COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	447	485	520	546	568	590	600	941	1036	976
Koszt sprzedaży	194	209	220	220	219	226	228	544	642	535
Zysk brutto ze sprzedaży	253	276	301	326	349	363	371	397	394	441
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	121	128	134	147	158	162	163	275	276	274
Zysk operacyjny	64	75,9	86,6	100	107	119	114	-129	-198	-101
Koszty odsetkowe	40,8	48,5	51,1	57,5	62,5	58,1	111	93,3	123
Zysk przed opodatkowaniem	24,3	31,1	41,4	52,7	10,3	71,4	26,4	1219	-260	-245
Podatek dochodowy	9,33	25,2	12,7	15,2	4,1	23,2	21,2	-54	-55,6	-62,8
Zysk netto	14,9	5,88	28,7	37,5	6,22	48,2	5,15	1273	-204	-182
EBITDA	139	152	168	181	190	208	206	103	100	169
Zysk na akcję, podstawowy	0,33	0,13	0,63	0,82	0,14	1,04	0,11	26,88	-4,28	-3,80
Zysk na akcję, rozwodniony	0,33	0,13	0,63	0,81	0,13	1,03	0,11	26,62	-4,28	-3,80
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	44,6	44,9	45,3	45,5	45,9	46,4	46,9	47,4	47,6	47,9
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	44,9	45,2	45,8	46,1	46,7	47	47,2	47,8	47,6	47,9
Dywidenda na akcję	1,51	1,80	2,12	2,44	2,78	3,17	3,56	3,76	3,92	3,05

Bilans

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	274	247	276	399	371	320	224	75,1	198	149
Należności	33,6	39,1	41,7	40,5	44,2	41,9	44,1	135	96,9	88,1
Pozostałe aktywa obrotowe	19,7	20	32,5	35,8	40,9	39	45,9	80,6	74,1	67,8
Aktywa obrotowe razem	328	306	350	476	456	410	366	514	482	451
Rzeczowe aktywa trwałe	362	381	375	369	430	458	544	1538	1664	1721
Wartości niematerialne								473
Aktywa razem	738	711	740	932	1000	985	1010	3212	3173	3100
Zobowiązania handlowe	11,6	11,6	8,52	11,1	9,78	11,9	27,2	48,4	39,8	30,6
Rozliczenia międzyokresowe bierne	47,1	47,9	51,4	51,3	51	39,1	63,9	121	135	110
Przychody przyszłych okresów	4,33	4,76	4,5	4,32	4,65	4,89	4,91	6,55	6,24	6,42
Zobowiązania krótkoterminowe razem	67,9	74,5	75,3	89,7	94,4	81	120	373	253	221
Zobowiązania leasingowe				86,7	111	112	94,6	330	302	270
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	28	27,6	25,4	15,3	14,8	44,6	35	61,6	40,1	28,6
Zobowiązania razem	791	813	889	1136	1294	1358	1529	2602	2950	3164
Zadłużenie razem	570	575	645	798	882	898	950	950	1456	1730
Kapitał wpłacony	443	457	471	493	516	548	575	607	630	643
Zyski zatrzymane	-479	-555	-609	-685	-808	-910	-1075	17,1	-376	-709
Skumulowane inne całkowite dochody	-17,2	-4,6	-10,9
Kapitał własny	-53,3	-103	-149	-204	-293	-373	-519	610	223	-63,8
Kapitał własny razem	-53,3	-103	-149	-204	-293	-373	-519	610	223	-63,8
Pasywa razem	738	711	740	932	1000	985	1010	3212	3173	3100
Akcje w obrocie	45,5	46	46,3	46,8	47,2	47,7	48	48,6	49	50,1

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2016	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	14,9	5,88	28,7	37,5	6,22	48,2	5,15	1273	-204	-182
Amortyzacja	75,2	75,9	81,2	80,2	83,5	89,2	92,2	232	298	270
Wynagrodzenia w akcjach	10,7	13,3	17,7	18,5	23,5	26,8	24,4	26,9	25,7	26,4
Podatek odroczony	9,22	24,7	11,1	12,2	0,28	18,2	16,5	-69,6	-51,6	-65
Zmiana należności	-3,18	-4,16	-3,2	1,07	-2,7	1,39	-2,84	-51	38,5	8,88
Przepływy operacyjne	108	112	134	149	140	170	174	17,3	-8,65	-10,6
Nakłady inwestycyjne	-45,2	-45,8	-49,9	-47	-56	-69,9	-79	-130	-195	-188
Przejęcia								2,19	12,3
Przepływy inwestycyjne	-45,2	-45,8	-49,9	-47	-56	-69,9	-79	76,7	21,5	-87,6
Spłata długu	-21,2	-3,8	-9,44	-10	-10,5	-6,92	-0,79
Emisja akcji	1,22	1,22	1,77	1,64	1,38	1,82	0,61	1,23	2,2	0,18
Skup akcji własnych	-4,49	-1,83	-6,56		-4,5				-7,97	-16,7
Wypłacone dywidendy	-68,2	-81,7	-97,9	-113	-129	-150	-170	-182	-189	-150
Przepływy finansowe	8,34	-97,3	-52,5	22	-116	-141	-145	-258	106	62,9
Różnice kursowe						-2,19	-2,6	1,65	-4,64	12,4
Zmiana stanu środków pieniężnych	70,7	-27,3	29,1	123	-28,1	-42,7	-52,7	-162	114	-22,8
Wolne przepływy pieniężne	62,7	65,9	84	102	84,4	100	94,7	-112	-204	-198
Zapłacone odsetki	37,1	47	48,9	56	62,9	59,5	66,5	105	134	155
Zapłacony podatek dochodowy	0,14	0,44	2,44	3,41	3,45	4,45	7,16	35,3	3,17	-0,66

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 7,69 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	46,3%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	8,0%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	31,5%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	-7,1%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	-4,7%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	-14,9%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	1,6%	Przepływy operacyjne / przychody.
Rentowność aktywów (ROA)	-1,5%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Koszty SG&A / przychody	29,3%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	3,0%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	16,5%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	23,6%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	-5,8%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	17,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	11,4%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	11,8%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	5,9%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	4,8%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: wzrost r/r	68,4%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: CAGR 3 lat	-6,4%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
EBITDA: CAGR 5 lat	-2,3%	Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: wzrost r/r	-22,2%	Dywidenda na akcję wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Dywidenda na akcję: CAGR 3 lat	-5,0%	Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Dywidenda na akcję: CAGR 5 lat	1,9%	Średnioroczny składany wzrost (dywidenda na akcję) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	-128,7%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: wzrost r/r	-2,3%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	45,3%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	25,4%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	0,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	0,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	0,5%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	0,63x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,28x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,19x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	101,1%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Kapitał obrotowy	-353,4 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Materialna wartość księgowa	-34,1 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,31x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	0,58x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	11,2x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	33 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	26 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Nakłady / przepływy operacyjne	1044,0%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	-0,93 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	19,77 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	-2,95 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,31 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	-0,67 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	-0,67 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	3,59 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	393,8 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	210,1 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/P	0,41x	Kapitalizacja / przychody.
C/przepływy operacyjne	26,0x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,22x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	2,76x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	0,70x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	-36,3%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	-11,5%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa dywidendy	14,0%	Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja.
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	14,0%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC. w roku obrotowym 2025?

COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC. wykazała przychody 975,8 mln USD za rok obrotowy 2025, o 5,8% mniej niż rok wcześniej.

Czy COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Nie. Spółka wykazała stratę netto 182,2 mln USD.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 10,6 mln USD minus nakłady inwestycyjne 187,6 mln USD dały wolne przepływy -198,1 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do COGENT COMMUNICATIONS HOLDINGS, INC.