Spółki CAPL Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweCrossAmerica Partners LP: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które CrossAmerica Partners LP składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 1870 | 2095 | 2446 | 2149 | 1932 | 3579 | 4967 | 4386 | 4098 | 3663 |
| Koszt sprzedaży | 1714 | 1934 | 2273 | 1995 | 1720 | 3302 | 4592 | 4004 | 3700 | 3260 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 156 | 161 | 173 | 155 | 212 | 277 | 376 | 382 | 398 | 403 |
| Sprzedaż, ogólne i administracyjne | 24,2 | 27,9 | 18 | 16,8 | 21 | 30,9 | 25,6 | 27 | 28,8 | 28 |
| Koszty operacyjne | 140 | 147 | 146 | 124 | 181 | 243 | 281 | 299 | 333 | 349 |
| Zysk operacyjny | 32,2 | 32,4 | 35 | 43,3 | 116 | 36,1 | 96 | 88,1 | 70,6 | 97,6 |
| Koszty odsetkowe | 22,8 | 27,9 | 32,9 | 27 | 16,6 | 18,2 | 32,1 | 43,7 | 52,3 | 48,1 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 0,85 | 0,44 | 0,37 | 0,52 | 0,5 | 0,54 | 0,5 | 0,79 | 0,78 | 0,58 |
| Zysk przed opodatkowaniem | 10,3 | 4,94 | 2,51 | 16,8 | 99,5 | 18,4 | 64,4 | 45,1 | 19 | 50,1 |
| Podatek dochodowy | -0,45 | -18,2 | -2,73 | -1,23 | -7,95 | -3,23 | 0,71 | 2,53 | -3,43 | 8,25 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | 0,01 | 0,02 | -0,01 | |||||||
| Zysk netto | 10,7 | 23,2 | 5,25 | 18,1 | 107 | 21,7 | 63,7 | 42,6 | 22,5 | 41,8 |
| EBITDA | 86,6 | 89,9 | 102 | 98,4 | 184 | 114 | 177 | 165 | 147 | 187 |
| Zysk na akcję, podstawowy | 0,22 | 0,57 | 1,63 | 1,06 | 0,52 | 1,03 | ||||
| Zysk na akcję, rozwodniony | 0,22 | 0,57 | 1,63 | 1,05 | 0,52 | 1,02 | ||||
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 37,9 | 37,9 | 38 | 38 | 38,1 | |||||
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 37,9 | 38,1 | 38,1 | 38,2 | 38,2 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 1,35 | 3,9 | 3,19 | 1,78 | 0,51 | 7,65 | 16,1 | 4,99 | 3,38 | 3,14 |
| Należności | 29,3 | 27,8 | 16,2 | 38,1 | 28,5 | 33,3 | 30,8 | 31,2 | 31,6 | 28,6 |
| Zapasy | 13,2 | 15,1 | 14,1 | 6,23 | 23,3 | 46,1 | 47,3 | 52,3 | 63,2 | 59,6 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 6,56 | 7,53 | 5,51 | 5,8 | 11,7 | 13,1 | 8,67 | 9,85 | 8,09 | 8,59 |
| Aktywa obrotowe razem | 65,4 | 80,5 | 50,9 | 69,4 | 74,8 | 106 | 118 | 109 | 119 | 111 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 677 | 681 | 647 | 566 | 571 | 755 | 728 | 705 | 656 | 548 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 121 | 168 | 169 | 165 | 148 | 136 | 122 | |||
| Wartość firmy | 89,1 | 89,1 | 88,8 | 88,8 | 88,8 | 100 | 99,4 | 99,4 | 99,4 | 99,4 |
| Wartości niematerialne | 80,8 | 76,1 | 59,1 | 45 | 92,9 | 114 | 114 | 95,3 | 77,2 | 61,6 |
| Pozostałe aktywa trwałe | 19,4 | 20,6 | 20,8 | 21,3 | 19,1 | 21,5 | 26,1 | 23,5 | 20,4 | 22,2 |
| Aktywa razem | 932 | 947 | 867 | 911 | 1014 | 1270 | 1257 | 1182 | 1115 | 965 |
| Zobowiązania handlowe | 34,9 | 35,8 | 32,6 | 57,4 | 64 | 67,2 | 77 | 69 | 74 | 63,4 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 15,7 | 17 | 17,9 | 16,4 | 23,3 | 20,7 | 23,1 | 23,7 | 24 | 27,4 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 2,1 | 2,92 | 2,3 | 2,47 | 2,63 | 10,9 | 11,2 | 3,08 | 3,27 | 3,47 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 75,1 | 93,5 | 88,4 | 113 | 147 | 164 | 175 | 161 | 163 | 150 |
| Zadłużenie długoterminowe | 465 | 529 | 519 | 535 | 527 | 811 | 762 | 754 | 764 | 687 |
| Zobowiązania leasingowe | 100 | 141 | 140 | 135 | 119 | 106 | 97 | |||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 100 | 98,1 | 95,6 | 30,2 | 32,6 | 41,2 | 46,3 | 52,9 | 50,4 | 49,3 |
| Zobowiązania razem | 711 | 776 | 756 | 833 | 905 | 1214 | 1178 | 1151 | 1140 | 1037 |
| Zadłużenie razem | 469 | 531 | 521 | 539 | 531 | 819 | 768 | 764 | 772 | 693 |
| Skumulowane inne całkowite dochody | -2,46 | 3,03 | 16,5 | 5,4 | 7,6 | -1,05 | ||||
| Pasywa razem | 932 | 947 | 867 | 911 | 1014 | 1270 | 1257 | 1182 | 1115 | 965 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | 10,7 | 23,2 | 5,25 | 18,1 | 107 | 21,7 | 63,7 | 42,6 | 22,5 | 41,8 |
| Amortyzacja | 54,4 | 57,5 | 66,5 | 55 | 68,7 | 77,9 | 80,6 | 77,2 | 76 | 89,6 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 3,93 | 1,93 | 0,48 | 1,25 | 0,17 | 1,31 | 2,29 | 3,03 | 1,51 | 1,85 |
| Podatek odroczony | -0,69 | -18,9 | -4,26 | 3,57 | -4,44 | -3,76 | -1,75 | 1,57 | -6,15 | -0,16 |
| Zmiana należności | 6,05 | -1,26 | -12,5 | 11 | -7,5 | 5,34 | -0,84 | -0,12 | 0,64 | -2,88 |
| Zmiana zapasów | -4,96 | -0,86 | -0,36 | -7,24 | 0,78 | 10,3 | 0,87 | 5,04 | 2,67 | -1,74 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -2,13 | -0,89 | 3,16 | -12,4 | -6,56 | -2,73 | -9,27 | 8,59 | -1,24 | 8,02 |
| Przepływy operacyjne | 79,4 | 89 | 89,8 | 72,3 | 104 | 95,5 | 161 | 117 | 87,8 | 91,5 |
| Nakłady inwestycyjne | -20,8 | -12,5 | -13,7 | -24,6 | -37,1 | -41,9 | -30,4 | -34,6 | -26,3 | -35,7 |
| Przejęcia | -94,2 | -75,6 | -0,49 | -28,2 | -273 | -29,6 | ||||
| Przepływy inwestycyjne | -96,9 | -60,1 | -6,78 | -15,5 | -19,5 | -299 | -46,4 | -28,2 | -16,3 | 68,4 |
| Spłata długu | -2,26 | -24,6 | -159 | |||||||
| Skup akcji własnych | -3,25 | |||||||||
| Wypłacone dywidendy | -80 | -83,8 | -75,6 | -72,3 | -77,8 | -79,6 | -79,6 | -79,7 | -79,9 | -80 |
| Przepływy finansowe | 17,6 | -26,3 | -83,7 | -58,2 | -86,2 | 210 | -107 | -100 | -73,1 | -160 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 0,16 | 2,55 | -0,71 | -1,41 | -1,27 | 7,14 | 8,41 | -11,1 | -1,61 | -0,24 |
| Wolne przepływy pieniężne | 58,7 | 76,5 | 76 | 47,7 | 67,4 | 53,6 | 131 | 82,5 | 61,5 | 55,8 |
| Zapłacone odsetki | 21,1 | 26 | 31,2 | 26,3 | 16 | 16,2 | 29 | 40,1 | 49,9 | |
| Zapłacony podatek dochodowy | 0,81 | 1,76 | 1,58 | 3,3 | 0,76 | 0,33 | -3,17 | 2,9 | 0,01 | 3,25 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 10,9% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 2,9% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 4,8% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | 1,8% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | 1,4% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 2,3% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 3,0% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Efektywna stopa podatkowa | 20,0% | Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni. |
| Rentowność aktywów (ROA) | 5,6% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Koszty SG&A / przychody | 0,7% | Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,0% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 0,6% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 1,9% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | -10,6% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | -9,7% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | 13,6% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 1,1% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 2,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 13,7% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | 38,4% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk operacyjny: CAGR 3 lat | 0,6% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: CAGR 5 lat | -3,3% | Średnioroczny składany wzrost (zysk operacyjny) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: wzrost r/r | 27,8% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 2,0% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 0,3% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: wzrost r/r | 86,3% | Zysk netto wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk netto: CAGR 3 lat | -13,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk netto: CAGR 5 lat | -17,2% | Średnioroczny składany wzrost (zysk netto) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EPS: wzrost r/r | 96,2% | EPS wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EPS: CAGR 3 lat | -14,5% | Średnioroczny składany wzrost (eps) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 4,2% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | -17,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | -2,6% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: wzrost r/r | -9,3% | Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Wolne przepływy: CAGR 3 lat | -24,8% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | -3,7% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: wzrost r/r | -13,5% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | -8,5% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -1,0% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 0,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 0,2% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 0,76x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,24x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,03x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / aktywa | 73,4% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 107,7% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 715,9 mln USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 3,83x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Pokrycie odsetek | 2,53x | Zysk operacyjny / koszty odsetkowe. |
| Kapitał obrotowy | -39,1 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 15,7% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 3,93x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 6,66x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja zapasów | 54,2x | Koszt sprzedaży / średnie zapasy. |
| Dni zapasów | 7 dni | 365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży. |
| Rotacja należności | 114x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 3 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Dni zobowiązań | 8 dni | 365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży. |
| Cykl konwersji gotówki | 2 dni | Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań. |
| Konwersja zysku na FCF | 163,4% | Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 21,4% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | 1,44 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 100,69 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 2,36 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 3,00 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Gotówka na akcję | 0,13 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
| Wskaźnik wypłaty | 144,9% | Wypłacone dywidendy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni. |
| Dywidendy / FCF | 88,7% | Wypłacone dywidendy / wolne przepływy, gdy są dodatnie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 820,0 mln USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 1,54 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/Z | 14,8x | Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku. |
| C/P | 0,21x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/FCF | 9,08x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 7,14x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 0,40x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 13,6x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 8,22x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 17,0x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 11,0% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | 6,7% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
| Stopa dywidendy | 9,8% | Dywidendy wypłacone w okresie / kapitalizacja. |
| Stopa zwrotu dla akcjonariuszy | 9,8% | (Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja. |
Jakie przychody miała CrossAmerica Partners LP w roku obrotowym 2025?
CrossAmerica Partners LP wykazała przychody 3,66 mld USD za rok obrotowy 2025, o 10,6% mniej niż rok wcześniej.
Czy CrossAmerica Partners LP była rentowna w roku obrotowym 2025?
Tak. Zysk netto wyniósł 41,8 mln USD, marża netto 1,1%.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała CrossAmerica Partners LP w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 91,5 mln USD minus nakłady inwestycyjne 35,7 mln USD dały wolne przepływy 55,8 mln USD.