Spółki DLNG Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweDynagas LNG Partners LP: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Dynagas LNG Partners LP składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 170 | 139 | 127 | 131 | 137 | 138 | 132 | 11,6 | 0 | |
| Ogólne i administracyjne | 1,17 | 0,96 | 1,45 | 1,99 | 1,8 | 2,35 | 2,1 | 1,33 | 1,44 | 1,12 |
| Zysk operacyjny | 102 | 63,9 | 53 | 59,9 | 64,3 | 64,6 | 45,3 | 64,7 | 77,4 | 75,3 |
| Koszty odsetkowe | 32,9 | 39,8 | 46,9 | 46,6 | 27,1 | 21,4 | 27,9 | 39,2 | 31,2 | 21,4 |
| Przychody odsetkowe | 0 | 0,2 | 1,05 | 2,33 | 0,22 | 0 | 0,83 | 2,59 | 2,55 | 1,31 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | -35,2 | -46,6 | -49,4 | -56,3 | -30,2 | -11,4 | 8,67 | -28,8 | -25,8 | -13,7 |
| Zysk netto | 66,9 | 17,3 | 3,61 | 3,61 | 34,1 | 53,3 | 54 | 35,9 | 51,6 | 61,6 |
| EBITDA | 132 | 94,3 | 83,3 | 90,6 | 96,1 | 96,3 | 77,1 | 96,7 | 110 | 107 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,69 | 0,27 | -0,11 | -0,22 | 0,63 | 1,14 | 1,15 | 0,66 | 1,05 | 1,38 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,00 | 0,00 | 0,00 | -0,22 | 0,63 | 1,14 | 1,15 | 0,66 | 1,05 | 1,38 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 36,5 | 36,8 | 36,8 | 36,8 | 36,6 | |||||
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 36,5 | 36,8 | 36,8 | 36,8 | 36,6 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 57,6 | 67,5 | 110 | 16,2 | 25 | 47 | 48,6 | 73,8 | 68,2 | 41 |
| Należności | 0,1 | 0,16 | 0,05 | 0,14 | 0,38 | 0,09 | 0,07 | 0,71 | 1,2 | 0,48 |
| Zapasy | 0,83 | 0,8 | 1,22 | 0,72 | 0,81 | 0,91 | 0,89 | 0,75 | 0,89 | 1,2 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 0,79 | 1,1 | 0,69 | 1,11 | 0,95 | 1,45 | 2,13 | 8,12 | 3,8 | 4,73 |
| Aktywa obrotowe razem | 60,2 | 70,4 | 113 | 18,2 | 27,1 | 51,2 | 74,2 | 105 | 78,2 | 49,4 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1008 | 977 | 947 | 917 | 885 | 853 | 825 | 797 | 765 | 733 |
| Wartości niematerialne | 12,5 | 5,27 | 0 | |||||||
| Aktywa razem | 1107 | 1054 | 1063 | 989 | 966 | 965 | 948 | 909 | 847 | 786 |
| Zobowiązania handlowe | 3,06 | 4,5 | 5,74 | 5,5 | 4,37 | 5,65 | 1,47 | 1,56 | 0,7 | 12,3 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 3,75 | 4,05 | 4,21 | 1,64 | 1,66 | 1,42 | 2,66 | 3,29 | 5,59 | 5,54 |
| Przychody przyszłych okresów | 14,3 | 11,6 | 10,7 | 9,81 | 8,06 | 11,7 | 11,9 | 0,5 | 0,67 | 0,66 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 31,7 | 2,66 | 252 | 45,5 | 45,7 | 45,9 | 46,3 | 420 | 43,6 | 43,7 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 53,1 | 22,9 | 273 | 64,6 | 62,8 | 64,9 | 70,3 | 459 | 83,9 | 78,9 |
| Zadłużenie długoterminowe | 685 | 712 | 461 | 608 | 562 | 516 | 451 | 277 | 233 | |
| Zobowiązania razem | 629 | 584 | 524 | 461 | 362 | 313 | ||||
| Zadłużenie razem | 716 | 714 | 713 | 653 | 608 | 562 | 497 | 420 | 321 | 277 |
| Kapitał własny | 336 | 381 | 424 | 448 | 485 | 473 | ||||
| Kapitał własny razem | 336 | 381 | 424 | 448 | 485 | 473 | ||||
| Pasywa razem | 1107 | 1054 | 1063 | 989 | 966 | 965 | 948 | 909 | 847 | 786 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 66,9 | 17,3 | 3,61 | 3,61 | 34,1 | 53,3 | 54 | 35,9 | 51,6 | 61,6 |
| Amortyzacja | 30,4 | 30,3 | 30,3 | 30,7 | 31,8 | 31,7 | 31,8 | 31,9 | 32,2 | 32,1 |
| Zmiana należności | 0 | -0,06 | 0,11 | -0,1 | -0,24 | 0,29 | 0,02 | -0,64 | -0,49 | 0,72 |
| Zmiana zapasów | -0,49 | 0,04 | -0,42 | 0,5 | -0,09 | -0,1 | 0,02 | 0,13 | -0,14 | -0,31 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -1,11 | 1,58 | 1,15 | -0,1 | -1,03 | 1,28 | -9,53 | -5,28 | -0,64 | -0,86 |
| Przepływy operacyjne | 104 | 59,3 | 43 | 43,2 | 68,6 | 79,6 | 57,3 | 64,4 | 92,2 | 90,3 |
| Nakłady inwestycyjne | -37,5 | 0 | -0,41 | 0 | 0 | 0 | -3,64 | -4,24 | -0,03 | |
| Przepływy inwestycyjne | -37,5 | 0 | -0,41 | 0 | 0 | 0 | -3,64 | -4,24 | -0,03 | |
| Emisja długu | 66,7 | 480 | 0 | 675 | 0 | 0 | 345 | |||
| Spłata długu | -32,5 | -475 | -4,8 | -735 | -48 | -48 | -64,9 | -79,3 | -443 | |
| Skup akcji własnych | -0,25 | -1,32 | ||||||||
| Wypłacone dywidendy | 0 | 0 | ||||||||
| Przepływy finansowe | -32,8 | -74,5 | -0,13 | -86,9 | -59,8 | -57,6 | -70,8 | -66,3 | -97,7 | -117 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 33,3 | -15,1 | 42,5 | -43,7 | 8,77 | 22 | -17,1 | -6,12 | -5,6 | -27,1 |
| Wolne przepływy pieniężne | 66,1 | 59,3 | 42,6 | 43,2 | 68,6 | 79,6 | 53,7 | 60,2 | 92,1 | |
| Zapłacone odsetki | 32,8 | 39,8 | 47 | 48,9 | 24,4 | 18,8 | 25,4 | 37,3 | 30,2 | 20,9 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rentowność kapitału (ROE) | 12,9% | Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 7,5% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 8,2% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | -2,7% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 18,4% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | 3,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | -2,0% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 11,7% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 2,3% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 19,5% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | 4,5% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | 12,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 31,4% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | 6,3% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: CAGR 5 lat | 17,0% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | -2,1% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 16,3% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 5,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -2,4% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wartość księgowa: CAGR 3 lat | 3,7% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: CAGR 5 lat | 7,1% | Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -7,2% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -6,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -4,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | -0,7% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | -0,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,63x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,53x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,52x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / kapitał własny | 0,59x | Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale. |
| Dług / aktywa | 35,2% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 39,8% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 236,0 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 2,20x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 3,53x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -29,5 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Materialna wartość księgowa | 473,2 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,38 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Zysk na akcję, podstawowy | 1,38 USD | Zysk netto na akcję zwykłą, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). |
| Przepływy operacyjne na akcję | 2,47 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | 12,94 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | 12,94 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,12 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 129,5 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 365,6 mln USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 2,10x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/WK | 0,27x | Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale. |
| Cena / materialna wartość księgowa | 0,27x | Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia. |
| C/przepływy operacyjne | 1,43x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/EBIT | 4,85x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 3,40x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| Stopa zysku | 47,6% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 1,0% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
| PEG | 0,34x | C/Z / roczny wzrost EPS z 3 lat (w procentach). Tylko gdy oba dodatnie. |
Czy Dynagas LNG Partners LP była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 61,6 mln USD, marża netto -.