,2%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	2,2%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	12,0%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	12,4%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	19,9%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	6,5%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	1,2%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	5,4%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	1,8%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,4%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	11,1%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	25,5%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	28,0%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	40,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	46,8%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	44,8%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	51,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	42,1%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk operacyjny: CAGR 3 lat	54,8%	Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	43,9%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	47,5%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	96,7%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk netto: wzrost r/r	-48,3%	Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk netto: CAGR 3 lat	16,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	26,8%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	32,0%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	175,4%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	26,6%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	32,6%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	78,7%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	60,7%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	25,7%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	72,8%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	50,5%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	37,4%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	-20,1%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	-29,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,21x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,68x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,21x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	2,79x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	51,9%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	80,0%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	4,16 mld USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	4,51x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Pokrycie odsetek	1,54x	Zysk operacyjny / koszty odsetkowe.
Kapitał obrotowy	361,0 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	64,6%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	-4,00 mld USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,55x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja należności	5,91x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	62 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	75 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Konwersja zysku na FCF	545,7%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	3,4%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Skup akcji / FCF	109,3%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	3,04 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	7,19 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	28,9x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	0,63x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	1,88x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
C/FCF	5,30x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	5,12x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	1,50x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	18,5x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	7,81x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	12,5x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	18,9%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	3,5%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	20,6%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała Shift4 Payments, Inc. w roku obrotowym 2025?

Shift4 Payments, Inc. wykazała przychody 4,18 mld USD za rok obrotowy 2025, o 25,5% więcej niż rok wcześniej.

Czy Shift4 Payments, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 119,0 mln USD, marża netto 2,8%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Shift4 Payments, Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 634,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 10,0 mln USD dały wolne przepływy 624,0 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do Shift4 Payments, Inc.