Spółki ESMC Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweESCALON MEDICAL CORP: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które ESCALON MEDICAL CORP składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 11,6 | 11,2 | 11,4 | 9,63 | 9,4 | 10,5 | 10,7 | 12,2 | 12 | 12 |
| Koszt sprzedaży | 6,2 | 6,08 | 6,3 | 5 | 5,2 | 6,04 | 6,1 | 6,7 | 6,84 | 6,54 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 5,38 | 5,15 | 5,1 | 4,63 | 4,2 | 4,43 | 4,61 | 5,48 | 5,15 | 5,51 |
| Badania i rozwój | 1,45 | 1,05 | 0,5 | 0,74 | 1,12 | 0,89 | 0,99 | 0,82 | 0,69 | 0,75 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 5,07 | 4,6 | 4,4 | 4,14 | 3,87 | 3,57 | 4,09 | 4,18 | 4,56 | 4,62 |
| Zysk operacyjny | -1,14 | -0,63 | 0,2 | -0,25 | -1,4 | -0,03 | -0,47 | 0,48 | -0,1 | 0,13 |
| Koszty odsetkowe | 0,01 | 0,1 | 0,13 | 0,02 | 0,01 | 0,02 | 0,02 | 0,02 | 0,02 | 0,02 |
| Przychody odsetkowe | 0 | 0 | 0 | 0,01 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -0,01 | -0,1 | 0,38 | 0 | 0,75 | -0,02 | 0,49 | -0,02 | -0,02 | -0,03 |
| Podatek dochodowy | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||||
| Zysk netto | -1,15 | -0,73 | 0,58 | -0,25 | -0,65 | -0,05 | 0,02 | 0,46 | -0,13 | 0,11 |
| EBITDA | -1,12 | -0,58 | 0,25 | -0,2 | -1,35 | 0,01 | -0,42 | 0,52 | -0,06 | 0,17 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -0,15 | -0,10 | 0,07 | -0,04 | -0,09 | -0,01 | 0,00 | 0,03 | -0,02 | 0,00 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,15 | -0,10 | 0,06 | -0,04 | -0,09 | -0,01 | 0,00 | 0,03 | -0,02 | 0,00 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 7,54 | 7,55 | 7,55 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 7,54 | 7,55 | 9,14 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 13,2 | 13,6 | 7,42 | 14,3 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 0,54 | 0,54 | 0,41 | 0,41 | 0,83 | 1,65 | 0,59 | 0,89 | 0,21 | 0,55 |
| Należności | 1,61 | 1,48 | 1,39 | 1,5 | 1,31 | 1,08 | 1,54 | 1,65 | 2,12 | 1,5 |
| Zapasy | 2,11 | 1,92 | 1,82 | 1,88 | 1,79 | 1,42 | 1,6 | 1,59 | 1,61 | 2,14 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 0,28 | 0,21 | 0,25 | 0,22 | 0,15 | 0,19 | 0,19 | 0,25 | 0,19 | 0,16 |
| Aktywa obrotowe razem | 4,54 | 4,16 | 4,58 | 4,26 | 4,33 | 4,59 | 4,19 | 4,64 | 4,4 | 4,61 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 0,08 | 0,05 | 0,08 | 0,07 | 0,1 | 0,08 | 0,05 | 0,03 | 0,05 | 0,03 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 1,11 | 0,84 | 0,79 | 0,5 | 0,2 | 0,25 | |||
| Wartość firmy | 0,13 | 0 | ||||||||
| Wartości niematerialne | 0 | 0 | 0,16 | 0,14 | 0,12 | 0,1 | 0,08 | 0,07 | 0,05 | 0,03 |
| Aktywa razem | 5,53 | 4,98 | 5,43 | 5,13 | 5,72 | 5,68 | 5,17 | 5,31 | 4,76 | 4,99 |
| Zobowiązania handlowe | 1,09 | 1,05 | 0,53 | 0,67 | 0,76 | 1,1 | 1,01 | 1,21 | 1,36 | 1,39 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 1,23 | 0,58 | 0,76 | 0,66 | 0,68 | 0,7 | 0,9 | 0,65 | 0,59 | 0,63 |
| Przychody przyszłych okresów | 0,39 | 0,48 | 0,02 | 0,01 | 0,06 | 0,21 | 0,43 | 0,28 | 0,33 | |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 0 | 0,25 | 0,17 | 0,2 | 0,2 | 0,2 | 0,2 | 0 | ||
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 2,78 | 3 | 2,25 | 2,26 | 2,87 | 3,4 | 3 | 2,85 | 2,67 | 2,69 |
| Zadłużenie długoterminowe | 0 | |||||||||
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 0,9 | 0,63 | 0,54 | 0,21 | 0,01 | 0,17 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 0,01 | 0,04 | 0 | |||||||
| Zobowiązania razem | 3,62 | 3,8 | 3,01 | 2,97 | 4,21 | 4,22 | 3,69 | 3,37 | 2,95 | 3,08 |
| Zadłużenie razem | 0 | |||||||||
| Kapitał wpłacony | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 | 69,7 |
| Zyski zatrzymane | -67,8 | -68,5 | -67,9 | -68,2 | -68,8 | -68,9 | -68,9 | -68,4 | -68,5 | -68,4 |
| Kapitał własny | 1,91 | 1,18 | 2,41 | 2,16 | 1,51 | 1,46 | 1,48 | 1,93 | 1,81 | 1,92 |
| Kapitał własny razem | 1,91 | 1,18 | 2,41 | 2,16 | 1,51 | 1,46 | 1,48 | 1,93 | 1,81 | 1,92 |
| Pasywa razem | 5,53 | 4,98 | 5,43 | 5,13 | 5,72 | 5,68 | 5,17 | 5,31 | 4,76 | 4,99 |
| Akcje w obrocie | 7,53 | 7,53 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 | 7,42 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -1,15 | -0,73 | 0,58 | -0,25 | -0,65 | -0,05 | 0,02 | 0,46 | -0,13 | 0,11 |
| Amortyzacja | 0,02 | 0,05 | 0,05 | 0,05 | 0,05 | 0,04 | 0,05 | 0,05 | 0,05 | 0,04 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 0 | 0 | ||||||||
| Podatek odroczony | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||||
| Zmiana należności | 0,17 | 0,16 | 0,15 | -0,1 | 0,17 | 0,22 | -0,62 | -0,23 | -0,45 | 0,63 |
| Zmiana zapasów | 0,11 | 0,04 | 0,09 | -0,06 | 0,09 | 0,37 | -0,19 | -0,04 | -0,02 | -0,49 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -0,25 | -0,35 | -0,52 | 0,14 | 0,09 | 0,34 | -0,09 | 0,19 | 0,15 | 0,03 |
| Przepływy operacyjne | -1,2 | -0,51 | 0,11 | -0,47 | -0,17 | 0,84 | -1,05 | 0,33 | -0,6 | 0,38 |
| Nakłady inwestycyjne | -0,06 | 0 | -0,03 | -0,02 | -0,06 | -0,01 | 0 | -0,01 | -0,04 | -0 |
| Przepływy inwestycyjne | -0,23 | -0,01 | 0,46 | -0,02 | -0,06 | -0,01 | 0 | -0,01 | -0,04 | -0 |
| Spłata długu | -0 | -0 | -0 | -0 | ||||||
| Przepływy finansowe | 0,28 | 0,52 | 0,02 | 0,03 | 0,65 | -0 | -0,01 | -0,02 | -0,04 | -0,04 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | -0,98 | 0,01 | 0,58 | -0,46 | 0,42 | 0,83 | -1,06 | 0,3 | -0,68 | 0,34 |
| Wolne przepływy pieniężne | -1,25 | -0,51 | 0,08 | -0,49 | -0,23 | 0,83 | -1,05 | 0,32 | -0,64 | 0,38 |
| Zapłacone odsetki | 0 | 0,05 | 0,04 | 0,04 | 0,02 | 0,01 | 0,02 | 0,02 | 0,02 | 0,02 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0 | 0 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 41,5% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | -7,8% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | -7,6% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża netto | 16,2% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | -1,3% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | -1,2% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność kapitału (ROE) | 44,7% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 24,6% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | -88,0% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| B+R / przychody | 5,8% | Wydatki na badania i rozwój / przychody. |
| Koszty SG&A / przychody | 43,5% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 0,1% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 0,2% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 0,5% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 4,0% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 5,1% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 7,1% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 6,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 5,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 80,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | 5,8% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 9,0% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 4,8% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | 4,9% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -1,2% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -2,7% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 92,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 2,5% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 14,0% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 2,59x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 1,85x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 1,32x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Zobowiązania / aktywa | 45,0% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Pokrycie odsetek | -55,0x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | 4,0 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 0,1% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | 4,1 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 1,52x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 388x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 4,04x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 90 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 8,53x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 43 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 49 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 84 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | -7,8% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,13 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 0,79 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | -0,01 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | -0,01 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 0,56 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 0,56 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 0,45 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 1,2 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | -2,1 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 0,66x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,11x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/WK | 0,30x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 0,30x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| Stopa FCF | -11,8% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 151,3% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała ESCALON MEDICAL CORP w roku obrotowym 2025?
ESCALON MEDICAL CORP wykazała przychody 12,0 mln USD za rok obrotowy 2025, o 0,5% więcej niż rok wcześniej.
Czy ESCALON MEDICAL CORP była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 105,5 tys. USD, marża netto 0,9%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała ESCALON MEDICAL CORP w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 380,7 tys. USD minus nakłady inwestycyjne 3,9 tys. USD dały wolne przepływy 376,8 tys. USD.